Đầu tư theo mục tiêu dường như là một chiến thuật rõ ràng. Sau hết, không phải tất cả các nhà đầu tư có mục tiêu? Nhưng nhiều nhà đầu tư chỉ có một ý tưởng mơ hồ rằng mục tiêu của họ là gì, ít hơn là làm thế nào để đạt được chúng.

Cách tiếp cận truyền thống

Cách tiếp cận truyền thống đối với đầu tư được hầu hết các nhà đầu tư 401 (k) sử dụng trong kế hoạch nghỉ hưu, bắt đầu với khoảng thời gian và khả năng chịu rủi ro của bạn. Điều này thường được đánh giá bằng một bài kiểm tra "rủi ro" ngắn, hỏi về sự sẵn lòng của bạn để duy trì mức lỗ 10%, mất 20%, v.v. và bao nhiêu năm bạn phải đạt được mục tiêu của mình.

AD:

Sau khi trả lời một số câu hỏi, bạn được hướng tới lựa chọn đầu tư từ danh sách các quỹ tương hỗ. Từ đó, bạn gửi tiền vào kế hoạch 401 (k) của bạn với mỗi khoản tiền lương và hy vọng rằng, qua thời gian, bạn sẽ có đủ tiền để hỗ trợ mình khi nghỉ hưu.

Đối với nhiều nhà đầu tư, "quỹ thời gian mục tiêu" là phương tiện được lựa chọn để tiết kiệm cho việc nghỉ hưu. Bạn chỉ cần kết hợp ngày nghỉ hưu với ngày trong quỹ và bạn đã làm xong. Tuy nhiên cách tiếp cận truyền thống này chỉ đơn giản xác định mục tiêu là "nghỉ hưu" trong khi thực hiện ít nỗ lực để xác định số tiền bạn thực sự cần một khi bạn đến đó. (Để biết thêm thông tin, hãy đọc: Đầu tư Với Mục đích: Ngân sách Ngày Mục tiêu. )

AD:

Một chiến thuật nâng cao hơn một chút sử dụng ước tính "lưng bìa" ước tính rằng bạn sẽ cần 70% -80% thu nhập trước khi nghỉ hưu để sinh sống, đòi hỏi một quả trứng làm tổ là 10 lần lương cuối cùng của bạn. Mặc dù đây là cách tiếp cận tốt hơn, nhưng nó vẫn không chính xác khi bạn xem xét tầm quan trọng của mục tiêu.

Cách tiếp cận khác

Đầu tư theo mục đích có cách tiếp cận cụ thể hơn nhiều. Ví dụ: thay vì liệt kê "nghỉ hưu" làm mục tiêu của bạn, bạn có thể chọn "nghỉ hưu ở tuổi 55" làm mục tiêu của mình.

Khi đánh giá mục tiêu đó, bạn xác định rằng hóa đơn của bạn (nhà, tiện ích, chăm sóc sức khoẻ, thực phẩm, một kỳ nghỉ đẹp mỗi năm, một khoản tiết kiệm nhỏ mỗi tháng) sẽ đến $ 3 000 mỗi tháng . Bạn có thể sống đến 100, vì vậy bạn sẽ cần phải tạo ra rằng $ 3, 000 một tháng trong 45 năm.

Ở tuổi 67½, thu nhập của bạn sẽ được bổ sung bởi An Sinh Xã Hội và bảo hiểm chăm sóc sức khoẻ của bạn sẽ chuyển sang Medicare, vì vậy bạn cần $ 3,000 trong 12 năm rưỡi (67 ½ trừ 45 tuổi). Sau đó, chi phí y tế của bạn sẽ giảm và thu nhập của bạn sẽ tăng, giúp bù đắp lạm phát, mà bạn mong đợi để chạy ở khoảng 2,5% mỗi năm.

Dựa trên những dự báo này, bạn xác định mục tiêu thu nhập của bạn là đủ và bạn có thể lựa chọn chuyển đến một ngôi nhà nhỏ hơn trong một thành phố ít tốn kém hơn nếu tiền bị thắt chặt.

Bây giờ, kế hoạch thực sự bắt đầu. Nhìn vào độ tuổi và thu nhập hiện tại của bạn, hãy xác định số tiền bạn cần để tiết kiệm mỗi tháng - và lợi nhuận lớn như thế nào khi đầu tư của bạn - để tạo ra thu nhập hàng tháng mong muốn khi nghỉ hưu.Điều này gần như chẳng liên quan gì đến khả năng chịu đựng rủi ro của bạn hoặc ngày bạn nhắm mục tiêu và liên quan đến thực tế thu nhập hiện tại của bạn, số tiền bạn có thể đầu tư và kỳ vọng thực tế về lợi nhuận của thị trường.

Nếu bạn không thích rủi ro và chọn một chiếc xe đầu tư bảo thủ, tỷ lệ cược của bạn để đạt được mục tiêu của bạn có thể là 0. Đồng thời, nếu bạn gặp rủi ro hoang dã trên thị trường với một kế hoạch đầu tư tích cực, tỷ lệ của bạn vẫn có thể là 0.

Trong trường hợp đó, đánh giá lối sống hiện tại của bạn, lối sống bạn muốn có khi nghỉ hưu, khả năng tiết kiệm và khả năng hoàn vốn đầu tư, bạn có thể cần phải suy nghĩ lại mục tiêu của mình. Điều này có thể bao gồm trì hoãn thời gian nghỉ hưu, tiết kiệm nhiều hơn, chuyển đến nhà nhỏ hơn ngay lập tức, cắt giảm chi tiêu, tiếp tục làm việc trong thời gian nghỉ hưu hoặc kết hợp những lựa chọn này. Các mục tiêu khác Bên cạnh việc nghỉ hưu

Trong khi nghỉ hưu là một mục tiêu phổ biến cho các nhà đầu tư, lập kế hoạch dựa trên mục tiêu còn có các mục khác như sau: Đầu tư 101: Hướng dẫn cho nhà đầu tư sơ cấp sử dụng.

Hầu hết mọi người có nhiều mục tiêu, và lập kế hoạch cho tất cả chúng cùng một lúc có thể là quan trọng để bạn đạt được chúng. Những mục tiêu đó có thể bao gồm tiết kiệm để mua nhà thứ hai, hỗ trợ học vấn cho trẻ hoặc làm cả hai trong khi vẫn tiết kiệm được cho nghỉ hưu.

Ở đây một lần nữa, các chi tiết có giá trị xem xét. Ví dụ, xem xét tài trợ cho trường đại học, thay vì đặt mục tiêu là "tiết kiệm được 80.000 đô la cho trường đại học", một phương pháp tiếp cận dựa trên mục tiêu sẽ có cái nhìn sâu sắc hơn. Mục tiêu thực sự có thể là "cấp tám học kỳ học phí ở mức $ 10, 000 mỗi lần bắt đầu 20 năm kể từ ngày hôm nay. "

Nhìn theo cách này, bạn không cần $ 80,000 tiền mặt 20 năm nữa. Bạn thực sự có 24 năm để hoàn thành mục tiêu tài trợ. Bốn năm rưỡi và một phần ngân quỹ trải qua nhiều năm có thể thay đổi cách bạn theo đuổi mục tiêu. (999) Các phương pháp đo lường thành công khác nhau

Phương pháp truyền thống để đánh giá thành công là so sánh lợi tức đầu tư của bạn với một chuẩn thụ động như chỉ số Standard & Poor's 500. Nếu bạn đánh bại điểm chuẩn, bạn sẽ được đánh giá thành công.

Mặc dù điều này rất hữu ích khi thị trường đang tăng lên, nhưng rất ít nhà đầu tư tìm thấy niềm vui trong "danh mục đầu tư" 1% "chỉ" giảm 29% khi thị trường giảm 30%. Tương tự, danh mục đầu tư tăng 2% khi thị trường tăng 1% là không thực sự có liên quan nếu bạn không có đủ tiền để trang trải các mục tiêu của mình. Sử dụng chỉ số dựa trên mục tiêu, thước đo thành công thực sự là liệu bạn có đang theo đúng quy trình để đạt được mục tiêu tài chính của mình. Rủi ro không phải là đầu tư của bạn mạnh hơn mức độ thoải mái của bạn nhưng bạn không thể tiết kiệm đủ tiền để đáp ứng nhu cầu của bạn. Dòng dưới cùng

Việc đầu tư dựa trên mục tiêu chính xác hơn, chi tiết và sắc nét hơn cách tiếp cận "tiết kiệm càng nhiều càng tốt" truyền thống. Nó đòi hỏi một số quy hoạch nghiêm túc. Nhưng việc phát triển sự hiểu biết thực sự về những gì bạn mong muốn đạt được sẽ cho phép bạn thực hiện các điều chỉnh cần thiết để đạt được mục tiêu của mình.