Đối với những người mới tham gia trò chơi đầu tư, có xu hướng có rất nhiều điều bí ẩn xung quanh các quỹ ETF. Mặc dù có thể nguy hiểm nếu đầu tư vào bất kỳ sản phẩm nào mà bạn không hiểu đầy đủ, ETFs thực sự có thể là đầu tư rất an toàn khi sử dụng đúng cách. Giống như bất kỳ sản phẩm đầu tư nào, có một số quỹ ETF có rủi ro cao hơn các quỹ khác, do đó điều quan trọng là phải hiểu quỹ nào cung cấp lợi nhuận an toàn, ổn định và có thể sẽ ảnh hưởng đến trứng làm tổ của bạn.

AD:

ETFs: Các vấn đề cơ bản

Đối với các nhà đầu tư không quen thuộc với ETF, một mồi nhỏ là theo thứ tự. ETFs giống như quỹ tương hỗ nhưng với một số khác biệt đáng chú ý. Giống như quỹ tương hỗ, ETFs đầu tư vào một loạt các chứng khoán và cung cấp đa dạng hóa tự động cho các cổ đông. Thay vì mua cổ phần của một cổ phiếu riêng lẻ, các nhà đầu tư mua cổ phần trong ETF và được hưởng một phần tương ứng trong tổng giá trị của nó.

Không giống như các quỹ tương hỗ, ETFs được giao dịch trên thị trường mở như cổ phiếu và trái phiếu. Trong khi các cổ đông quỹ tương hỗ chỉ có thể mua lại cổ phần bằng quỹ trực tiếp, các cổ đông ETF có thể mua và bán cổ phần của bất kỳ ETF nào vào bất cứ lúc nào, hoàn toàn theo ý của họ.

ETFs là những khoản đầu tư phổ biến vì chúng tương đối rẻ và có thể dễ dàng mua và bán. Ngoài ra, họ có ít lệ phí hơn các loại đầu tư khác, cung cấp mức độ minh bạch cao và hiệu quả về thuế hơn so với các quỹ tương hỗ.

Hầu hết các quỹ ETF thực sự khá an toàn vì phần lớn là các quỹ được lập chỉ mục. ETF được lập chỉ mục chỉ đơn giản là một quỹ đầu tư vào chứng khoán giống hệt như một chỉ mục nhất định, chẳng hạn như S & P 500 và nỗ lực để khớp với mức lợi nhuận của mỗi năm. Mặc dù tất cả các khoản đầu tư mang rủi ro và các quỹ được lập chỉ mục đều bị ảnh hưởng bởi sự biến động đầy đủ của thị trường, có nghĩa là nếu chỉ số mất giá trị, quỹ sẽ phù hợp với xu thế chung của thị trường chứng khoán. Theo thời gian, các chỉ số có nhiều khả năng đạt được giá trị, do đó, ETFs theo dõi chúng là tốt.

Bởi vì các chỉ số theo dõi chỉ số ETF được lập chỉ mục, họ chỉ mua và bán cổ phiếu khi các chỉ số cơ bản thêm hoặc loại bỏ chúng. Điều này cắt giảm sự cần thiết cho một người quản lý quỹ, người chọn và chọn chứng khoán dựa trên nghiên cứu, phân tích hoặc trực giác. Ví dụ như khi lựa chọn quỹ hỗ tương, các nhà đầu tư phải tốn rất nhiều nỗ lực nghiên cứu người quản lý quỹ và lịch sử trả lại của mình để đảm bảo quỹ được quản lý đúng đắn. Đây không phải là vấn đề với ETF lập chỉ mục; các nhà đầu tư chỉ đơn giản có thể chọn một chỉ số mà họ nghĩ sẽ làm tốt trong năm tới.

Một Gamble Nghiêm túc: Quỹ đòn bẩy

Mặc dù phần lớn ETFs được lập chỉ mục, một loại đầu tư mới đã bị cắt xén nhiều rủi ro hơn.Các ETFs sử dụng các chỉ số theo dõi, nhưng thay vì chỉ đầu tư vào các tài sản được lập chỉ mục và để cho thị trường hoạt động, các quỹ này sử dụng một khoản nợ lớn khi họ cố gắng tạo ra lợi nhuận lớn hơn chính bản thân các chỉ số đó. Việc sử dụng nợ để tăng cường độ lợi nhuận được gọi là đòn bẩy, đưa ra các sản phẩm này tên của họ.

Về cơ bản, ETF tận dụng vốn vay một khoản tiền nhất định, thường bằng một tỷ lệ phần trăm của các quỹ cổ phần được tạo ra từ đầu tư của cổ đông, và sử dụng nó để tăng số tiền đầu tư của họ. Thông thường, các quỹ này được gọi là quỹ "2X," "3X" hoặc "Ultra". Như tên gọi, mục tiêu của các quỹ này là tạo ra một số lợi nhuận của một chỉ số mỗi ngày. Nếu một chỉ số tăng 10%, thì một ETF 2X sẽ tăng 20%. Mặc dù điều này có vẻ như là một hợp đồng lớn, nhưng giá trị của ETF tận dụng vốn có thể rất bất ổn bởi vì nó liên tục chuyển dịch khi giá trị của các chỉ số cơ bản thay đổi. Nếu chỉ số mất một lặn, giá trị của quỹ có thể bị đánh đập nghiêm trọng.

Giả sử bạn đầu tư $ 1, 000 trong ETF 3X và chỉ số cơ bản tăng 5% vào ngày đầu tiên. Cổ phiếu của bạn tăng 15%, tăng giá trị lên $ 1, 150. Nếu chỉ số mất 5% vào ngày hôm sau, tuy nhiên, cổ phiếu của bạn mất 15% giá trị mới, hoặc $ 172. 50, giảm giá trị cổ phiếu của bạn xuống còn $ 977. 50.

Nếu các chỉ số cơ bản được tăng lên liên tục mỗi ngày, thì những ETF này có thể là những người đi kiếm tiền khổng lồ. Tuy nhiên, thị trường hiếm khi như vậy, làm cho ETFs tận dụng một số các khoản đầu tư rủi ro hơn trên thị trường.