Trong ngành công nghiệp dịch vụ tài chính, người tiêu dùng phải trả một khoản phí cho một dịch vụ và mong muốn một mức độ an ninh nhất định trong trở lại. Khi một nhà đầu tư trả tiền cho người môi giới để xử lý tài khoản của mình, người môi giới có nghĩa vụ phải hành động vì lợi ích tốt nhất của nhà đầu tư đó. Nghĩa vụ này không chỉ có tính đạo đức, mà còn phát sinh từ các quy tắc của các cơ quan quản lý khác nhau của ngành. Vấn đề là nếu một tài khoản không chính xác, hầu hết người tiêu dùng không biết phải quay lại đâu cho đến khi quá muộn.
Ví dụ về phạm vi sai lệch từ việc churning đến sự phù hợp với gian lận. Churning là một thực tiễn phi đạo đức được sử dụng bởi một số nhà môi giới để tăng tiền hoa hồng của họ do quá mức giao dịch trong tài khoản của khách hàng. Sự phù hợp liên quan đến các loại hình đầu tư được lựa chọn cho tài khoản và cho dù đó là thích hợp cho một nhà đầu tư cụ thể, trong khi gian lận có thể bao gồm một loạt các hành vi với mức độ nghiêm trọng khác nhau.
Vậy ai đang tìm kiếm một nhà đầu tư trung bình? Có phải là Cơ quan Quản lý Công nghiệp Tài chính (FINRA), các cơ quan quản lý nhà nước, Ủy ban Chứng khoán và Chứng khoán (SEC), Văn phòng kiểm soát tiền tệ (OCC) hoặc Ban Dự trữ Liên bang (FRB)? Câu trả lời là tất cả những điều trên, nhưng mỗi cách đều theo cách riêng của nó. Đọc tiếp để tìm hiểu thêm.
FINRA
Đối với hầu hết người tiêu dùng, FINRA, cơ quan quản lý kinh doanh giữa các nhà môi giới, đại lý và công chúng đầu tư, là dòng đầu tiên phòng vệ trong trường hợp có vấn đề liên quan đến tài khoản đầu tư.
Quy trình bắt đầu bằng cách yêu cầu bồi thường với FINRA, sau đó thông báo cho tất cả các bên liên quan rằng thủ tục tố tụng đã bắt đầu. Trọng tài được thiết kế đơn giản để đáp ứng nhu cầu của người tiêu dùng trung bình thiếu chuyên môn pháp lý và cho phép anh ta giải quyết yêu cầu bồi thường mà không cần thuê luật sư. Các mẫu đơn được viết bằng ngôn ngữ đơn giản để không làm nản lòng người khác.
Tuy nhiên, trong khi hồ sơ ban đầu có thể được giải quyết mà không có luật sư, thì người yêu cầu bồi thường (nguyên đơn) thuê một luật sư vì anh ta hoặc cô ta sẽ phải đối mặt với một cuộc tấn công phòng thủ hợp pháp sau khi vụ kiện được đưa ra.Không có các dịch vụ pháp lý sẵn có cho người yêu cầu bồi thường, và nhiều luật sư sẽ có các trường hợp về sự cố, đặc biệt nếu có một sự định cư lớn tiềm ẩn và những gì họ cảm thấy là cơ hội tốt để giành chiến thắng.
Mặc dù quá trình phân xử có hiệu quả và có trật tự, người tiêu dùng theo đuổi một vụ việc cần được chuẩn bị cho cùng một khoảng thời gian mà họ sẽ gặp phải với một trường hợp điển hình của tiểu bang hoặc liên bang. Quá trình nộp hồ sơ có thể mất tối đa một năm và thủ tục tố tụng sau khi nộp đơn ban đầu có thể mất nhiều năm.
Bởi vì quá trình này có thể mất một khoảng thời gian và nguồn lực đáng kể nên rất khuyến khích người tiêu dùng đã bị đối xử không công bằng tận dụng tất cả các biện pháp giải quyết khiếu nại trực tiếp với người môi giới hoặc người quản lý đầu tư của họ trước khi khiếu nại với FINRA. Các cơ quan quản lý nhà nước
Trong khi FINRA đưa ra phần lớn các khiếu nại của các nhà đầu tư, thì vẫn có những hàng phòng vệ khác có quyền lực chồng chéo nhau. Chẳng hạn, mỗi tiểu bang có cơ quan quản lý riêng để cảnh sát các hoạt động trong tiểu bang của ngành chứng khoán. Mặc dù thẩm quyền khu vực của bang được xác định bởi các đường nhánh của tiểu bang, nhưng thẩm quyền chuyên môn của nó khác nhau. Thông thường, nhà nước có chính sách về các nhà cung cấp dịch vụ tài chính khác nhau, từ các hiệp hội tín dụng cho các nhà môi giới. Các cơ quan nhà nước cũng bao gồm các cố vấn đầu tư thấp hơn yêu cầu nộp hồ sơ cho SEC (dưới 25 triệu đô la dưới quyền quản lý). Ở đây, phạm vi bảo hiểm mà các cơ quan nhà nước cung cấp tương tự như các nhiệm vụ của SEC về cấp phép, nộp hồ sơ và kiểm toán. Sự chồng chéo về quy định thường tránh được khi tư vấn đăng ký được đăng ký chỉ đăng ký dưới một cơ quan hay một cơ quan khác. Nhà nước thường tham gia vào quá trình điều tra sớm và sau đó hợp tác với SEC khi cuộc điều tra nảy nở. Mặc dù có hiệu quả, các cơ quan nhà nước thường không có nhân viên như FINRA hoặc SEC và phải bao gồm một caseload lớn hơn cho mỗi điều tra viên.
SEC
Keo giữ hệ thống bảo vệ nhà đầu tư là SEC, vốn phát sinh từ tro tàn của sự sụp đổ của thị trường chứng khoán vào năm 1929 và được hình thành xung quanh Đạo luật Chứng khoán năm 1933 và Đạo luật Giao dịch Chứng khoán năm 1934. SEC quản lý các tổ chức tự quản (SROs) có thể tiếp cận được với người tiêu dùng, và thẩm quyền của nó đạt rất nhiều, bao gồm bốn bộ phận chính:
tài chính doanh nghiệp
quy định về thị trường
quản lý đầu tư
thực thi > Trách nhiệm của SEC ngày càng trở nên khó khăn hơn khi xảy ra các tội phạm dựa trên máy tính và sự phức tạp ngày càng tăng của các sản phẩm và giao dịch tài chính nhưng mục đích chính của nó vẫn là bảo vệ nhà đầu tư cá nhân bằng cách theo dõi ngành quản lý đầu tư và đảm bảo rằng các công ty đại chúng cung cấp đầy đủ thông tin tài chính và các thông tin khác cho công chúng để cho phép các nhà đầu tư đưa ra các quyết định sáng suốt.
- Với những thách thức mới trên thị trường, đã có một cuộc gọi để tăng tính linh hoạt của quyền lực của SEC.Tuy nhiên, mặc dù nhiều năm thảo luận về việc củng cố các cơ quan quản lý hoặc chỉ định một nhà tư vấn tài chính, nhưng vẫn chưa có kế hoạch cụ thể. (999) Các OCC và Fed
- Có hai cơ quan quản lý khác đã được thông báo về việc cơ quan quản lý này bảo vệ quyền của nhà đầu tư trong
- Cảnh sát Thị trường chứng khoán: Tổng quan về SEC
- . của thường xuyên, Tài khoản kiểm soát ít tiền tệ hơn (OCC) và Hội đồng Dự trữ Liên bang (hay FRB) nổi tiếng (hay còn gọi là nổi tiếng). Mặc dù cả hai tổ chức này rất năng động trong việc theo dõi các nhà đầu tư, nhưng hoạt động của họ tập trung vào các dịch vụ ngân hàng và tài chính ở mức cao hơn, và sự tham gia của họ vào từng trường hợp là rất hiếm.
Kết luận
Mỗi cơ quan quản lý này xem xét các nhà đầu tư theo cách riêng của mình, và mỗi bên đều có những nghĩa vụ cụ thể với sự trùng lặp. Các tổ chức quản lý ngày càng trở nên phức tạp để đáp ứng các giao dịch và sản phẩm đầu tư ngày càng phức tạp, nhưng mỗi năm lại phải đối mặt với thách thức khi những vấn đề mới phát sinh. Các tổ chức này được thiết kế để bảo vệ người tiêu dùng, vì vậy nếu bạn có vấn đề mà bạn không thể giải quyết trực tiếp với người môi giới, hãy tận dụng lợi thế. Hãy nhớ rằng, giống như cảnh sát địa phương của bạn, các cơ quan quản lý sẽ không biết về bất kỳ vấn đề nào trừ khi bạn liên hệ với họ.
VWEHX: 3 Quỹ tương hỗ dành cho nhà đầu tư đang tìm kiếm lợi tức | Đầu tư
Trái phiếu có lãi suất cao, REITs, cổ tức cao Cổ phiếu Hoa Kỳ: Khám phá ba quỹ đầu tư năng suất cao
Giới thiệu về chiến lược dành riêng cho danh mục đầu tư | Các chiến lược đầu tư dành riêng cho các nhà đầu tư tổ chức như các quỹ hưu trí và các công ty bảo hiểm đã được các nhà đầu tư cá nhân muốn tìm kiếm để quản lý rủi ro trong những năm qua.
Khái niệm cơ bản về sự cống hiến danh mục đầu tư là để thiết kế các danh mục đầu tư cung cấp dòng tiền mặt có thể dự đoán trong tương lai để dự đoán dòng tiền mặt (hoặc nợ phải trả) trong tương lai, do đó giảm rủi ro trong thời kỳ đó.
Nếu tôi đang tìm kiếm để có được một công việc Ngân hàng Đầu tư. Nhà tuyển dụng thích những gì? MBA hay CFA?
Nếu bạn đang tìm kiếm một vị trí ngân hàng đầu tư chuyên biệt, một MBA có thể được ưu tiên hơn CFA. Điều đáng lưu ý ở đây là MBA có lẽ sẽ cần đến từ một trường Top-20 B-School. Nhà phân tích tài chính Chartered (CFA) cũng đáng để xem xét nếu bạn (a) đang hướng đến mục tiêu nhập cảnh ở lĩnh vực ngân hàng đầu tư, và / hoặc (b) không thể bỏ ra sáu con số cho MBA hoặc phải giải quyết một trường B-ít được biết đến. Đó là bởi vì trong lĩnh vực ngân hàng đầu tư, hầu hết các vị trí cấp thấp đều ở mức ph