Mỗi chiến lược đầu tư đều có rủi ro, nhưng rủi ro chính trong chiến lược đầu tư tăng trưởng là không bao giờ quay trở lại. Có thể giảm nguy cơ này bằng cách đầu tư vào các ngành công nghiệp tăng trưởng, tìm kiếm các cổ phiếu tăng trưởng và theo xu hướng.

Tăng trưởng so với Chiến lược Đầu tư Giá trị

Các quỹ tăng trưởng dựa trên chỉ số tăng trưởng trung bình như thu nhập, doanh thu hoặc dòng tiền tự do. Các quỹ tăng trưởng và các công ty trong họ có nhiều khả năng tái đầu tư thu nhập và thu chi vốn hơn là phân phối cho các cổ đông bằng hình thức chia cổ tức. Trong khi các quỹ tăng trưởng dự kiến ​​sẽ cung cấp cho các nhà đầu tư lợi nhuận cao hơn trong thời gian dài, chúng sẽ có nhiều rủi ro hơn các cổ phiếu có giá trị. Kết quả là, cổ phiếu tăng trưởng thích hợp hơn cho các nhà đầu tư có thời gian dài hơn.

Tất cả các chiến lược đầu tư là các bộ quyết định đã được xác định trước. Những quyết định này dựa trên mục tiêu của mỗi nhà đầu tư. Một số nhà đầu tư có một thời gian dài và do đó có nguy cơ cao hơn. Một số nhà đầu tư giá trị là những người theo đuổi lý thuyết "chim trong tay" do Modigliani và Miller (M & M) tạo ra. Những nhà đầu tư này thích lợi tức ngày hôm nay hơn là lời hứa tăng điểm vào ngày mai. Khi nói đi, một con chim trong tay có giá trị hơn hai trong bụi cây. Tóm lại, các quỹ tăng trưởng nói chung tập trung nhiều hơn vào việc tạo ra lợi nhuận cao hơn vào ngày mai. Các nhà đầu tư tăng trưởng nghĩ rằng, với lý do chính đáng, hai con chim trong bụi cây thì tốt hơn chim đơn của M & M trong tay.

Nói chung, nguy cơ chính của một chiến lược đầu tư tăng trưởng là thu nhập kỳ vọng hoặc thu nhập không bao giờ trở thành hiện thực. Có lẽ tỷ lệ giá bán và tỷ lệ giá bán / sản phẩm cho thấy đầu tư bị định giá quá cao hơn là mức phí thực. Fret không, có những cách để giúp bảo vệ chống lại nguy cơ này. Sau đây là ba lời khuyên để giúp bạn.

Đầu tư vào các ngành tăng trưởng

Đầu tư vào các công ty trong các ngành công nghiệp phát triển nhanh. Đây là những ngành công nghiệp đang sôi nổi hoặc bắt đầu bằng các xu hướng lớn như Internet. Từ cơ sở thực tế, bạn muốn so sánh tăng trưởng của một cổ phiếu với sự tăng trưởng trong ngành, và sau đó so sánh tăng trưởng trong ngành với sự tăng trưởng của S & P 500 hoặc một số chuẩn được chấp nhận khác. Nếu công ty phát triển thu nhập từ 15 đến 20% mức trung bình ngành, thì nó được coi là cổ phiếu tăng trưởng. Xu hướng này là bạn của bạn, và những công ty trong các ngành công nghiệp thịnh vượng có xu hướng hưởng lợi từ phí bảo hiểm ngành, đặc biệt là các cổ phiếu mờ và nhỏ. Trong tĩnh mạch này, các cổ phiếu có vốn hóa thị trường thấp cũng có thể mang lại tiềm năng tăng trưởng cao hơn.

Tìm giá trị tăng trưởng

Có giá trị trong các cổ phiếu tăng trưởng, và nó thường được tiết lộ trong tính nhất quán về hiệu năng.Tìm kiếm những người biểu diễn phù hợp. Hãy tìm kiếm các cổ phiếu đã có một thành tích tốt hơn thị trường trong doanh thu, thu nhập và tổng lợi nhuận. Trong khuôn khổ này, hãy tìm kiếm một công ty trong một ngành công nghiệp có rào cản cao trong việc nhập cảnh, một thương hiệu mạnh, và một thành tích đáng kể cho nghiên cứu và phát triển. Điều đó nói, không quá hẹp; duy trì đa dạng trong danh mục đầu tư của bạn với nhiều hơn một ngành công nghiệp tăng trưởng.

Theo xu hướng

Xu hướng là bạn của bạn, nhưng khi đà bắt đầu giảm xuống hoặc quay trở lại theo hướng ngược lại, không chống lại sự thôi thúc cắt giảm các khoản lỗ của bạn. Cũng như vậy, không giải quyết được 8% lợi nhuận khi bạn đang ở mức độ rủi ro cao hơn. Phấn đấu thu nhập trên thị trường cao hơn mức trung bình. Mua thêm cổ phiếu của các cổ phiếu có kết quả hoạt động tốt nhất trong thời gian điều chỉnh thị trường, không chỉ sau đợt tăng vốn.

Bất kỳ phong cách đầu tư nào đều có rủi ro đầu tư, nhưng khi chiến lược đầu tư của bạn dựa vào việc có hai con chim trong bụi, điều quan trọng là phải phát triển một hệ thống không để họ bay xa bạn.