Hằng năm là một loạt các khoản thanh toán được đảm bảo có thể tiếp tục trong một số năm nhất định hoặc một hoặc nhiều kiếp. Thanh toán thường được đảm bảo bởi một công ty bảo hiểm. Khi các công ty tài chính thiết lập các chương trình tiếp thị nhằm mục đích nghỉ hưu của các em bé thì những khoản tiền này sẽ ngày càng trở nên rõ ràng và có thể hấp dẫn hơn đối với người tiêu dùng. Lời hứa thu nhập ổn định, có thể dự đoán được mà bạn không thể sống lâu hơn là hấp dẫn, nhưng không phải là quá tốt mà bạn nên vội vã mua những khoản tiền cấp dưỡng đầu tiên. Thị trường annuity tức thời rất cạnh tranh, và bạn có thể tăng đáng kể thu nhập hưu trí chỉ bằng cách mua sắm xung quanh. Việc phân tích cần thiết để so sánh các khoản tiền tức thời không tốn nhiều thời gian hoặc phức tạp; bài báo này sẽ hướng dẫn bạn qua nó. (Đối với các tài liệu liên quan, xem Các khoản đóng góp tức thời: Thu nhập nhiều hơn và Thuế thấp hơn .)
1- Ba loại khoản tiền tức thờiCác khoản tiền được trả hàng tháng được mua theo ba cách chính: Thanh toán một lần
- - Một khoản tiền được chuyển cho công ty bảo hiểm để mua dòng thu nhập. Các nguồn thông thường bao gồm tiền mặt từ việc phân phối kế hoạch nghỉ hưu, một giải thưởng trong việc giải quyết thương tích cá nhân, ly hôn và số tiền trúng xổ số. Annuitization của một niên kim bị trì hoãn
- - Hầu hết các khoản đóng góp thuế hoãn lại cho phép tài khoản được chuyển đổi thành một dòng thanh toán được đảm bảo. Tài trợ cuối cùng của các kế hoạch nghỉ hưu
- - Một số cá nhân tham gia kế hoạch nghỉ hưu được trả lương hưu vào lúc nghỉ hưu. Kế hoạch chấm dứt trách nhiệm pháp lý đối với người tham gia bằng cách chuyển giao nó cho công ty bảo hiểm. Khi kế hoạch nghỉ hưu trả theo cách này, một loại đặc biệt của "hạch toán" ngay lập tức thường được sử dụng cho hiệu quả thuế.
AD:
Chọn khoản thanh toán trên niên kim .)
Đánh giá một khoản thanh toán thẳng trong một khoảng thời gian nhất định
Bất kỳ khoản thanh toán niên kim nào trong một số năm cố định, mua với một khoản tiền duy nhất, có thể được chuyển đổi thành một khoản lãi suất tương đương hàng năm.Ví dụ: giả sử bạn được trả một khoản phí hàng năm là 600 đô la một tháng trong 20 năm tiếp theo, và bạn sẽ phải trả 100.000 đô la Mỹ. Trong Excel, bạn có thể xây dựng một máy tính nhanh chóng về tỷ lệ niên kim và nó sẽ cho bạn biết rằng khoản thanh toán chuyển thành lãi suất hàng năm là 3,96%. Những con số táo bạo là những con số mà bạn nhập vào dựa trên niên kim mà bạn đang đánh giá. (
| B | 1 | Phí bảo hiểm |
| 100.000 đô la Mỹ | ||
| Phí bảo hiểm < 2 | Mo. Thanh toán | 600 $ |
| 3 | Kỳ kỳ | 20 |
| 4 | Mức phí hàng tháng | 0. 32% |
| 5 | Lãi suất hàng năm | 3. 96% |
- Công thức trong tế bào B4is:
= RATE ((B3 * 12), B2, -B1)
Công thức trên sử dụng hàm RATE của Excel để chuyển đổi dòng thanh toán thành lãi suất hàng tháng.
- Công thức trong tế bào B5 là:
= POWER (1 + B4, 12) -1
Điều này chuyển đổi lãi suất hàng tháng ở B4 thành một tỷ lệ hỗn hợp hàng năm. Tỷ lệ này sau đó có thể được so sánh với các khoản thanh toán niên kim khác trong giai đoạn cố định (có thể là trong thời gian dài hơn hoặc ngắn hơn) và tỷ lệ hiện có trên trái phiếu, quỹ thị trường tiền tệ hoặc đĩa CD.
Đánh giá khoản thanh toán trọn đời Trong khoản thanh toán niên kim suốt đời, không có khoảng thời gian cố định để đánh giá vì cái chết có thể xảy ra và các khoản thanh toán bị ngưng vào bất kỳ lúc nào. Vì vậy, một điểm khởi đầu tốt là sử dụng tuổi thọ của người vay hưu trí cho thời gian thanh toán.
Chẳng hạn, giả sử một phụ nữ 67 tuổi được trả một khoản trợ cấp hàng năm là 600 đô la Mỹ mỗi tháng để trả lại 100.000 đô la Mỹ. Theo Bảng thời gian cuộc đời do Cơ quan An sinh xã hội xuất bản, tuổi thọ ở tuổi 67 là 17. 67 năm. Yếu tố này dựa trên bảng cập nhật vào ngày 9 tháng 7 năm 2007.
Lưu ý rằng bảng này bao gồm các yếu tố tuổi thọ khác nhau (đối với mỗi độ tuổi) đối với nam giới và phụ nữ. Theo bảng, các phụ nữ ở tuổi nghỉ hưu trung bình sống lâu hơn nam giới từ ba đến bốn năm.
Kết nối thời gian thanh toán là 17. 67 vào máy tính Excel tạo ra lãi suất hàng năm là 2. 87%, như được hiển thị bên dưới.
| Hàng | A | B |
| 1 | Phí bảo hiểm | 100 đô la, 000 |
| 2 | Mo. Thanh toán | 600 $ |
| 3 | Kỳ kỳ | 17. 67 |
| 4 | Mức phí hàng tháng | 0. 24% |
| 5 | Lãi suất hàng năm | 2. 87% |
Thường thì mức lãi suất hàng năm đối với người có cuộc sống thẳng thường thấp hơn lãi suất định kỳ, và lý do liên quan đến rủi ro. Việc trả mức lãi suất thấp sẽ đền bù cho các công ty bảo hiểm chịu rủi ro về tuổi thọ mà một người dự phòng sẽ sống một thời gian rất dài, trong trường hợp đó công ty bảo hiểm phải trả thêm tiền.
Một người cao tuổi đang ở thời điểm annuitization, sự dốc đứng này được xây dựng trong đời sống khoản thanh toán khoản tiền phạt có thể được. Trên thực tế, nhìn chung lãi suất tiêu cực cho người mua hàng năm là 80 Trong trường hợp này, người trả tiền phải vượt đời tuổi thọ một năm chỉ để được trả lại hiệu trưởng. Vì vậy, ngoại trừ những người khỏe mạnh và lạc quan nhất, thường thì không phải trả tiền để mua một khoản thanh toán hằng năm sau 75 tuổi.
Thời điểm nào để Annuitize Bất cứ ai bán hàng cho các báo giá niên kim theo thời gian sẽ thấy một mô hình chung: Khi lãi suất tăng lên, do đó, báo giá niên kim ngay lập tức. Do đó, đến một mức độ, mua sắm cho annuities tức thì là giống như mua đĩa CD. Thời điểm tốt nhất để khóa lãi suất là gần mức đỉnh của chu kỳ lãi suất, có lẽ sau khi Cục dự trữ Liên bang Mỹ đã tăng lãi suất nhiều lần.
Khách hàng mắc sai lầm khi mua đĩa CD khi mức giá thấp có thể thoát ra bằng cách trả tiền phạt hoặc chờ đến khi đáo hạn. Tuy nhiên, quyết định mua hàng năm thường có những hậu quả lâu dài và không thể đảo ngược. Những người về hưu, những người khóa khoản thanh toán niên kim dài hạn khi mức giá thấp, có thể phải trả một khoản tiền phạt cho thời gian nghỉ hưu của họ. Vì vậy, sự kiên nhẫn trong việc chờ đợi mức giá hấp dẫn có thể được khen thưởng. (999)> Đánh giá niên kim với mức tăng hàng năm Một số khoản tiền niên kim cung cấp tăng tỷ lệ phần trăm hàng năm trong khoản thanh toán để giúp bù đắp lạm phát, và chuyển loại luồng thanh toán này thành lãi suất hàng năm có thể mất nhiều công việc hơn. Ví dụ, giả sử người phụ nữ 67 tuổi trong ví dụ ở trên được trả khoản tiền niên kim trong vòng 15 năm. Khoản thanh toán đầu tiên sẽ bắt đầu ở mức 500 đô la một tháng, và khoản thanh toán sẽ tăng 3% mỗi năm. Đối với dòng thanh toán này, cô ấy sẽ trả 100.000 đô la. Luồng này có thể được chuyển thành lãi suất hàng năm bằng cách sử dụng chức năng Internal Rate of Return (IRR) của Excel, như được hiển thị bên dưới.
Hàng A
| B | 1 | Năm |
| Thanh toán | 2 | -100, 000 |
| 3 | 1 | |
| 6, 000 < 6 | 4 | 6, 556 |
| 7 | 5 | 6 |
| 6 | 8 | 6 |
| 6, 956 | 9 | 7 |
| 7, 164 | 10 | 8 |
| 7, 379 | 9 | |
| 7, 601 | 12 | 10 |
| 7, 829 | 13 | 11 |
| 8, 063 | 14 | 12 |
| 8, 305 | 15 | 13 |
| 8, 555 | 16 | 14 |
| 8, 811 | 17 | 15 |
| 9, 076 | 18 < Lãi suất hàng năm | 1. 31% |
| Công thức trong cellB18 là: | = IRR (B2: B17) | Lãi suất hàng năm được trình bày trong ô B18 là 1,31%. Lưu ý rằng giá trị đầu tiên nhập là thanh toán mua là số âm (-100, 000). |
| Tỷ lệ thấp là gì? | Bạn có thể thắc mắc: Tại sao mọi người lại chấp nhận mức lãi suất hàng năm chỉ bằng 1,31% khi trả một khoản tiền dài hạn? Câu trả lời có thể là: Bởi vì họ không bận tâm để thực hiện tính toán đơn giản này. | Nếu bạn thực hiện tính toán và sau đó yêu cầu đại lý bảo hiểm hoặc công ty bảo hiểm về nó, họ có thể cho bạn biết hơn là trong khoản thanh toán niên kim với mức tăng lạm phát hàng năm, công ty phải được bồi thường cho các nguy cơ thêm. Câu trả lời này là vô nghĩa. Tất cả các khoản thanh toán tương lai trong một năm như vậy được ấn định vào thời điểm mua hàng và không có rủi ro thêm chỉ vì các khoản thanh toán tăng lên. Điều khác biệt nếu tăng hàng năm gắn liền với một biến không xác định, chẳng hạn như Chỉ số giá tiêu dùng (CPI). Một số khoản tiền tức thời đã bắt đầu cung cấp thanh toán liên quan đến CPI. (Để đọc có liên quan, hãy kiểm tra |
| Chỉ số giá tiêu dùng: Một người bạn cho nhà đầu tư | .) | Sức mạnh Tài chính của Công ty Bảo hiểm |
- Cuối cùng, có một vấn đề quan trọng khác cần xem xét trong việc đánh giá các khoản tiền tức thời - sức mạnh tài chính của công ty bảo hiểm. Các khoản thanh toán niên kim có thể kéo dài hàng thập kỷ, vì vậy điều quan trọng là phải chọn một công ty đủ mạnh để tồn tại và đảm bảo sự đảm bảo trong suốt chu kỳ kinh tế. Đối với mỗi công ty thực hiện "cắt giảm cuối cùng" của bạn, hãy chắc chắn kiểm tra xếp hạng hiện tại, thường được đăng trên trang web của công ty bảo hiểm. Ba cơ quan hàng đầu - A. M. Best, Moody's và Standard & Poor - đánh giá hầu hết các công ty bảo hiểm lớn của U.
Tóm tắt
Không lấy một báo giá hàng năm chỉ vì bạn thích ý tưởng kiểm tra được bảo đảm trong hộp thư của mình hàng tháng, đã kinh doanh với cùng một công ty bảo hiểm hoặc nghe thấy một sân chơi tuyệt vời. Trong quyết định quan trọng, không thể thu hồi này, nó trả tiền để mua sắm xung quanh.
Trong thực tế, nó trả tiền để mua sắm cho đến khi bạn thả - và sau đó sử dụng các công cụ tính toán được mô tả trong bài viết này để chuyển đổi báo giá niên kim sang lãi suất hàng năm. Nếu bạn có thể có được mức lãi suất cao hơn trong các sản phẩm có tính linh hoạt hơn như đĩa CD hoặc trái phiếu, có thể bạn không nên khóa tiền trong các khoản tiền vay dài hạn. Lý do tốt nhất để mua một khoản tiền hưu bổng ngay lập tức là sự kết hợp của một mức lãi suất được khóa chặt và đảm bảo thu nhập mà bạn không thể sống lâu hơn, ngay cả khi bạn sống ở độ tuổi 100 trở lên.
Bảo đảm Bảo đảm Các Chính sách Bảo hiểm Nhân thọ Liên tục không bảo đảm
Khi nào thì mua một hợp đồng bảo hiểm chứ không phải là một hợp đồng bảo hiểm nhân thọ không có bảo đảm? <
Khi nào các nhà phân tích sử dụng các khoản thanh toán chưa thanh toán (DPO) ngày trong các đánh giá của công ty?
Một khi các khoản thanh toán định kỳ (SEPP) của một IRA đã bắt đầu, khoản thanh toán được ấn định hàng năm hay không, nó dao động với lãi suất? Có thể thanh toán được hàng tháng?
Thông thường, nếu bạn rút lại tài sản từ IRA hoặc một chương trình hưu trí đủ điều kiện do chủ nhân của bạn bảo trợ trong khi dưới 59 tuổi. 5, bạn có thể nợ thuế thu nhập bình thường đối với số tiền này cộng thêm 10% hình phạt rút lui. Tuy nhiên, bạn có thể tránh hình phạt rút tiền sớm bằng cách lấy tài sản theo một chương trình định kỳ thanh toán định kỳ (SEPP).