Bạn đã làm việc chăm chỉ, lưu giữ và đầu tư cẩn thận trong nhiều thập kỷ. Nghỉ hưu đang ở trên đường chân trời. Bây giờ, thách thức nằm ở việc tìm ra cách sử dụng trứng làm tổ của bạn. Mục đích là để rút đủ để sống thoải mái, nhưng không quá nhiều mà bạn bỏ ra tiền trước khi bạn chết. Đó là quyết định cá nhân rất cao phụ thuộc vào các yếu tố mà bạn chỉ có thể đoán được: bạn sống bao lâu, bạn sẽ phải trả bao nhiêu chi phí y tế, đầu tư của bạn sẽ hoạt động như thế nào và tỷ lệ lạm phát sẽ như thế nào.

-1->

Đánh giá nguồn lực và nhu cầu của bạn

Bất kỳ phân tích nào về cách sử dụng khoản tiết kiệm hưu trí của bạn phải bắt đầu bằng việc đánh giá thu nhập hưu trí và chi phí. Đối với thu nhập, hầu hết mọi người sẽ nhận được An Sinh Xã Hội và một số người sẽ nhận tiền cấp dưỡng. Hàng năm hoặc tài sản cho thuê có thể cung cấp thêm một nguồn thu nhập cho một số người về hưu, cũng như các khoản đầu tư bạn đã thực hiện, chẳng hạn như cổ phiếu hoặc bất động sản - thông qua kế hoạch hưu trí đủ điều kiện, chẳng hạn 401 (k) hoặc trong một khoản đầu tư riêng tài khoản.

AD:

Nếu bạn được hưởng chế độ hưu trí, chủ lao động của bạn có thể cho bạn biết khoản thanh toán hàng tháng mong đợi, và trang web An Sinh Xã Hội có thể cho bạn ước tính các khoản thanh toán Trợ cấp An sinh Xã hội của bạn không thể cho bạn biết bạn thực sự thanh toán hàng tháng là gì cho đến khi bạn nộp đơn xin trợ cấp). Môi giới môi giới và các báo cáo tương tự có thể giúp bạn ước tính thu nhập từ đầu tư. Một số người cũng sẽ có thu nhập từ làm việc bán thời gian, đặc biệt là trong những năm đầu hưu trí. (Xem Tại sao bạn bắt đầu kinh doanh riêng của bạn trong thời gian nghỉ hưu và hướng dẫn Bắt đầu một doanh nghiệp nhỏ của chúng tôi.)

AD:

Đối với các khoản chi tiêu, bạn sẽ cần phải xem lại chi tiêu của bạn trong vòng từ một đến hai năm. Nếu bạn không thường xuyên theo dõi chi tiêu của mình, công việc này có thể rất tẻ nhạt, vì nó liên quan đến các bảng kê ngân hàng và thẻ tín dụng và phân loại từng chi phí để bạn biết bạn chi tiêu gì vào cửa hàng tạp hoá, dịch vụ tiện ích, xăng dầu, chăm sóc xe hơi, chăm sóc sức khoẻ, du lịch và Sớm. Một chương trình lập ngân sách như Mint hoặc Quicken có thể làm cho quá trình ít đau đớn hơn bằng cách tự động hóa các tác vụ tổng hợp và phân loại. Cũng cần phải phân loại các khoản chi tiêu của mình bằng các yếu tố thiết yếu và không cần thiết và cân nhắc liệu bất kỳ chi phí nào của bạn có thể tăng hoặc giảm sau khi nghỉ hưu.

Quy tắc 4%

Phần chi phí mà các nguồn thu nhập của bạn sẽ không trả được phải từ khoản tiết kiệm hưu trí của bạn, nhưng bạn không thể chỉ đơn giản rút số tiền chi tiêu mỗi năm. Nếu bạn đã thực hiện bất kỳ nghiên cứu nào về các chiến lược rút tiền hưu trí, bạn có thể đã nghe nói đến quy tắc 4%, có lẽ là chiến lược nổi tiếng nhất, được lập ra bởi kế hoạch tài chính Bill Bengen trong những năm 1990.

Quy tắc 4% cho biết bạn nên rút 4% số dư danh mục đầu tư hưu trí vào năm thứ nhất, sau đó điều chỉnh số tiền đó trong những năm tiếp theo dựa trên lạm phát.Ví dụ, nếu danh mục đầu tư của bạn trị giá 1 triệu đô la, bạn sẽ rút 40.000 đô la vào năm thứ nhất. Trong năm thứ hai, nếu tỷ lệ lạm phát là 3%, bạn sẽ rút 40.000 đô la Mỹ cộng với 3% của 40.000 đô la, tổng cộng là 41 đô la 200. Chiến lược này có nghĩa là bạn sẽ có 90% cơ hội để danh mục đầu tư của bạn kéo dài trong 30 năm, giả định danh mục đầu tư của bạn có phân bổ 50% cho cổ phiếu và phân phối 50% trái phiếu.

Nếu phân tích ngân sách của bạn cho thấy rằng bạn đã chi tiêu hơn 40.000 đô la một năm (vượt quá nguồn thu nhập), điều đầu tiên bạn phải làm là đảm bảo rằng chiến lược rút vốn của bạn bền vững lâu dài là tìm ra nơi để cắt giảm hoặc làm thế nào để kiếm được nhiều hơn nữa.

Quy tắc 4%, Đã sửa đổi

Quy tắc 4% vẫn là một điểm khởi đầu tốt, nhưng theo dõi một cách mù quáng bất kể tình huống cá nhân hoặc hoàn cảnh thị trường của bạn có thể khiến bạn quá nhiều hoặc quá ít trong danh mục đầu tư theo thời gian. Thực hiện những điều chỉnh nhỏ mỗi năm khi mọi thứ thay đổi có thể là một chiến lược tốt hơn.

Kế hoạch tài chính được chứng nhận Kevin Gahagan, hiệu trưởng chính và giám đốc đầu tư của Mosaic Financial Partners ở San Francisco, mô tả kế hoạch hoạt động này như thế nào. Bạn vẫn bắt đầu với việc rút tiền 4% trong năm thứ nhất. Trong những năm tiếp theo, nếu thị trường tăng lên một chút - nói rằng, 5% - bạn tăng số tiền thu hồi của bạn bằng tỷ lệ lạm phát. Nếu thị trường đã giảm xuống, bạn không cho mình một sự gia tăng lạm phát. Nếu thị trường giảm đáng kể - 10% đến 15% - bạn sẽ giảm tỷ lệ cai nghiện. Và nếu bạn có một năm chạy nhà và thị trường tăng 20%, bạn có thể cho mình một sự gia tăng lạm phát cộng thêm một chút.

Ý tưởng đằng sau chiến lược này là nó cho phép bạn duy trì mức sống ổn định từ năm này sang năm khác trong khi đảm bảo rằng danh mục đầu tư của bạn sẽ tồn tại lâu dài bất chấp những thăng trầm của thị trường. Và bạn không phải trả toàn bộ số tiền mà bạn thu hồi mỗi năm; bạn có thể muốn đặt một số trong số đó trong một dự trữ chất lỏng trong nhiều năm khi bạn cần thu hồi ít hơn hoặc chi tiêu nhiều hơn, Gahagan nói.

Chiến lược rút vốn này dựa trên việc có đủ tiền để tồn tại suốt đời của bạn, điều đó có nghĩa là bạn sẽ phải chi tiêu hết danh mục đầu tư, Gahagan nói. Nó không cho rằng bạn sẽ kết thúc cuộc đời của bạn với một sự cân bằng danh mục đầu tư lớn.

Do đó, một kế hoạch khác với tỷ lệ rút khỏi có thể thấp hơn nếu bạn muốn để lại một di sản lớn. Và nếu bạn muốn sử dụng tỷ lệ rút tiền ban đầu cao hơn 4%, điều quan trọng hơn nữa là theo dõi các giả định bạn đang thực hiện.

Đồng thời, việc phân bổ tài sản của bạn sẽ ảnh hưởng đến tỷ lệ thu hồi. Bạn có ít vốn hơn, tỷ lệ rút vốn của bạn có thể thấp hơn, theo Gahagan. Nếu danh mục đầu tư của bạn là 60% thu nhập cố định và 40% cổ phiếu, tỷ lệ rút tiền 4% là không thực tế. Tuy nhiên, giải pháp này không phải là một danh mục cổ phần, bởi vì nếu có một cuộc suy thoái trầm trọng và bạn buộc phải bán với mức thua lỗ trong những năm đầu hưu trí, nó có thể giết chết tính bền vững của danh mục đầu tư.

Các chiến lược khác

Phương pháp sửa đổi 4% có vẻ quá phức tạp không?Bạn có thể rút số tiền tương tự trong danh mục đầu tư của mình mỗi năm, nhưng phương pháp này không có ý nghĩa trừ khi bạn muốn trải qua một mức sống giảm khi bạn lớn lên. Lạm phát sẽ làm cho số tiền đô la bằng tiền ít hơn mỗi năm về những gì bạn thực sự có thể mua với nó. Vào thời điểm bạn nghỉ hưu 25 năm, nếu lạm phát trung bình 3% / năm, mức sống của bạn sẽ giảm xuống một nửa nếu bạn không tăng số tiền rút tiền. Kế hoạch nghỉ hưu: Tại sao tỷ lệ hoàn trả thực tế Hầu hết cho biết chi tiết.

Bạn cũng có thể rút lại cùng tỷ lệ phần trăm danh mục đầu tư của bạn mỗi năm, nhưng điều này có nghĩa là bỏ qua điều kiện thị trường. Điều này có thể làm tăng nguy cơ chi tiêu trứng làm tổ của bạn quá chậm hoặc quá nhanh. Bạn cũng có thu nhập ổn định hàng năm ít hơn, vì 4% danh mục đầu tư của bạn trong một năm khi thị trường tăng vọt sẽ nhiều hơn 4% trong suốt thời kỳ suy thoái thị trường.

Nếu bạn không chắc chắn rằng bạn đã tiết kiệm đủ cho danh mục đầu tư của bạn để duy trì bạn suốt thời gian nghỉ hưu, bạn có thể bắt đầu với một chiến lược thu hồi rất bảo thủ, có thể được bổ sung bằng thu nhập từ làm việc bán thời gian. Khoản tiền thêm bạn để lại trong danh mục đầu tư của bạn sẽ có nhiều năm để phát triển và hợp chất, làm cho nó thoải mái hơn để thu hồi nhiều hơn sau đó. Tuy nhiên, nếu kế hoạch nghỉ hưu của bạn bao gồm những nỗ lực đắt tiền như đi du lịch sớm trong thời gian nghỉ hưu, trong khi sức khoẻ và mức năng lượng của bạn có thể sẽ tốt hơn so với thời điểm họ sẽ đến muộn hơn, penny pinching sớm sẽ không phải là một chiến lược hấp dẫn.

Các chiến lược rút vốn bền vững truyền thống là từ 3,7% vốn chủ sở hữu từ Merrill Lynch Wealth Management, để duy trì 25 năm thu hồi trong 60% cổ phiếu, 40% danh mục trái phiếu, đến hơn 5% từ các sản phẩm do công ty bảo hiểm tài trợ , như cố vấn tài chính tư vấn Paul T. Murray, chủ tịch của PTM Wealth Management ở Chalfont, Pa

Tìm ra một tỷ lệ rút khỏi an toàn không phải là khoa học tên lửa hoặc phẫu thuật não, Gahagan nói, và nó là điều mà hầu hết mọi người có thể tự thực hiện với sự trợ giúp của máy tính và công cụ trực tuyến chất lượng cao. Tuy nhiên, rất nhiều người không cảm thấy tự tin vào khả năng hiểu hay làm việc với con số, Gahagan nói, và cho những người này, cũng như bất cứ ai chỉ muốn có một chuyên gia làm việc cho họ, nó làm cho có ý nghĩa để làm việc với một chuyên gia tài chính. Nhìn chung, chiến lược rút tiền nghỉ hưu tốt nhất là xem xét sức khoẻ, tuổi thọ và lạm phát, Murray nói. "Một phương pháp tốt nhất là xem lại chiến lược rút vốn hàng năm để đánh giá hiệu quả đầu tư của năm trước và lãi suất và tỷ lệ lạm phát hiện tại. "