Các nhà đầu tư giá trị đang săn tìm những cổ phiếu đã bị đánh đập, nhưng biết khi nào nên dỡ bỏ những viên kim cương thô của họ thì không dễ dàng gì để làm. Xét cho cùng, họ đã nghiên cứu tỉ mỉ đầu tư của họ và muốn thấy nó trả hết. Kết quả là, nhiều nhà đầu tư tiếp tục hy vọng sẽ đánh giá cao. Nhưng điều gì xảy ra là họ rơi vào cái bẫy với một cổ phiếu không bao giờ tăng lên mặc dù các nguyên tắc cơ bản tốt. Hoặc ở phía bên kia, họ kết thúc với một cổ phiếu mà tiếp tục đánh giá cao, không còn đại diện cho một giá trị. (Đọc thêm ở đây: Đầu tư Giá trị: Đầu tư Giá trị là gì? )

Tuy nhiên, các nhà đầu tư giá trị không phải kết thúc với một cổ phiếu đã định giá quá cao, cho phép họ tiếp tục theo dõi các dấu hiệu cảnh báo rằng giá cổ phiếu đang trở nên quá đắt. Từ tỷ lệ PE vượt xa tốc độ tăng trưởng của công ty đến rất nhiều giao dịch nội gián trong một thời gian ngắn ở đây là bốn dấu hiệu có thể là thời gian để xem xét cổ phiếu giá trị của bạn.

Tỷ lệ Giá-Tích Lớn cao hơn Tỷ lệ Tăng trưởng

Một trong những cách dễ nhất các nhà phân tích và nhà đầu tư đo lường giá trị của một cổ phiếu là xem tỷ lệ giá / thu nhập và so sánh nó với tốc độ tăng trưởng công ty trên cơ sở mỗi thu nhập chia sẻ. Giá trị thu nhập được định giá bởi một công ty bằng cách đo giá cổ phiếu hiện tại liên quan đến thu nhập trên mỗi cổ phần trong khi thu nhập trên mỗi cổ phiếu là phần lợi nhuận của công ty chia cho từng cổ phần phổ thông của cổ phiếu phổ thông. Khi hai điểm dữ liệu được kết hợp, họ có thể vẽ một bức tranh về định giá cổ phiếu. Nếu tỷ lệ PE cao hơn tốc độ tăng trưởng trong thu nhập của công ty, đây là dấu hiệu chứng khoán có thể trở nên đắt đỏ. (Đọc thêm ở đây:

5 Chỉ số Must-Have đối với nhà đầu tư giá trị .) Không phải chỉ các nhà đầu tư phải quan tâm đến tỷ lệ PE tương đối so với tốc độ tăng trưởng của công ty, nhưng họ cũng phải nhìn vào nó tương đối so với các đồng nghiệp của cổ phiếu. Về lý thuyết, người chơi trong ngành nên có tỷ lệ PE tương tự nếu họ đang trên cơ sở cạnh tranh bình đẳng. Tìm một bên ngoài và nó có thể là một tín hiệu rằng cổ phiếu đang ở dưới hoặc overvalued. Nếu hầu hết các cổ phiếu trong ngành có tỷ lệ PE là 8, và cổ phiếu mà bạn sở hữu có tỷ lệ PE là 5, thì nó sẽ bị đánh giá thấp so với các đồng nghiệp của nó và vẫn là một cược giá trị. Nhưng nếu tình huống này bị đảo ngược và cổ phiếu có tỷ lệ PE là 8 hoặc leo lên tới 8, chuông báo thức sẽ tắt.

AD:

Chứng khoán đang trở thành Phố Wall Darling

Không có gì có thể đánh vần quá mức so với các cổ phiếu có tỷ lệ cao. Đây là những công ty nhận được nhiều sự quan tâm từ Wall Street, các phương tiện truyền thông và các nhà đầu tư. Và vì tất cả sự quan tâm, mọi người sẽ muốn sở hữu một phần của nó, có nghĩa là giá cổ phiếu cao.Nếu tất cả những viên kim cương bất ngờ của bạn bắt đầu thu hút sự chú ý và tôn thờ từ Wall Street và tệ hơn các phương tiện truyền thông, có thể là thời gian để rút tiền mặt. Chắc chắn Wall Street và sự chú ý của giới truyền thông là một điều tốt cho công ty, nhưng đối với các nhà đầu tư giá trị nên báo hiệu rằng đã đến lúc đặt tầm nhìn của họ ở nơi khác. (999) Quản lý rủi ro trong đầu tư giá trị

.

Người bán nội bộ đang bán cổ phần

Việc xác định giá trị tương lai của cổ phiếu không phải là khoa học chính xác mà là một cách để có được một ý nghĩa làm thế nào cổ phiếu sẽ thực hiện là để xem xét hành vi của các giám đốc điều hành trong công ty. Các nhà quản lý và giám đốc phải tiết lộ khi họ bán cổ phiếu của công ty cho Ủy ban Chứng khoán và Chứng khoán. Yêu cầu đó cho phép các nhà đầu tư có được cảm giác về tình cảm giữa các nhà lãnh đạo của công ty. Rất dễ xúc động và quảng bá công ty của bạn, nhưng bằng chứng là trong các hành động của giám đốc và giám đốc điều hành. Nếu họ tự tin về định hướng của công ty và tốc độ tăng trưởng thì họ sẽ không muốn mua nhiều cổ phiếu nữa? Các nhà đầu tư cũng phải tự hỏi liệu thời điểm để giải ngân nếu cổ phiếu đã được đánh giá cao và các nhà lãnh đạo cũng đang kiếm tiền. Chắc chắn có những lý do để bán cổ phiếu theo thời gian, nhưng đó là tần số có thể dẫn đến các nhà đầu tư nhập Nếu một số giám đốc điều hành và giám đốc của công ty bắt đầu bán cổ phần lớn trong một thời gian ngắn, nó sẽ tăng chuông cảnh báo về giá trị của cổ phiếu bạn sở hữu. ( Dòng dưới đây Việc đầu tư giá trị có thể cung cấp cho các nhà đầu tư cơ hội để có được một cổ phiếu với giá thấp giá bán. Tuy nhiên, đầu tư giá trị có thể biến thành một cái bẫy nếu các nhà đầu tư không cẩn thận. Sau khi tất cả, đôi khi có thể khó để phát hiện ra một cổ phiếu đang bắt đầu để có được pricey. Nhưng nếu cổ phiếu có tỷ lệ PE vượt xa tốc độ tăng trưởng của nó và lớn hơn các công ty khác, đang chứng kiến ​​sự bán chạy của nhiều người trong nội bộ và nhận được nhiều sự quan tâm từ Wall Street, có thể là thời điểm để cân nhắc thu ngân.