Mùa đông theo truyền thống là một thời kỳ chậm hơn đối với bất động sản, nhưng vào cuối năm 2016, số lượng người mua đã nộp đơn xin thế chấp đã giảm đáng kể. Theo Hiệp hội Ngân hàng Thế chấp, yêu cầu cho vay mua nhà đã giảm 12% để đóng trong năm. Mặc dù một phần của sự sụt giảm đó có thể là do các ngày nghỉ lễ, nhưng một số yếu tố khác có thể đã gây chấn động khi mua nhà trong năm mới.

Vào giữa tháng Mười Hai Ủy ban Dự trữ Liên bang Janet Yellen thông báo rằng Fed sẽ tăng tỷ lệ quỹ liên bang bằng một phần tư của một điểm phần trăm đến giữa 0,50 % và 0. 75%. Động thái đó đã được thúc đẩy bởi một mong muốn theo kịp với một nền kinh tế đang phát triển, tăng lương và tỷ lệ thất nghiệp thấp.

Khi lãi suất tăng, chi phí mua trở nên đắt hơn. (Để biết thêm thông tin, xem

Tác động của việc tăng lãi suất của Fed

.) Ví dụ: người mua nhà đủ điều kiện nhận khoản vay 200.000 đô la với lãi suất 3,25% sẽ phải trả khoảng 870 đô la một tháng, giả định khoản vay 30 năm. Điều đó không bao gồm các khoản ký quỹ đối với thuế bất động sản, bảo hiểm thế chấp cá nhân hoặc bảo hiểm chủ sở hữu nhà. Nếu tỷ lệ đó tăng lên 3,75%, khoản thanh toán cơ bản sẽ tăng lên mức 926 USD. Khi khoản ký quỹ được thêm vào, số tiền thanh toán cuối cùng có thể làm cho việc sở hữu nhà không thể trả nổi đối với một số người mua. (Để biết thêm, xem Hiểu cấu trúc thanh toán thế chấp

.)

Thị trường nhà đất tiếp tục phục hồi ổn định, và một trong những chỉ số chính là sự nhảy vọt của giá nhà. Một báo cáo gần đây của CoreLogic cho thấy giá nhà tăng 7% so với năm ngoái từ tháng 11 năm 2015 đến tháng 11 năm 2016. Xu hướng này được thiết lập để đáp ứng cho năm 2017, mặc dù với tốc độ chậm hơn một chút. CoreLogic dự báo tăng 4,7% giá nhà năm qua các năm cho đến tháng mười một, chủ yếu là do dự kiến ​​tác động của lãi suất cao hơn. Một lần nữa, khi những ngôi nhà trở nên đắt đỏ hơn thì lượng người mua có thể thu nhỏ lại. Các tiêu chuẩn cho vay khó khăn có thể bị tổn thương Một vấn đề thứ ba có thể là đằng sau việc thôi học trong các đơn xin vay thế chấp là thực tế là đủ điều kiện cho các khoản vay thế chấp khoản vay mua nhà tiếp tục là thách thức đối với những người mua nhất định. Một báo cáo từ Học viện đô thị ước tính rằng các tiêu chuẩn cho vay chặt chẽ đã ngăn ngừa được 5.000 triệu khoản thế chấp từ thực tế giữa năm 2009 và năm 2014. Đây là trường hợp mặc dù một tỷ lệ đáng kể người vay nhìn thấy điểm tín dụng của họ được cải thiện. Dữ liệu của Viện đô thị cho thấy khoảng 70% số người vay mua mới vào năm 2014 có điểm số FICO 700 hoặc cao hơn, trong khi hơn 10% có điểm số 660 hoặc thấp hơn. Những con số đại diện cho một sự suy giảm của 7.5% và 77% tương ứng, từ năm 2001 đến năm 2014.

Câu hỏi về tín dụng có thể đặc biệt khó khăn đối với những người mua trẻ hơn, những người có thể không có nhiều thời gian để xây dựng một lịch sử tín dụng vững chắc. Theo Experian, Millennials có điểm tín dụng thấp nhất trong bất kỳ thế hệ nào, với mức trung bình VantageScore là 625. Điểm tín dụng tối thiểu cần có cho một khoản vay thông thường mà Fannie Mae hỗ trợ là 620, khiến cho Millennials ít có chỗ lắc -tốt-hoàn hảo tín dụng. Thậm chí nếu họ có thể đủ điều kiện để được vay mượn, họ có thể sẽ phải trả lãi suất cao hơn, điều này sẽ ảnh hưởng đến số tiền họ có thể mua được.

Dòng dưới cùng

Đến 2017 đang được tiến hành thì sẽ rất thú vị khi xem liệu các đơn xin vay thế chấp có phục hồi trước mùa mua mùa xuân. Có những ý kiến ​​cho rằng tăng lãi suất sẽ theo sau vào tháng 12 năm 2016. FED đã điều chỉnh dự báo ban đầu từ hai mức tăng lên đến ba trong năm tới.

Đối với người mua nhà đang ở mức cao, câu hỏi lớn nhất là liệu có nên kéo kích hoạt và áp dụng khoản vay thế chấp trước khi lãi suất tăng thêm hay chờ đợi để xem liệu áp lực về giá nhà sẽ giảm hay không. Một khả năng là người bán có thể được khuyến khích giảm giá chào bán nếu nhu cầu của người mua bắt đầu giảm do tăng lãi suất. Hiện tại, người mua, người bán và nhà đầu tư bất động sản nên theo dõi sát sao thị trường phát triển trong những tháng tới.