Các nhà đầu tư tìm kiếm các quỹ chỉ số chi phí thấp thường tin rằng chi phí nội bộ là tối thiểu. Tuy nhiên, điều này có thể không thực sự là trường hợp. Các quỹ giao dịch, hay còn gọi là ETF, thường theo một điểm chuẩn hoặc chỉ số. Vì chiến lược này là thụ động, ETFs có xu hướng có tỷ lệ chi phí rất thấp. Mặt khác, hầu hết các quỹ đầu tư đều được quản lý một cách tích cực, sử dụng đội ngũ quản lý danh mục đầu tư và các nhà phân tích. Các nhà phân tích tích cực nghiên cứu và kinh doanh trong một quỹ tương hỗ, và do đó gây ra một tỷ lệ chi phí cao hơn được chuyển cho nhà đầu tư. Tuy nhiên, một số quỹ tương hỗ được thiết kế theo một chỉ mục và do đó có tỷ lệ chi phí thấp hơn, tương tự như quỹ ETF.

Cách Xác định Chi phí Quỹ

Bước đầu tiên để xác định tỷ lệ chi phí nội bộ, hoặc chi phí, là xem tờ thông tin hoặc bản cáo bạch của công ty quỹ. Điều này được thể hiện bằng cả tỷ số chi phí gộp và chi phí ròng, được tính là tỷ lệ phần trăm hàng năm. Các quỹ tương hỗ có thể dao động trong khoảng từ 5% đến 4%, trong khi ETFs từ 0. 05% đến 1. 2%. Ví dụ, nếu một nhà đầu tư sở hữu 10.000 đô la Mỹ trong một ETF có tỷ lệ chi phí là 0. 15% thì lệ phí đô la thực tế sẽ là 15 đô la. Cũng cần phải hiểu rằng quỹ tương hỗ và ETFs thu thập tỷ lệ chi phí hàng ngày thay vì hàng quý hoặc hàng năm.

Bao nhiêu là quá nhiều?

Khi tính toán chi phí quỹ, điều quan trọng là xác định chính xác điều gì là quan trọng nhất cho nhà đầu tư. Các quỹ tương hỗ thường đắt hơn ETFs. Điều này là do khả năng của người quản lý danh mục đầu tư để điều hướng thị trường đang thay đổi để đạt được lợi nhuận điều chỉnh rủi ro tốt hơn so với chuẩn. Ví dụ: Quỹ Tăng trưởng Tấm Chip Xám của T. Rowe (TRBCX) đã được quản lý bởi Larry Puglia thành công từ năm 1993. Tính đến ngày 31 tháng 3 năm 2016, quỹ đã trả lại mức trung bình hàng năm 10 năm là 8. 40%. Đây là tỷ lệ chi tiêu 0. 72% và vượt qua mức hoàn vốn của S & P 500 là 7. 01%. Nếu một nhà đầu tư tin rằng một người quản lý tiền chuyên nghiệp có thể làm tốt hơn một chuẩn, anh ta có thể xem xét chi phí cao hơn để được chứng minh.

Chỉ số quỹ tương hỗ và quỹ ETF được quản lý thụ động và có ít giao dịch trong suốt một năm. Đây chính là lý do tại sao các quỹ này nên có một tỷ lệ chi phí thấp so với các đối tác quản lý tích cực của họ. S & P 500 SPDR S & P 500 (NYSEARCA: SPY SPYSPDR S & P500 ETF Trust Units258 73 + 0 11% Được tạo ra với Highstock 4. 2. 6 ) được thiết kế sao cho S & P 500 và do đó có giá trị thấp chi phí ròng ròng là 0. 09%.

Cách giảm chi phí

Cách dễ nhất để tìm một quỹ có chi phí thấp hơn là tìm một giải pháp thay thế phù hợp có tỷ lệ chi phí thấp hơn.Quỹ ETF Tiền phong được biết đến như những quỹ có chi phí thấp nhất trong ngành, với tỷ lệ chi tiêu trung bình là 0. 18. Việc tìm kiếm đúng quỹ có cùng chỉ số và so sánh tỷ lệ chi tiêu có thể được thực hiện bằng cách sử dụng nhiều trang web khác nhau như Morningstar hoặc ETF Database.

Một điều cần lưu ý là chỉ vì một quỹ được xây dựng để nhân bản một chỉ mục không nhất thiết có nghĩa là nó thực hiện nó. Tỷ lệ lỗi theo dõi được sử dụng để xác định biện pháp chính xác này. Các quỹ có lỗi theo dõi cao chỉ ra rằng quỹ không phản ánh chính xác sự chuyển động của chỉ số.

Một cách khác để giảm chi phí là đơn giản là loại bỏ tất cả các tỷ lệ chi phí và trực tiếp mua từng cổ phiếu. Robinhood đầu tư có một lựa chọn tài khoản môi giới miễn phí mà không có hoa hồng. Các nhà đầu tư sẵn lòng làm việc có thể mua rổ các cổ phiếu tạo thành một chỉ số, giống như ETF sẽ làm. Tuy nhiên, điều này đòi hỏi nhiều công việc và nghiên cứu. Ví dụ: S & P 500 được tạo thành từ hơn 500 cổ phiếu riêng lẻ được đánh giá bằng cách viết hoa. Chống lại một chỉ số như S & P 500 là rất phức tạp và là một động thái không cẩn thận cho một nhà đầu tư mới làm quen.