Quỹ Dodge & Cox Stock ("DODGX") được phát hành vào ngày 4 tháng Giêng năm 1965 bởi Dodge & Cox, có hơn 80 năm kinh nghiệm quản lý đầu tư. Nó nhằm tạo ra sự tăng trưởng về thu nhập chính và thu nhập trong dài hạn đồng thời mang lại thu nhập hiện tại bằng cách đầu tư vào một danh mục chứng khoán đa dạng mà cố vấn cho là tạm thời bị đánh giá thấp. Để chọn một danh mục đầu tư đa dạng, Dodge & Cox tập trung vào các nguyên tắc cơ bản của các công ty cá nhân, chẳng hạn như dòng tiền mặt trong tương lai, cổ tức và thu nhập. Cố vấn cũng đánh giá các điều kiện kinh tế vĩ mô, lợi thế cạnh tranh, kinh nghiệm và quản lý công ty.

Từ ngày 31 tháng 3 năm 2015, Quỹ đầu tư Dodge & Cox đã đạt được mức lợi nhuận trung bình hàng năm là 9. 66% trong 20 năm qua, trong khi chỉ số S & P 500 lại quay trở lại 7. 98% cùng kỳ. Dựa trên dữ liệu 10 năm sau, quỹ tương hỗ tạo ra lợi tức trung bình hàng năm là 5,4%. Nó tạo ra lợi nhuận trung bình hàng năm là 10. 14% trong năm năm qua và 9. 51% trong ba năm qua. Trong khi phân tích lợi nhuận của một quỹ trở nên hữu ích, bạn cũng nên xem xét lý thuyết danh mục đầu tư hiện đại (MPT) và các số liệu thống kê biến động, cũng như các tỷ lệ nắm giữ cổ phiếu / upside lịch sử, để xác định liệu lợi nhuận của danh mục đầu tư có được tối ưu hóa hay không.

Các quỹ đầu tư của Dodge & Cox tính phí tổn chi phí ròng hàng năm là 0,2%, thấp hơn rất nhiều so với tỷ lệ chi phí ròng trung bình hàng năm là 0,9% (trung bình năm) các quỹ không tải lớn. Phân bổ 5 lĩnh vực hàng đầu của quỹ này là tài chính ở mức 26,4%, công nghệ thông tin 24,6%, chăm sóc sức khoẻ 16,5%, tiêu dùng tùy ý 15,1% và năng lượng 7,3%. Tính đến ngày 31 tháng 3 năm 2015, quỹ có tổng tài sản ròng là 53 đô la. 8 tỷ và tổ chức 61 cổ phiếu.

Tỷ lệ thu hồi thị trường theo thị trường là tỷ lệ thu hồi thị trường là một con số thống kê đo lường hiệu quả hoạt động của một danh mục đầu tư trong các thị trường tăng điểm. Ngược lại, tỷ lệ thu hẹp thị trường đo lường hiệu suất của một danh mục đầu tư trong các thị trường giảm. Tính đến ngày 29 tháng 2 năm 2016, Quỹ Đầu tư Dodge & Cox có tỉ lệ nắm giữ lên 106. 55% và tỷ lệ nắm bắt thị trường xuống là 118. 95% trong 10 năm qua khi đo với chỉ số S & P 500 . Dựa trên dữ liệu năm năm sau, quỹ có tỉ lệ nắm giữ lên đến 106. 1%, trong khi tỷ lệ nắm bắt thị trường xuống là 123. 23%. Điều này cho thấy quỹ đã vượt trội hơn chỉ số S & P 500 trong các thị trường tăng điểm trong những thời kỳ này. Tuy nhiên, quỹ cũng đã mất nhiều hơn trong thời gian thị trường xuống so với chỉ số chuẩn.

Thống kê về MPT và Sự biến động

Quỹ đầu tư Dodge & Cox có kinh nghiệm về mức độ biến động nhẹ hơn so với loại vốn không tải lớn và chỉ số S & P 500.Do đó, tỷ lệ điều chỉnh rủi ro của nó đã được xếp hàng hoặc thấp hơn một chút so với mức trung bình.

Tính đến ngày 29 tháng 2 năm 2016, dựa trên số liệu 10 năm, Quỹ Chứng khoán Dodge & Cox có độ lệch chuẩn hàng năm là 17,77% và lợi tức 4,5%, trong khi loại này có mức trung bình độ lệch chuẩn hàng năm là 15,82% và hoàn lại 4,62% ​​so với cùng kỳ. Trong 10 năm qua, nó đã có một R-squared 95,46%, một phiên bản beta của 1,15 và một alpha -2. 32 khi so sánh với chỉ số S & P 500; thể loại của nó đã có một R-bình phương là 93. 2%, một phiên bản beta của 1. 01 và một alpha -1. 66. Giá trị R squared của Quỹ Dodge & Cox chỉ ra rằng 95. 46% các biến động giá trong quá khứ có thể được giải thích bởi các động thái trong S & P 500.

Bản beta beta của công ty Dodge & Cox chứng tỏ rằng quỹ này về lý thuyết là 15 % biến động hơn so với S & P 500. So với nhóm của nó, quỹ về mặt lý thuyết biến động hơn, và alpha của nó cho thấy nó đã kém hơn so với chỉ số 2. 32% trên cơ sở điều chỉnh rủi ro, trong khi loại này kém hơn 1. 66% . Trong khoảng thời gian 10 năm sau, quỹ này có tỷ lệ Treynor là 2,96, trong khi loại này có tỉ số Treynor là 3,6. Tỷ lệ Treynor cho thấy nó đã kém hơn thể loại của nó trên cơ sở điều chỉnh rủi ro trong 10 trong năm.

Tính đến ngày 29 tháng 2 năm 2016, dựa trên dữ liệu năm năm sau, Quỹ Chứng khoán Dodge & Cox có độ lệch chuẩn hàng năm trung bình là 13,85%, lợi nhuận lại là 8,4%, một R-squared 94. 57% và phiên bản beta là 1.13. Nó có alpha -2. 61 và tỷ số Treynor là 7.45 khi đo so với S & P 500. Loại này có độ lệch chuẩn trung bình hàng năm là 12,49%, lợi nhuận là 7.37%, R là 92. 15%, beta của một và một alpha của -2. 54 khi đo so với S & P 500 so với cùng kỳ.