Bảo hiểm nhân thọ thay đổi lần đầu tiên được bán vào năm 1976, và những chính sách về cuộc sống phổ biến (VUL) đã được đưa ra trong những năm 1980. Tuy nhiên, VUL đã không nổi lên cho đến những năm 1990 và doanh số bán hàng đã được lên xuống như thị trường chứng khoán đã trải qua chu kỳ tăng và chu kỳ. Theo LIMRA, vào năm 2014 doanh thu của VUL đã tăng, nhưng vẫn chỉ chiếm khoảng 6% tổng doanh thu phí bảo hiểm nhân thọ được bán.

VUL là gì?

VUL chính sách bảo hiểm nhân thọ cố định tạo ra giá trị tiền mặt, có phí bảo hiểm linh hoạt và cho phép vay. VUL cũng cung cấp cho chủ sở hữu chính sách tiềm năng để kiếm được một tỷ lệ lợi nhuận cao hơn. Không giống như các chính sách đời sống toàn bộ và phổ quát mà đầu tư vào giá trị tiền mặt trong một tài khoản cố định, VUL cho phép chủ sở hữu chính sách đầu tư vào một số tài khoản phụ lẫn nhau. Các tài khoản phụ của quỹ tương hỗ cơ bản là các bản sao của các cổ phiếu quỹ hưu trí bán lẻ được cung cấp trong các sản phẩm bảo hiểm nhân thọ và các sản phẩm có niên kim. (Xem thêm: Chi tiết phụ vì Quỹ Khắc phục Clone Tốt của họ?)

Với VUL, chủ sở hữu chính sách quản lý việc phân bổ và quyết định cách thức và thời gian để đầu tư giá trị tiền mặt vào tài khoản phụ hoặc tài khoản cố định. Hầu hết các chính sách đều hạn chế sự chuyển đổi trong và ngoài tài khoản cố định (trừ khi nó là một phần của chương trình trung bình hoá chi phí bằng đô la tự động) và giới hạn về chuyển đổi thường xuyên giữa các tài khoản phụ. Nếu các khoản đầu tư không trả lại đầy đủ, chủ sở hữu chính sách có thể phải trả thêm phí bảo hiểm và / hoặc giảm lợi ích tử tế để giữ cho chính sách không bị mất hiệu lực. Nếu chính sách được quản lý hợp lý, giá trị tiền mặt có thể tăng và phân phối có thể được lấy từ chính sách như các khoản cho vay với chi phí thấp và / hoặc không thu thuế hoàn trả phí bảo hiểm (cơ sở chi phí). Phân phối có thể bị hạn chế và phải chịu phí rút ra hoặc đầu hàng.

Chừng nào mà chính sách vẫn có hiệu lực, bất kỳ sự đánh giá hay thu nhập nào trong các tài khoản phụ sẽ không bị đánh thuế. Tuy nhiên, nếu chính sách hết hiệu lực, bất kỳ phân phối nào, vượt quá cơ sở chi phí, sẽ bị đánh thuế thu nhập thông thường. Do đó, chủ sở hữu chính sách, chứ không phải là công ty bảo hiểm, đang thực hiện tất cả các rủi ro đầu tư, vì không có bảo đảm.

VUL hoạt động như thế nào?

Vì VUL cung cấp các tài khoản phụ của quỹ tương hỗ, nó được bán với một bản cáo bạch dày (một số có hơn 100 trang). Các chính sách có rất nhiều bộ phận chuyển động và có thể khó hiểu, ngay cả đối với các cố vấn.

Khi một khoản thanh toán phí bảo hiểm được thực hiện, phí bán hàng hoặc phí bảo hiểm, thay đổi và có thể lên đến 8-10% sẽ được khấu trừ. Phí bảo hiểm cho phép hãng bảo hiểm thu hồi chi phí bán hàng và nộp thuế. VUL phải chịu một khoản phí bảo hiểm thay đổi theo thẩm quyền và hiện tại dao động từ 0% đến 3,5%. Trong nhiều chính sách, phí bảo hiểm ban đầu cao sẽ giảm trong những năm sau đó. Khoản phí bảo hiểm còn lại được cộng vào giá trị chính sách tiền mặt và đầu tư vào các tài khoản phụ đã chọn.Mỗi tháng, chi phí bảo hiểm, chi phí quản lý, phí dựa trên tài sản (ngoài phí quản lý khoản phụ) và các chi phí khác được khấu trừ khỏi giá trị tiền mặt chính sách. Những chi phí này khác nhau tùy theo sản phẩm và công ty.

Phí bảo hiểm đặc biệt

Phí bảo hiểm dự kiến ​​được tính dựa trên nhiều yếu tố bao gồm tuổi, giới tính và sức khoẻ của người được bảo hiểm; giả định tỷ suất lợi nhuận; mức độ hoặc tăng phúc lợi tử vong; những người tham gia chính sách bổ sung, chẳng hạn như từ bỏ quyền lợi người khuyết tật. Nhiều chính sách cũng đưa ra mức phí bảo hiểm không mất chi phí, nếu đảm bảo rằng chính sách này sẽ có hiệu lực trong một số năm nhất định (trong một số chính sách lên đến 20 năm) ngay cả khi giá trị tiền mặt trong chính sách giảm xuống.

Khi chính sách đã được ban hành, chủ sở hữu chính sách có thể trả bất kỳ mức phí bảo hiểm nào mà họ muốn miễn là nó vượt quá mức tối đa được điều chỉnh bởi luật thuế liên bang và hạn chế các khoản thanh toán phí bảo hiểm so với mức bảo hiểm trong chính sách. Nếu vượt quá mức tối đa, chính sách có thể trở thành một hợp đồng cấp phát sửa đổi.

Tiềm năng tăng giá trị của tài khoản phụ và tính linh hoạt phí bảo hiểm là lý do tại sao VUL thường được sử dụng trong các kế hoạch trợ cấp không đủ điều kiện, như kế hoạch chia đô la. Những cá nhân này thường đóng góp tối đa vào các kế hoạch đủ điều kiện và mục tiêu là xây dựng giá trị tiền mặt trong khi mua càng ít bảo hiểm càng tốt. (999) Quản lý Chính sách Khác với các chính sách đời sống truyền thống, toàn bộ và phổ quát hơn, VUL cần được quản lý tích cực. Hiệu suất tài khoản phụ cần được theo dõi, và việc phân bổ giá trị tiền mặt nên được cân nhắc định kỳ. Ngoài ra, các chiến lược khác, chẳng hạn như trả chi phí trung bình hàng tháng / đô la vào các tài khoản phụ và chi phí bảo hiểm rút ra từ tài khoản cố định, thay vì các tài khoản có thể có ý nghĩa. Dãi dưới cùng

Do tính linh hoạt của nó, một số cố vấn gọi VUL là con dao quân đội Thụy Sĩ của các sản phẩm bảo hiểm. Và các minh hoạ với giá trị tiền mặt tăng cao dựa trên mức hoàn vốn giả định 8% có thể hấp dẫn. Tuy nhiên, bạn thực sự cần phải dừng lại và suy nghĩ về lý do tại sao bạn đang mua bảo hiểm và nơi bạn muốn có rủi ro đầu tư? Nếu bạn muốn có một bảo đảm phí bảo hiểm và tử vong, sau đó VUL có thể không phải là sự lựa chọn tốt nhất.