Nếu một nhà đầu tư xác định rằng tài khoản của mình đã bị thua lỗ trong tay của một nhà môi giới hoặc cố vấn, có thể đã đến lúc phải tiến hành tố tụng pháp lý. Bài viết này sẽ phác thảo các lựa chọn sẵn có cho bạn để tiếp tục yêu cầu bồi thường, cũng như những gì bạn nên mong đợi ở mỗi bước. (Trước khi thực sự yêu cầu bồi thường, có một vài bước để đảm bảo vụ việc sẽ tiến hành suôn sẻ.) Khi Tranh chấp Với Môi giới của bạn kêu gọi Trọng tài để biết thêm thông tin.)

Trọng tài Vs. Kiện tụng
Có hai con đường sẵn có: trọng tài và hệ thống tòa án. Mặc dù các quy trình khác nhau đáng kể giữa hai địa điểm, việc chuẩn bị và cam kết về thời gian cũng tương tự nhau. Con đường bạn sẽ đi sẽ được xác định bởi cơ quan quản lý giám sát công ty dịch vụ tài chính cụ thể:

• Các nhà môi giới chứng khoán và các công ty môi giới sẽ được theo đuổi thông qua trọng tài phối hợp bởi FINRA. Mặc dù các nhà môi giới có thể sử dụng các tiêu đề như "kế hoạch tài chính" hoặc "cố vấn", chúng được điều chỉnh theo FINRA. Trong khi FINRA đã thiết kế quy trình của mình để được xử lý bởi một thực thể phi pháp nhân, hầu hết mọi người tìm kiếm trợ giúp pháp lý tại một số điểm trong tiến trình.
  
• Đối với phần lớn các loại tranh chấp khác với cố vấn dựa trên phí, các công ty quỹ hưu bổng hoặc công ty tín thác do SEC hoặc nhà quản lý nhà nước quy định, khách hàng sẽ theo đuổi vụ tranh chấp thông qua hệ thống tòa án với tư cách là nguyên đơn. (Đọc về cách FINRA và SEC bảo vệ tài khoản của bạn trong Ai đang tìm kiếm nhà đầu tư? )

Trước khi nộp đơn Yêu cầu bồi thường

Trước khi yêu cầu bồi thường, và sau khi hết tất cả các đường trong công ty có liên quan đến tranh chấp, trường hợp cần phải được đánh giá tính hợp lệ. Trong quá trình đánh giá, điều quan trọng cần lưu ý là đơn thuần chỉ mất tiền trong tài khoản đầu tư, dù là tài khoản môi giới hay tài khoản được quản lý, không phải lúc nào cũng là cơ sở để phân xử, hòa giải hoặc kiện tụng. (Để biết thêm về lý do tại sao người môi giới của bạn có thể không có lỗi, hãy đọc Đừng đổ lỗi cho môi giới của bạn .)

Xét về sự biến động của các khoản đầu tư và các khoảng thời gian khác nhau, các nhà đầu tư đã từng trải qua những khoản lỗ đầu tư trong một số khoảng thời gian. Nếu khách hàng đã sử dụng trợ giúp pháp lý vào thời điểm này, nhóm luật sư rất có thể sẽ giữ lại một nhân chứng chuyên môn và tìm kiếm các đầu mối. Nhân chứng (thường là một nhà phân tích có kinh nghiệm về kế toán và tài chính) sẽ tìm kiếm các dấu hiệu báo trước về sự không thích hợp, churning, không giám sát hoặc do sơ suất. Tìm dấu chân của ít nhất một trong những vi phạm này là điều cần thiết để xác định một trường hợp hợp lệ. Việc sử dụng một nhân chứng chuyên môn là yếu tố quan trọng trong việc xác định phương pháp thu hồi và xác định thực tế thiệt hại. (Đọc thêm về các dấu hiệu của một nhà môi giới xấu trong

Môi giới của bạn có đang hoạt động vì lợi ích tốt nhất của bạn không?Các lý thuyết phổ biến nhất về trách nhiệm pháp lý của người khiếu kiện trọng tài hoặc nguyên đơn gian lận chứng khoán là gian lận pháp luật thông thường hoặc vi phạm Đạo luật Giao dịch Chứng khoán năm 1934. Các nguyên đơn sẽ theo đuổi (999) một trong hai con đường: tìm kiếm sự mất mát từ túi hoặc hủy bỏ giao dịch thực tế thành một giải pháp. Mỗi con đường có thể dẫn đến các khu định cư tương tự và đối với những người thiếu kinh nghiệm, tốt nhất là để cho nhóm pháp lý quyết định đường đi. Không phù hợp

Không phù hợp là một trong những cáo buộc phổ biến nhất, nhưng một trong những khó khăn hơn để chứng minh do tính chủ quan của nó. Nguyên đơn / người yêu cầu bồi thường cáo buộc không phù hợp đưa ra thực tế là người môi giới hoặc cố vấn đã biết hoặc nên biết rằng mô hình giao dịch và / hoặc loại hình bảo mật không phù hợp với mục tiêu đã đề ra. Có rất nhiều thông tin định tính để đánh giá, trái ngược với các bằng chứng định lượng khi điều tra churning.
Dấu vết chứng cứ bắt đầu bằng tài liệu bắt đầu từ khi tài khoản được mở. Các tài liệu mở tài khoản sẽ có nhiều khả năng chứa một hồ sơ rủi ro của một số loại xác định độ chịu rủi ro của khách hàng và thời gian. Các tài liệu này đã phát triển thành các định dạng chi tiết hơn để làm tốt hơn khách hàng trong trường hợp các sự kiện như thế này.

Thực tiễn chung là xếp hạng mức độ rủi ro của khách hàng từ một đến năm, với mức 5 mức độ chấp nhận rủi ro cao. Nếu không thích hợp sẽ được theo đuổi và một khoản tiền đáng kể đã bị mất trong các loại đầu tư rủi ro, thì tốt nhất là nếu hồ sơ đó là một con số thấp. Ví dụ, một khách hàng tuyên bố không phù hợp có một hồ sơ khoan dung năm sẽ khó khăn trong một tiến trình để chứng minh rằng yêu cầu bồi thường thiệt hại đầu tư đã được gì nhiều hơn một khiếu nại "sore thua". (Đọc thêm về những gì tạo thành một khiếu nại chính đáng trong

Không Xử lý Trách nhiệm Thương Mại Tại Của họ
.)

Churning

Churning là một trong những cáo buộc mạnh mẽ nhất và là một trong những cách dễ dàng nhất để chứng minh. Nó ngụ ý rằng tài khoản đã được giao dịch với số tiền quá nhiều và đòi hỏi một mức độ nhất định của người môi giới kiểm soát các quỹ để được xác nhận. Nói cách khác, chỉ cần chứng minh quá mức giao dịch không phải là bằng chứng đầy đủ để yêu cầu bồi thường, đặc biệt là nếu khách hàng đang xúi giục giao dịch trong chương trình nghị sự của mình. Do tính chất của tranh chấp, việc churning phổ biến nhất trong các mối quan hệ dựa trên giao dịch hoặc hoa hồng. Còn được gọi là "giao dịch quá mức", nó có thể được sử dụng như là một yêu cầu riêng biệt mà các khoản tiền hoa hồng tích lũy được trong quá trình mua bán được yêu cầu như là một khoản thu hồi hoặc kết hợp với các khiếu nại khác mà thiệt hại và hoa hồng là mục tiêu phục hồi. Dù bằng cách nào, tính toán sử dụng toán học cơ bản và dễ dàng được hiểu biết bởi tòa án và các bảng trọng tài. Công thức chia tổng số giao dịch (mua và bán) theo giá trị thị trường tài khoản không được thanh toán qua các khoảng thời gian hàng tháng hoặc hàng năm (tính toán hàng tháng là chính xác hơn).Mặc dù có nhiều ý kiến ​​về mức độ giao dịch quá mức, 4-6 lần doanh thu đã được công nhận là một khoản tiền quá nhiều trong nhiều trường hợp. (Để biết thêm về lý do tại sao xảy ra xung đột và bạn có thể làm gì để bảo vệ tài khoản của mình, hãy đọc

Hiểu biết về các thủ thuật buôn bán không trung thành
.)

Khi sử dụng cách tiếp cận churning, điều quan trọng cần nhớ là biện pháp phòng vệ sẽ xuất hiện tương phản chứng cớ. Nếu khách hàng kiếm tiền trong một khoảng thời gian trước đó, biện pháp phòng vệ sẽ trình bày mô hình giao dịch trong thời gian đó và yêu cầu lợi nhuận bù đắp tổn thất.

Sai sót Sự cẩu thả và không giám sát thường không được sử dụng, do tính chủ quan của chúng, nhưng chúng có thể là các thành phần mạnh nếu được chứng minh. Họ có xu hướng đi cùng trong tay: nếu cáo buộc về sự sơ suất được chứng minh, thường có một người quản lý đã không hành động đúng nghĩa để giám sát nhân viên của mình. (Để có lời khuyên tìm một chuyên gia tài chính, người sẽ làm việc vì lợi ích cao nhất của bạn, hãy đọc Tìm Cố vấn Tài chính Thích hợp

.)

Giống như churning, một sự kiểm soát nhất định cần phải có mặt vì sự cẩu thả . Nếu cố vấn kiểm soát một số lượng đáng kể ngành nghề và đã được cẩu thả trong thực hiện, lựa chọn an ninh, vv, sau đó các trường hợp sẽ có một cơ sở.
Kiện tụng Pháp luật Trong nhiều trường hợp, phù hợp với hành vi của lớp có thể xảy ra đồng thời với các vụ kiện cá nhân. Có nhiều lợi ích để theo đuổi tuyên bố với hành động của lớp, nhưng đối với các bên có tuyên bố duy nhất, yêu sách độc lập sẽ giúp kiểm soát thủ tục tố tụng tốt hơn. Sự thận trọng ở đây là các cá nhân có thể tự loại trừ mình vô tình bằng cách đệ trình một vụ kiện tập thể trước tiên. May mắn thay, giấy tờ nộp đơn tập thể cung cấp một tham chiếu rõ ràng đến vấn đề này và cung cấp một lựa chọn không cho các bên có kế hoạch theo đuổi các yêu cầu của họ độc lập. Giống như với tất cả các thủ tục tố tụng pháp lý, khung thời gian cần phải được trong quan điểm, vì tòa án có danh sách chờ đợi lâu dài. Cũng giống như trong thể thao, tố tụng pháp lý được tiếp cận tốt nhất với một đội ngũ mạnh. Có một nhân viên pháp lý chuyên nghiệp được đào tạo thêm chiều sâu cho vụ việc và cung cấp hỗ trợ bổ sung để tìm kiếm một giải quyết. Chọn một luật sư và một nhân chứng chuyên môn sớm trong quá trình này có thể thay đổi hướng của thủ tục tố tụng sớm. (Để tìm hiểu thêm, hãy đọc

Làm thế nào để Chọn Luật sư Ngay

.)
Khi các thị trường tràn xuống và lưu thông, các luật sư sẽ chuyển vào và ra khỏi khu vực tranh tụng chứng khoán. Các luật sư về thương tích cá nhân và luật sư dùng thử có kỹ năng giao thoa tốt và thường có vị trí thuận lợi để xử lý các vụ kiện tại tòa án, nơi cần phải trải nghiệm thử nghiệm. Dù bằng cách nào, điều quan trọng là phải sử dụng một luật sư có ít nhất một số kinh nghiệm trong ngành chứng khoán, vì bạn có thể đảm bảo rằng các bên bảo vệ sẽ được thông báo đầy đủ.

Cũng như bất kỳ thủ tục tố tụng pháp lý nào, điều quan trọng là đặt kỳ vọng một cách hợp lý, đặc biệt là khi các chi phí liên quan: Nếu nhóm luật sư của bạn quyết định trường hợp của bạn đủ mạnh và đủ lớn, thì rất có thể sẽ làm việc trên một sự kiện và chia sẻ phần trăm của khoản bồi thường. Nếu đội cảm thấy trường hợp là đường biên giới, bạn có thể mong đợi để giữ lại đội bóng và trả trước cho chuyên gia từ $ 2,000 đến $ 6,000 để chuẩn bị cho vụ kiện.
Ngoài ra, có các khoản phí phải trả cho FINRA để nộp và lệ phí liên quan đến thủ tục tố tụng của tòa án.

Kết luận

• Bạn nên chuẩn bị để được nướng trong kiểm tra chéo ở một trong hai địa điểm của các chuyên gia ở phía bên kia của bảng. Các công ty có những cáo buộc nghiêm túc và có túi sâu để tự bảo vệ mình. Cũng chuẩn bị để chấp nhận bất kỳ kịch bản có thể xảy ra, từ chiến thắng vụ án không có bồi thường để mất trường hợp và chịu trách nhiệm về toàn bộ chi phí của tòa án và lệ phí pháp luật.
• FINRA đã vạch ra các bước để gửi yêu cầu bồi thường qua trọng tài trên trang web của mình và người trung bình có thể có một khởi đầu tốt trong quá trình đó. Nếu vụ kiện tụng là đường dẫn, trang web của SEC có thể cung cấp một số thông tin cơ bản, nhưng đây sẽ là thời điểm tốt để thuê luật sư.
• Đối với việc đọc liên quan, xem

Môi giới môi giới không thành công? Phải Làm Gì Nếu Bạn Có Khiếu Nại
và

Nhận Trách Nhiệm Về Các Tài Khoản Không Hợp Lệ
.