a:

Một số chỉ số tốt nhất được sử dụng kết hợp với biên ròng bao gồm biên lợi nhuận hoạt động, tỷ lệ giá sách (P / B), giá đối với thu nhập (P / E) tỷ suất lợi nhuận trên vốn chủ sở hữu (ROE) và tỷ lệ hiện tại.

Tỷ suất lợi nhuận ròng là tỷ suất lợi nhuận dưới cùng của công ty, thể hiện lợi nhuận ròng sau khi trừ đi tất cả các chi phí. Lợi nhuận ròng khác nhau giữa các công ty, nhưng các nhà đầu tư và các nhà phân tích có thể xác định phạm vi phổ biến chung của ngành và giữa các công ty tương tự.

Tỷ suất lợi nhuận hoạt động là chỉ số đo lường số doanh thu còn lại khi công ty đã chi trả cho chi phí sản xuất và chi phí chung nhưng trước khi trả thuế và chi phí lãi vay. Biện pháp này là chỉ số chính về hiệu quả tài chính của công ty, có tính đến cả chi phí cố định và chi phí thay đổi của công ty cần thiết để hoạt động kinh doanh.

AD:

Vì lợi nhuận hoạt động đo lường hiệu quả tài chính, nó cũng được sử dụng như một đánh giá gián tiếp của nhân viên của công ty ở cấp quản lý. Các nhà đầu tư và các nhà phân tích muốn thấy sự gia tăng ổn định - hoặc ít nhất là ổn định - lợi nhuận hoạt động.

Tỷ lệ giá sách

Tỷ lệ P / B là một giá trị cổ điển được sử dụng để so sánh giá trị sổ sách với giá trị thị trường. Tỷ lệ này được tính bằng cách chia giá cổ phiếu hiện tại theo giá trị sổ sách của một công ty trên mỗi cổ phiếu. Một tỷ lệ giá sách tương đối thấp được coi là dấu hiệu cho thấy một cổ phiếu bị đánh giá thấp. Tỷ lệ P / B nhỏ hơn 1 thường được các nhà đầu tư giá trị ưa chuộng, trong khi tỷ số giữa tỷ lệ trên 3 thường được hiểu là biểu thị một cổ phiếu được định giá đúng hoặc đánh giá quá cao. Như với hầu hết các chỉ số định giá cổ phần, P / B được sử dụng tốt nhất để so sánh các công ty tương tự trong cùng ngành.

-3->

Tỷ suất lợi nhuận / Tỷ lệ Lợi nhuận

Tỷ lệ P / E là một thước đo đánh giá được sử dụng rộng rãi. Giá hiện tại của cổ phiếu được chia cho thu nhập trên mỗi cổ phiếu (EPS) để tính số liệu này. Trong thời gian thị trường tăng, giá trị EPS cao hơn, trong khi ở thị trường gấu, giá trị EPS có xu hướng thấp hơn.

EPS thường được lấy từ bốn quý cuối của bảng cân đối của công ty, nhưng một số biến thể trong ước tính EPS sử dụng dự báo cho bốn quý tiếp theo. Biến thể thứ ba sử dụng dữ liệu từ hai trong số bốn quý gần nhất và dự báo của hai trong số bốn quý tiếp theo.

Tỷ suất lợi nhuận trên vốn chủ sở hữu

ROE là tỷ lệ phần trăm thu nhập thuần được hoàn trả dưới dạng vốn cổ đông. Công cụ này đánh giá lợi nhuận của một doanh nghiệp bằng cách cho các nhà đầu tư và các nhà phân tích số tiền lợi nhuận mà họ tạo ra bằng cách sử dụng tiền do các cổ đông đầu tư. ROE được tính bằng cách chia lợi nhuận ròng của một công ty theo vốn chủ sở hữu.

Tỷ lệ hiện tại

Tỷ lệ hiện tại là tỷ lệ thanh khoản hoạt động như một thước đo cho việc một công ty xử lý các khoản nợ ngắn hạn như thế nào. Tỷ lệ đo lường khả năng của một công ty để trả lại tất cả các khoản nợ ngắn hạn của nó với tài sản ngắn hạn của nó.

Một tỷ lệ hiện tại dẫn đến một giá trị cao hơn cho thấy doanh nghiệp có nhiều khả năng thanh toán các nghĩa vụ của mình. Một giá trị nhỏ hơn 1 là một dấu hiệu cho thấy, nếu tất cả các khoản nợ ngắn hạn của công ty đến hạn vào thời điểm đó, công ty sẽ không thể trang trải được tất cả. Nó không nhất thiết là dấu hiệu cho thấy công ty sẽ phá sản, nhưng đó là một dấu hiệu cảnh báo tài chính rõ ràng.