Công cụ lập kế hoạch kinh doanh thường được dùng làm công cụ lập kế hoạch kinh doanh, phân tích SWOT cũng có thể được sử dụng làm công cụ đầu tư, giúp bạn có được một cái nhìn thuận tiện về những lợi thế tiềm ẩn hoặc bất lợi khi mua cổ phiếu trong công ty. Nói chung, những điểm mạnh và điểm yếu nên phản ánh "cái gì" về công ty ngày hôm nay, trong khi cơ hội và mối đe dọa nhiều hơn về những gì có thể xảy ra với nó trong tương lai.

Điểm mạnh là những đặc điểm tạo thành cơ sở tiềm năng về hiệu suất trên cổ phiếu của cổ phiếu. Không những điểm mạnh mà công ty còn làm tốt, nhưng tại sao nó hoạt động tốt như thế nào. Ví dụ, trong trường hợp của một công ty khai thác khoáng sản, tài sản khoáng sản có giá trị ở một quốc gia ổn định về mặt chính trị có thể được liệt kê như một thế mạnh, trong khi một công ty tiêu dùng lớn có thể có một số điểm mạnh nhất trong giá trị thương hiệu của mình. Điều quan trọng cần lưu ý là tăng trưởng doanh thu trên bình quân hoặc lợi nhuận cao không phải là điểm mạnh của chính họ - đó là sự phổ biến của sản phẩm hoặc hiệu quả tương đối của quy trình sản xuất đại diện cho thế mạnh thực sự.

Điểm yếu

là những điểm yếu của vị thế cạnh tranh và / hoặc cơ hội để có lợi nhuận đầu tư tốt. Một ngành công nghiệp nặng nề với sự cạnh tranh, ví dụ, sẽ được coi là một điểm yếu tiềm năng của công ty. Cơ hội

thể hiện các kịch bản hoặc các lựa chọn mà công ty có thể cải thiện một cách có ý nghĩa. Việc đưa ra một sản phẩm quan trọng có thể là một cơ hội, cũng như tái cơ cấu hoặc mua lại. Một loại cơ hội khác thể hiện bản thân từ một nhân khẩu học khách hàng chưa được khai thác. Ví dụ: nếu một nhà hàng pizza độc lập giới thiệu một dịch vụ phân phối, nó sẽ có cơ hội mở rộng cơ sở khách hàng ngoài những người sống trong khu phố.

Các đe doạ

nên trả lời câu hỏi "những gì có thể thay đổi cho tồi tệ hơn?" với một công ty cụ thể. Giống như cơ hội, mối đe dọa có thể là tương lai hoặc thậm chí là lý thuyết, nhưng họ nên mang lại tính chuyên biệt hơn là "cái gì đó có thể sai." Các quy định của chính phủ tăng lên, việc không chấp nhận / chấp nhận một sản phẩm mới hoặc đưa ra một sản phẩm / dịch vụ cạnh tranh sẽ là những mối đe dọa có ý nghĩa đối với khả năng cạnh tranh và lợi nhuận của công ty. Các mối đe dọa cũng có thể đề cập đến cách thức công ty bị ảnh hưởng bởi điều kiện kinh tế: Nếu đặc biệt nhạy cảm với sự thay đổi về lãi suất, lạm phát, …

Giới hạn sử dụng SWOT để đầu tư

Có những hạn chế chính mà người sử dụng định hướng đầu tư của phân tích SWOT nên hiểu. Để bắt đầu, SWOT hoàn toàn bỏ qua việc định giá và các chỉ số cơ bản quan trọng khác như lợi tức trên vốn, lợi nhuận, chi phí vốn và như vậy.Một phân tích SWOT sẽ không cho nhà đầu tư biết mức giá nào là công bằng cho một cổ phiếu, hoặc nếu một cổ phiếu hiện đang bị đánh giá thấp.

Phân tích SWOT cũng không có xu hướng cung cấp nhiều phạm vi hoặc quy mô cho quy mô hoặc tầm quan trọng của nhiều cơ hội và thách thức. Lý do là người tạo ra phân tích SWOT sẽ không phải lo lắng về những cơ hội hoặc mối đe dọa phi vật chất, tuy nhiên điều quan trọng là cố gắng định lượng tác động của các khoản mục này lên lợi nhuận của công ty.

Hạn chế lớn nhất của phân tích SWOT là nó chủ quan và tự định hướng. Toàn bộ quá trình dựa hoàn toàn vào kiến ​​thức và sự đánh giá của nhà phân tích, và có một tiềm năng tiềm tàng cho sự thiên vị. Ví dụ như trong lĩnh vực công nghệ sinh học, một nhà đầu tư lạc quan có thể thấy một liệu pháp thử nghiệm như là một cơ hội lớn trong khi một xu hướng giảm sẽ thấy một điểm yếu hoặc đe dọa trong số tiền khổng lồ mà sẽ dành cho việc phát triển một liệu pháp doomed. Tương tự như vậy, một người lạc quan có thể thấy một thương hiệu đang nổi lên như là một tài sản lớn (một sức mạnh), trong khi gấu có ít giá trị trong thương hiệu và những mối đe dọa lớn từ cạnh tranh từ các thương hiệu / công ty thành lập.

Thuận lợi khi sử dụng SWOT để đầu tư

Việc phân tích SWOT làm gì, tuy nhiên, đang ép buộc một số kỷ luật và tư duy định lượng có hệ thống vào quá trình đánh giá đầu tư. Một phân tích thận trọng và chu đáo sẽ tập trung vào sự cân bằng giữa lợi thế và tính dễ bị tổn thương của công ty, đồng thời mang lại cho nhà đầu tư một điểm chuẩn để đánh giá công ty trong những năm tới. Về cân bằng, phân tích SWOT được các nhà đầu tư sử dụng tốt nhất như một cách để kết tinh và quá trình suy nghĩ đi vào quyết định đầu tư. Toàn bộ quá trình có thể và nên làm cho một nhà đầu tư nghĩ sâu hơn về những điểm yếu và mối đe dọa đối với một công ty, đồng thời giúp giải tỏa những gì thực sự quan trọng và đặc biệt về một công ty so với các đối thủ của nó.

Phân tích SWOT cũng hoạt động tốt nhất khi nó được thực hiện nhất quán. Bằng cách sử dụng nó thường xuyên và theo dõi thông tin, phân tích SWOT có thể cho phép so sánh tốt hơn giữa các thành viên trong ngành, và việc sử dụng thường xuyên hơn cũng có thể giúp hạn chế một số nguy cơ của sự thiên vị và phân tích chọn lọc (hoặc không đầy đủ).

Các nhà đầu tư có thể xem xét phân tích SWOT như một công cụ sàng lọc ý tưởng và triển vọng đầu tư có giá trị để nghiên cứu thêm, cũng như một phương tiện hữu ích để theo dõi cổ phần hiện tại và so sánh sự phát triển và sự tiến triển của các công ty với kế hoạch mua ban đầu.

Phân tích SWOT dưới cùng

Phân tích SWOT cung cấp một cái nhìn trực quan gợi nhắc đến cuộc thảo luận xung quanh tình hình của một công ty. Đó là quan điểm của loài chim có nghĩa là xác định được khả năng tồn tại của một khái niệm hoặc chiến lược từ bên trong ra ngoài - một đánh giá vĩ mô hơn các công cụ phân tích khác, ví dụ như 5 lực lượng của Porter (xem

Sự khác nhau giữa Porter's 5 lực lượng và phân tích SWOT? ). Tốc độ mà bạn có thể thực hiện phân tích SWOT và tính linh hoạt của định dạng để đánh giá các ý tưởng và chiến lược khác nhau là những lý do chính khiến công cụ này vẫn phổ biến trong giới kinh doanh và cũng có thể hữu ích cho các nhà đầu tư.

Yếu tố quan trọng nhất trong việc sử dụng phân tích SWOT thành công là chất lượng của dữ liệu. Nếu bạn không nắm bắt được chính xác điểm mạnh và điểm yếu của công ty bạn, thì phân tích SWOT sẽ không giúp được gì nhiều. Phân tích SWOT chỉ tốt bằng dữ liệu. Nếu một công ty vượt qua các điểm mạnh, điểm yếu, cơ hội hoặc đe dọa, phân tích SWOT sẽ hỗ trợ sai hướng.

Phân tích SWOT không bao giờ là mục tiêu cuối cùng của cuộc thảo luận. Các bước tiếp theo, cho một nhóm hoặc một nhà đầu tư cá nhân, là rút ra các hạng mục hành động từ phân tích để làm việc hơn nữa.