Quy định mới của Bộ Lao động xác định người được ủy thác theo Đạo luật Bảo vệ Lợi tức Hưu trí của Người lao động năm 1974 (ERISA) và Bộ luật Doanh thu Nội bộ năm 1986 có thể có ảnh hưởng rất lớn đến bạn và cách bạn tiết kiệm để nghỉ hưu. Ở cốt lõi của nó quy tắc này yêu cầu hầu như tất cả các cố vấn tài chính cung cấp cho bạn những lời khuyên đầu tư về nghỉ hưu để hành động chỉ vì lợi ích tốt nhất của bạn. (Để biết thêm thông tin, xem Xem Trước Quy tắc ủy thác đã Hoàn tất .)

Trước đây, nhiều cố vấn chỉ đơn thuần phải tuân thủ các tiêu chuẩn phù hợp, có nghĩa là đầu tư phải "phù hợp" với người khác trong trường hợp của bạn, nhưng không nhất thiết phải là người có ít chi phí thấp nhất. Điều này để lại rất nhiều phòng lung tung cho các cố vấn để đề nghị các quỹ trả cho họ hoa hồng lành mạnh và chi phí bạn nhiều hơn bạn cần phải trả.

Quy tắc là một lời nhắc nhở rằng bạn nên xem xét danh mục hưu trí hiện tại của bạn để xem liệu bạn có bất kỳ khoản đầu tư nào có vẻ tốt hay không nhưng giờ đây bạn sẽ không vượt qua được sự can thiệp, đặc biệt nếu bạn đã nghỉ hưu. Nếu bạn có khoản đầu tư mà bạn đã trả trước phí và lệ phí định kỳ là hợp lý, bạn có thể không cần phải thực hiện bất kỳ thay đổi. Tuy nhiên, bạn có thể có một số khoản đầu tư thường xuyên tính phí tốn kém, đặc biệt là những người có nguy cơ cao có thể mang lại phần thưởng lớn. Hãy ngồi xuống với cố vấn của bạn và thảo luận xem bạn nên ở lại trong các quỹ này hay tìm kiếm những người khác an toàn hơn để bảo vệ mình tốt hơn khi nghỉ hưu.

Phạm vi

Tổng số 21 triệu kế hoạch nghỉ hưu và IRA đại diện cho 60% số hộ gia đình ở U. S. có thể bị ảnh hưởng. Những kế hoạch này có tài sản trị giá 14 nghìn tỷ đô la. Để tuân thủ các quy định mới, 2, 800 công ty tài chính sẽ phải phân phối 86 triệu việc tiết lộ bằng văn bản và thông báo trong năm đầu tiên. Riêng phần báo cáo sẽ tốn khoảng 69 triệu đô la.

Vứt bỏ luật lệ

Quy tắc mới áp dụng cho các khoản đầu tư vào kế hoạch 401 (k), IRA và các trương mục hoãn lại thuế khác như tài khoản tiết kiệm sức khoẻ (HSA). Nếu bạn nhận được các loại tư vấn tài chính khác, bạn phải đảm bảo rằng lời khuyên tuân theo tiêu chuẩn ủy thác. Điều này có nghĩa là người cung cấp lời khuyên chỉ được hành động vì lợi ích cao nhất của bạn, bao gồm cả việc đưa ra các đề xuất thận trọng, tính phí hợp lý và không đưa ra những thông tin sai lệch cho bạn về các đề xuất của họ.

Ngoài ra, cố vấn của bạn không được chấp nhận khoản thanh toán hoặc hoa hồng tạo ra xung đột lợi ích. Có các ngoại lệ trong quy tắc DOL, và nếu cố vấn của bạn tuân thủ các quy định của các miễn trừ, có một sự linh hoạt. Cuối cùng, cố vấn của bạn phải cho bạn biết rằng họ đang hành động như người ủy thác và do đó bị ràng buộc bởi quy tắc này.(Để biết thêm thông tin, xem

Chọn Cố vấn Tài chính: Tính phù hợp so với Tiêu chuẩn Ủy thác

.) Thời hạn Ngày ban hành quy định mới là ngày 7 tháng 6 năm 2016 nhưng sẽ không áp dụng được cho đến ngày 10 tháng 4 năm 2017. Quy tắc cuối cùng thực tế, bao gồm việc thực hiện đầy đủ các miễn giảm, sẽ không có hiệu lực cho đến ngày 1 tháng 1 năm 2018. Điều này cho phép các công ty tài chính có thời gian điều chỉnh theo quy tắc (và miễn). Mặc dù điều này có thể gây hoang mang cho các nhà đầu tư, Bộ Lao động đã quyết định phương pháp tiếp cận "giai đoạn tiếp theo" này sau khi có nhiều đầu vào từ ngành dịch vụ tài chính. Nói chuyện với cố vấn tài chính của bạn

Nếu cố vấn tài chính của bạn đã tuân thủ một tiêu chuẩn ủy thác - như một cố vấn đăng ký của SEC, chẳng hạn - có thể có ít hoặc không cần thay đổi bất cứ điều gì về kế hoạch nghỉ hưu của bạn. Bạn đã nhận được lời khuyên đó là quan tâm tốt nhất của bạn. Nếu trước đây bạn không yêu cầu cố vấn hiện tại tuân thủ tiêu chuẩn đó - hoặc bạn không biết - đây là nơi mà mọi việc có thể trở nên khôn lanh.

Dưới đây là một số điều cần cân nhắc trước cuộc họp với cố vấn tài chính của bạn:

Đăng ký kép -

Nhiều cố vấn tài chính có đăng ký kép với tư cách là người môi giới - chỉ áp dụng theo tiêu chuẩn phù hợp - cũng như là uỷ thác. Với đăng ký kép, một cố vấn có thể thay đổi mũ, tùy thuộc vào vai trò.

DOL Hướng dẫn

• - Hướng dẫn của DOL dành cho người tiêu dùng bao gồm một loạt câu hỏi để yêu cầu cố vấn của bạn (hoặc một cố vấn tiềm năng) cùng với các đề xuất được thiết kế để đảm bảo rằng người đó tuân thủ một tiêu chuẩn ủy thác.
• Đừng nhảy đến kết luận - Chỉ vì cố vấn hiện tại của bạn chưa tuân thủ một tiêu chuẩn ủy thác trong quá khứ không có nghĩa là những lời khuyên bạn đã nhận được là xấu hoặc rằng cố vấn của bạn không ' t đã hành động vì lợi ích cao nhất của bạn.
• Tăng chi phí - Cần lưu ý rằng quy tắc mới có thể làm tăng chi phí vì cố vấn tài chính tìm kiếm khoản thu hoa hồng bị mất hoặc phải trả chi phí thực hiện.
• Phí thấp hơn - Yêu cầu hoạt động như uỷ thác có thể sẽ áp lực cho các cố vấn tài chính nói chung đề nghị các quỹ chỉ số chi phí thấp, ETFs và các khoản đầu tư khác với mức phí thấp hơn.
• Hoàn phí - Không có điều gì về quy tắc mới này quy định về hoàn trả phí hoặc khoản hoa hồng đã trả trong quá khứ. Nói cách khác, quy tắc không phải là hồi tố. Nói chung, cố vấn của bạn phải tuân theo tiêu chuẩn ủy thác bắt đầu từ ngày 10 tháng 4 năm 2017.
• Phòng lung linh - Quy tắc cuối cùng là dài 58 trang và đang được phân đoạn theo thời gian. Nó bao gồm các miễn trừ cũng đang được thực hiện. Điều này dẫn đến sự phức tạp, dẫn đến việc giải thích và khám phá những lỗ hổng không thể tránh khỏi.
• Thay đổi Cố vấn tài chính của bạn có thể gợi ý các thay đổi đối với tài khoản của bạn, ví dụ chuyển từ các quỹ được quản lý tích cực (có xu hướng tính phí cao hơn) vào quỹ chỉ số, ETF và các loại đầu tư khác. Nhiều cố vấn có thể sẽ tiếp cận chủ động, liên hệ với khách hàng và bắt đầu quá trình thông báo cho họ về việc làm thế nào hoặc liệu quy tắc mới sẽ làm thay đổi mối quan hệ giữa cố vấn và nhà đầu tư. Bị động so với Quản lý Hoạt động: Tốt nhất?

đánh giá một số vấn đề này chi tiết hơn.

Nếu đó là trường hợp với cố vấn tài chính của bạn, tuyệt vời. Anh ta nên xem lại danh mục đầu tư của bạn, xem chi tiết bất kỳ đề xuất thay đổi nào và giải thích tại sao những thay đổi này lại quan tâm đến bạn nhất. Nhưng bạn có thể bắt đầu liên lạc và thiết lập một cuộc họp. Kết quả thuần phải giống nhau: đánh giá danh mục đầu tư của bạn theo sau đề xuất thay đổi và giải thích lý do tại sao những thay đổi đó là một ý tưởng hay. (999) Breaking Up Nếu vì bất kỳ lý do gì bạn quyết định rằng bây giờ là một thời gian tốt thay đổi cố vấn tài chính, điều quan trọng để xác định vị trí tiếp theo của bạn trước khi cắt quan hệ với người hiện tại của bạn. Sử dụng hướng dẫn của DOL đã đề cập ở trên để đảm bảo rằng bạn sẽ làm việc với những người tuân thủ một tiêu chuẩn ủy thác. Một khi bạn đã thực hiện sự lựa chọn của bạn, xem lại danh mục hiện tại của bạn với cố vấn mới của bạn và nhận được để làm việc xây dựng sự giàu có về hưu. Tạp chí Worth đi vào chi tiết hơn về các bước cần thực hiện khi thay đổi cố vấn tài chính. Dòng dưới

Trong khi quy tắc ủy thác DOL mới được thiết kế rõ ràng để giúp các nhà đầu tư, nó không phải là một công cụ hoàn hảo. Giai đoạn bắt đầu, cần thiết để tránh sự hỗn loạn trong ngành dịch vụ tài chính, tạo ra sự nhầm lẫn và cơ hội cho "fudging" của các cố vấn tài chính vô đạo đức. Cho dù bạn cần thực hiện bất kỳ thay đổi nào đối với kế hoạch của bạn sẽ tùy thuộc vào mức độ bạn có tin rằng cố vấn hiện tại của bạn đã hành động vì sự quan tâm hay nhất của bạn hay không. Quy tắc mới không tự nó có nghĩa là bạn phải thay đổi. Quy tắc này có nghĩa là từ đây bạn và cố vấn tài chính của bạn sẽ ngồi ở cùng một phía của bảng khi quyết định đầu tư nào là tốt nhất cho bạn và có nhiều khả năng sẽ mang lại lợi ích cho các mục tiêu về hưu trong dài hạn.