Khi giao dịch trên thị trường ngoại hối hay các thị trường khác, chúng ta thường nói về một chiến lược quản lý tiền chung, đòi hỏi lợi nhuận trung bình lớn hơn tổn thất trung bình trên mỗi giao dịch. Thật dễ dàng để giả định rằng những lời khuyên phổ biến như vậy phải là sự thật. Tuy nhiên, nếu chúng ta nhìn sâu hơn về mối quan hệ giữa lợi nhuận và tổn thất, rõ ràng là những ý tưởng "cũ" thường được tổ chức có thể cần được điều chỉnh.

Tỷ lệ lợi nhuận / thua lỗ Tỷ suất lợi nhuận / mất mát là quy mô của lợi nhuận trung bình so với quy mô của tổn thất trung bình đối với thương mại. Ví dụ: nếu lợi nhuận dự kiến ​​của bạn là 900 đô la và thiệt hại dự kiến ​​của bạn là 300 đô la cho một thương mại cụ thể, tỷ lệ lợi nhuận / mất mát của bạn là 3: 1 - là 900 đô la Mỹ chia cho 300 đô la.

AD:

Nhiều cuốn sách kinh doanh và "chuyên gia" ủng hộ tỷ lệ lợi nhuận / thua lỗ ít nhất là 2: 1 hoặc 3: 1, có nghĩa là mỗi 200 đô la hoặc 300 đô la mỗi thương mại, được giới hạn ở 100 đô la. (Để đọc có liên quan, xem

Hạn chế tổn thất

.) Thoạt nhìn, hầu hết mọi người sẽ đồng ý với khuyến nghị này. Xét cho cùng, không phải bất kỳ tổn thất tiềm tàng nào được giữ càng nhỏ càng tốt và lợi nhuận tiềm năng càng lớn càng tốt? Câu trả lời là, không phải lúc nào. Trên thực tế, lời khuyên thông thường này có thể gây hiểu nhầm và có thể gây hại cho tài khoản giao dịch của bạn.

AD:

Lời khuyên cho việc có tỷ suất lợi nhuận / mất mát ít nhất là 2: 1 hoặc 3: 1 cho mỗi giao dịch là quá đơn giản bởi vì nó không tính đến thực tế thực tế của thị trường ngoại hối ( hoặc bất kỳ thị trường nào khác), phong cách kinh doanh của cá nhân và mức sinh lời trung bình của một cá nhân (APPT) của cá nhân, được gọi là kỳ vọng thống kê.

Tầm quan trọng của khả năng sinh lời trung bình trên mỗi thương mại

Lợi nhuận trung bình trên mỗi giao dịch (APPT) về cơ bản là số tiền trung bình bạn có thể mong đợi để giành chiến thắng hoặc thua mỗi thương mại. Hầu hết mọi người tập trung vào việc cân bằng tỷ suất lợi nhuận / lỗ hổng hoặc về tính chính xác của phương pháp tiếp cận kinh doanh của họ mà họ không biết rằng có một bức tranh lớn hơn: Hiệu quả kinh doanh của bạn phụ thuộc phần lớn vào APPT của bạn.

(999) Khả năng sinh lời trung bình của mỗi giao dịch = (Xác suất thắng x Bình quân) - (Xác suất thua lỗ x tổn thất trung bình) Hãy khám phá APPT trong các tình huống giả thuyết sau:

Kịch bản A:

Hãy nói rằng trong 10 ngành nghề mà bạn đặt, bạn có lợi nhuận trên ba trong số họ và bạn nhận ra một sự mất mát về bảy. Xác suất của bạn giành chiến thắng là 30%, hoặc 0. 3, trong khi xác suất của bạn bị mất là 70%, hoặc 0. 7. Thương mại chiến thắng trung bình của bạn làm cho 600 $ và tổn thất trung bình của bạn là 300 $.

Trong trường hợp này, APPT là:

(0. 3 x 600 đô la) - (0. 7 x $ 300) = - $ 30

Như bạn thấy, APPT là một số âm, có nghĩa là đối với mỗi giao dịch mà bạn đặt, bạn có thể sẽ bị mất $ 30.Đó là một đề xuất thất bại! Mặc dù tỷ suất lợi nhuận / lỗ là 2: 1, cách tiếp cận này chỉ cho phép các giao dịch trúng thầu chỉ chiếm 30% thời gian, làm mất đi lợi ích của việc có tỷ suất lợi nhuận / lỗ 2: 1. (Xem phần

Tầm quan trọng của kế hoạch lợi nhuận /

.)

Kịch bản B:

Bây giờ hãy cùng nhau khám phá APPT về cách tiếp cận thương mại có tỉ số lợi nhuận / tỷ lệ 1: 3, nhưng có chiến thắng nhiều hơn thua thua. Hãy nói ra trong 10 ngành nghề bạn đặt, bạn kiếm được lợi nhuận trên tám trong số họ, và bạn nhận ra một sự mất mát trên hai ngành nghề. Đây là APPT: (0.8 x 100 đô la) - (0. 2 x $ 300) = $ 20

Trong trường hợp này, ngay cả khi cách tiếp cận này có tỉ lệ lợi nhuận / , APPT là tích cực, có nghĩa là bạn có thể có lợi nhuận theo thời gian. Nhiều cách để trở thành có lợi nhuận

Khi giao dịch trên thị trường ngoại hối, không có một kích cỡ phù hợp với tất cả các cách quản lý tiền hoặc cách tiếp cận giao dịch. Lời khuyên truyền thống, chẳng hạn như đảm bảo lợi nhuận của bạn cao hơn mức thua lỗ của bạn đối với thương mại tuyệt đối, không có giá trị đáng kể trong thế giới kinh doanh thực, trừ khi bạn có khả năng thực hiện thương mại cao. Điều quan trọng là APPT của bạn có kết quả tích cực và lợi nhuận tổng thể của bạn cao hơn tổng số thiệt hại của bạn.

Để biết thêm các mẹo quản lý tiền tệ, xem

Vấn đề quản lý tiền tệ

.