Các kim loại quý như vàng, bạc, bạch kim và palladium có thể giúp đa dạng hoá danh mục đầu tư của bạn. Các kim loại này được sử dụng làm nguyên liệu thô trong các ngành công nghiệp khác nhau và cũng có ích như một hàng rào phòng chống lạm phát. Con người cũng có khuynh hướng bị thu hút bởi các kim loại quý như các khoản đầu tư trong thời kỳ không chắc chắn với niềm tin rằng họ sẽ giữ giá trị ngay cả khi các khoản đầu tư khác bị đánh bại.

Tuy nhiên, chúng cũng có rất nhiều rủi ro vì giá của chúng có xu hướng biến động. Đó là lý do tại sao nhiều nhà đầu tư cá nhân có xu hướng bỏ qua những tài sản này. Một cách để tiếp xúc với kim loại quý trong khi giảm thiểu rủi ro là đầu tư vào các giải pháp kim loại quý.

Tùy chọn kim loại quý là một hợp đồng cho phép bạn mua hoặc bán một số lượng nhất định kim loại với một mức giá cụ thể, được gọi là giá đình công. Bạn có quyền mua hoặc bán kim loại theo một ngày hết hạn tùy chọn nào đó, nhưng bạn không bắt buộc phải làm như vậy. Đó là lý do tại sao bạn có một lựa chọn mua hoặc bán. Trong trường hợp một lựa chọn của châu Âu, nó chỉ có thể được thực hiện vào ngày hết hạn tùy chọn. Tuy nhiên, nếu bạn có một lựa chọn ở Mỹ, bạn có thể thực hiện lựa chọn bất cứ lúc nào trước ngày hết hạn và không cần phải đợi cho ngày hết hạn thực sự để tập thể dục.

AD:

Tùy chọn là dẫn xuất vì giá trị của chúng được dựa trên giá trị của tài sản cơ bản, trong trường hợp này là kim loại quý. Một lựa chọn cho bạn quyền mua một số lượng nhất định của một kim loại quý được gọi là một lựa chọn cuộc gọi. Mặt khác, nếu bạn có một lựa chọn cho phép bạn bán một số lượng nhất định của một kim loại quý, đó là một lựa chọn đặt. Phí bảo hiểm tùy chọn, thường được trích dẫn trên một ounce của kim loại quý, là giá mà bạn sẽ mua hoặc bán tùy chọn. Phí bảo hiểm tùy chọn sẽ khác nhau tùy thuộc vào các yếu tố như giá thực hiện quyền chọn, giá của kim loại quý cơ bản tại thời điểm hợp đồng, số ngày đến khi hết hạn, sự biến động của kim loại quý cơ bản, và lãi suất. Những đầu vào này tạo ra một yếu tố nguy cơ và lựa chọn phải được định giá phù hợp.

AD:

Sử dụng Lựa chọn Cuộc gọi

Nếu bạn tin rằng giá của một loại kim loại quý, ví dụ bạc, sẽ tăng lên, nhưng bạn không muốn mạo hiểm đầu tư vào kim loại, bạn có thể mất một vị trí trong kim loại bằng cách sử dụng một tùy chọn cuộc gọi. Bằng cách mua một lựa chọn cuộc gọi, trả phí bảo hiểm yêu cầu, bạn có thể đạt được một lượng tiền mong muốn của bạc. Nếu giá bạc thực sự tăng lên và bắn vượt qua mức giá đình công, làm cho nó là một lựa chọn in-the-money call, sau đó bạn có thể thực hiện lựa chọn của bạn và được quyền truy cập vào bạc. Sau đó bạn có thể bán bạc ở giá thị trường cao hơn, hoặc giữ nó nếu bạn mong đợi rằng bạc sẽ leo lên cao hơn và được chuẩn bị để xử lý bất kỳ sự biến động.

Nếu bạn thực sự sở hữu một kim loại quý, bạn có thể kiếm thêm thu nhập bằng cách viết một lựa chọn cuộc gọi cho phép người khác mua kim loại. Trong trường hợp này, bạn sẽ bỏ phí bảo hiểm và kiếm thêm thu nhập từ đầu tư kim loại quí giá của mình, giống như nhận được khoản thanh toán cổ tức, nếu người mua lựa chọn không thực sự sử dụng nó. Tuy nhiên, nếu giá của kim loại tăng lên vượt qua mức giá đình công và bên mua lựa chọn lợi dụng phương án này, thì bạn sẽ từ bỏ lợi ích của mình khi chuyển sang giá thuận lợi.

Lợi ích từ một lựa chọn mua

Nếu bạn sở hữu một kim loại quý và muốn ngăn ngừa nguy cơ mất mát trong trường hợp giá giảm xuống, bạn cũng có thể mua một lựa chọn put. Điều này cho phép bạn bán cổ phần kim loại của mình với mức giá đình công nhất định. Do đó, bằng cách trả phí bảo hiểm, bạn đảm bảo rằng bạn sẽ không bị mất nhiều tiền do kết quả của biến động giá hoang dã.

Một cách khác để xem với một tùy chọn put là viết một cái. Bằng cách này, bạn đang cho ai đó quyền bán một kim loại quý ở một mức giá nhất định. Bạn nên chuẩn bị để mua kim loại với một mức giá đáng kể cao hơn giá thị trường của nó. Tuy nhiên, nếu giá thị trường là đủ cao và lựa chọn không phải là giá trị thực hiện, bạn sẽ chỉ bỏ túi bảo hiểm và kiếm được lợi nhuận.

Các chiến lược phức tạp

Ngoài ra còn có những cách khác để xem xét các kim loại quý liên quan đến các chiến lược phức tạp hơn và sử dụng nhiều hơn một lựa chọn đặt mua hoặc gọi.

Ví dụ: bạn có thể mua một lựa chọn gọi với mức giá đình công thấp hơn và đồng thời bán một quyền chọn cuộc gọi với mức giá đình công cao hơn cho cùng ngày hết hạn trên cùng một kim loại quý. Số tiền bạn nhận được bằng cách viết tùy chọn cuộc gọi sẽ bao gồm chi phí mua lựa chọn cuộc gọi khác. Và nếu giá kim loại quý tăng lên thuận lợi, bạn có thể hưởng lợi từ phương án mua bán bằng tiền, trong khi lựa chọn bán hàng là hết tiền và không được sử dụng, giúp bạn trả chi phí bảo hiểm cho phương án bạn mua.

Tương tự, có những chiến lược khác liên quan đến việc mua một quyền chọn put với giá đình công và bán một quyền chọn put với cùng một kim loại và ngày hết hạn với giá đình công khác nhau. Một chiến lược khác là mua một lựa chọn cuộc gọi và một quyền chọn put cùng một lúc trên cùng kim loại quí giá và ngày hết hạn để bạn có thể tự bảo vệ mình trước những động thái giá cả ở một trong hai hướng. Nếu thị trường đi lên, bạn có thể hưởng lợi từ các lựa chọn cuộc gọi, và nếu nó đi xuống, bạn có thể hưởng lợi từ các tùy chọn đặt.

Dãi dưới cùng

Tùy chọn kim loại quý cung cấp một cách nhìn nhận về các kim loại quý khác nhau mà không phải trả trước rất nhiều tiền. Bạn thậm chí có thể thương mại trên lề trong thị trường biến động này. Nếu bạn sở hữu kim loại quý, bạn cũng có thể bảo đảm chống lại thiệt hại để nếu thị trường di chuyển quá nhiều chống lại bạn, tổn thất của bạn bị hạn chế.