Vốn cổ phần tư nhân là vốn dành cho các công ty tư nhân hoặc nhà đầu tư. Các quỹ được huy động có thể được sử dụng để phát triển các sản phẩm và công nghệ mới, mở rộng vốn lưu động, mua lại hoặc củng cố bảng cân đối của công ty.
Trừ khi bạn sẵn sàng chi 250.000 đô la trở lên, lựa chọn của bạn trong việc đầu tư vào thế giới cổ phần cao của vốn cổ phần tư nhân rất hạn chế. Trong bài này, chúng tôi sẽ cho bạn biết tại sao và ở đâu bạn có thể đầu tư vào trò chơi cổ phần tư nhân.
XEM: Quỹ vòng đời: Có thể thu được bất kỳ đơn giản? , Ưu điểm của Quỹ Tương hỗ và Nguy cơ Đa Dạng Đa Dạng .)
Tại sao đầu tư vào vốn cổ phần tư nhân? Như bạn thấy từ biểu đồ dưới đây, vốn cổ phần tư nhân đang tăng lên mặc dù cuộc khủng hoảng năm 2008:
| U. S. Vốn đầu tư mạo hiểm theo năm |
| Số lượng giao dịch | Tổng đầu tư (USD Mil) | 2002 |
| 3, 183 | 20, 849. 83 | 2003 |
| 3, 004 | 18, 613. 83 | Năm 2004> 2006 |
| 3, 827 | 26, 594. 17 | 2007 |
| 4, 124 | 30, 826. 31 | 2008 |
| 4, 111 | 30, 545. 51 | Năm 2009 |
| 3, 065 | 19, 745. 81 | 2010 |
| 3, 526 | 23, 253. 31 | 2011 |
| 3, 673 | 28, 425. 08 |
|
| Nguồn: // www. nvca. org / ffax. html | Nhà đầu tư thể chế và cá nhân giàu có thường bị thu hút bởi các khoản đầu tư cổ phần tư nhân. Điều này bao gồm các khoản tài trợ trường đại học lớn, kế hoạch lương hưu và các văn phòng gia đình. Tiền của họ đi vào các bể đại diện cho một nguồn tài chính cho các cuộc mạo hiểm giai đoạn đầu, rủi ro cao và đóng một vai trò quan trọng trong nền kinh tế. | Thông thường, tiền sẽ được chuyển vào các công ty mới có tiềm năng tăng trưởng đáng kể trong các ngành công nghiệp như viễn thông, phần mềm, phần cứng, chăm sóc sức khoẻ và công nghệ sinh học. Các công ty cổ phần tư nhân cố gắng tăng thêm giá trị cho các công ty mà họ mua, với mục đích làm cho họ có nhiều lợi nhuận hơn. Ví dụ, họ có thể mang lại một đội ngũ quản lý mới, bổ sung các công ty bổ sung, cắt giảm chi phí một cách mạnh mẽ và sau đó bán cho lợi nhuận lớn. |
| Bạn có thể nhận ra một số công ty dưới đây, nhận được sự tài trợ của các quỹ tư nhân trong những năm qua: | Nhà hàng A & W | Harrah's Entertainment Inc. |
| Intel |
công ty đăng ký tên miền lớn nhất thế giới)
FedEx
Nếu không có vốn cổ phần tư nhân, các công ty này có thể không trở thành tên hộ gia đình.
- Các khoản lợi nhuận trước thuế
- Theo Thomson Financial và Hiệp hội Vốn đầu tư mạo hiểm, vốn cổ phần tư nhân đã có lợi nhuận trung bình hàng năm sau đây kết thúc vào ngày 30 tháng 6 năm 2006:
- Thomson Financials Ngày 30 tháng 6 năm 2006:
- Loại hình đầu tư
- 1 năm
- 3 năm
5 năm
10 năm
20 năm
Tài sản cá nhân
| 22.50% | 13. 40% | 3. 60% | 11. 40% | 14. 20% | Nasdaq |
| 5. 60% | 10. 20% | 0% | 6. 20% | 11. 70% | S & P 500 |
| 6. 60% | 9. 20% | 0. 70% | 6. 60% | 9. 79% | Nguồn: // www. nvca. org / pdf / Q206Performancefinal. pdf |
| Vậy làm thế nào bạn có thể có được vào ngày này? | Yêu cầu đầu tư tối thiểu điển hình | Việc đầu tư vốn tư nhân không dễ tiếp cận được đối với các nhà đầu tư trung bình. Hầu hết các công ty cổ phần tư nhân thường tìm kiếm các nhà đầu tư sẵn sàng cam kết nhiều hơn 25 triệu đô la. Mặc dù một số công ty đã giảm mức tối thiểu của họ xuống còn 250.000 đô la, điều này vẫn vượt ngoài tầm với của hầu hết mọi người. | Quỹ của Quỹ | Quỹ tài trợ nắm giữ cổ phần của nhiều công ty tư nhân đầu tư vào chứng khoán tư nhân. Đây là cách để các doanh nghiệp tăng hiệu quả chi phí và do đó giảm yêu cầu đầu tư tối thiểu của họ. Điều này cũng có nghĩa là đa dạng hóa hơn, vì quỹ đầu tư có thể đầu tư vào hàng trăm công ty đại diện cho nhiều giai đoạn khác nhau của vốn đầu tư mạo hiểm và các ngành công nghiệp. Ngoài ra, do quy mô và sự đa dạng hóa của nó, một quỹ các quỹ có tiềm năng cung cấp ít rủi ro hơn bạn có thể trải nghiệm với đầu tư vốn cổ phần cá nhân. | Bất lợi là có thêm một khoản phí trả cho quỹ của người quản lý quỹ. Các khoản đầu tư tối thiểu có thể nằm trong phạm vi $ 100,000 đến $ 250,000, và người quản lý có thể không cho phép bạn tham gia trừ khi bạn có một khoản tiền ròng từ $ 1. 5 triệu đến 5 triệu USD. |
| Private-Equity ETF |
Bạn có thể mua cổ phần của một quỹ giao dịch trao đổi (ETF) theo dõi một chỉ mục của các công ty giao dịch công khai đầu tư vào chứng khoán tư nhân. Vì bạn đang mua cổ phiếu riêng lẻ trên thị trường chứng khoán, bạn không phải lo lắng về yêu cầu đầu tư tối thiểu.
Tuy nhiên, giống như một quỹ, ETF sẽ thêm một khoản chi phí quản lý nữa mà bạn không thể gặp phải với đầu tư trực tiếp, tư nhân. Ngoài ra, tùy thuộc vào môi giới của bạn, mỗi lần bạn mua hoặc bán cổ phần, bạn có thể phải trả phí môi giới. (999) 4 cách sử dụng ETFs trong danh mục của bạn
và
Lợi ích của ETF Đầu tư
.
Giới thiệu về Quỹ ETF
Các công ty mua lại có mục đích đặc biệt (SPAC)
Bạn cũng có thể đầu tư vào các công ty cổ phần giao dịch công khai tiến hành đầu tư cổ phần tư nhân vào các công ty tư nhân bị định giá thấp. Nhưng chúng có thể là rủi ro. (Tìm hiểu thêm về các công ty vỏ trong
Còng tay và súng hút thuốc: Các yếu tố hình sự của Phố Wall , Quản lý Quản lý Dưới Kính hiển vi và Ghouls And Monsters On Wall Street >. Vấn đề là các SPAC chỉ có thể đầu tư vào một công ty mà sẽ không cung cấp đa dạng hóa. Họ cũng có thể chịu áp lực phải đáp ứng thời hạn đầu tư như đã nêu trong tuyên bố IPO của họ. Điều này có thể làm cho họ mất trên một khoản đầu tư mà không cần cho nó kỹ lưỡng siêng năng. (Để tìm hiểu thêm về SPACs, xem Sự hợp nhất và thu thập thông tin: Tìm hiểu các cuộc tiếp quản
và
Các vấn đề cơ bản về sáp nhập và mua lại .) Dòng dưới cùng Có một số rủi ro chính trong bất kỳ hình thức đầu tư vốn cổ phần tư nhân nào. Như đã đề cập ở trên, lệ phí đầu tư chứng khoán tư nhân dành cho các nhà đầu tư nhỏ hơn có thể cao hơn mức mong muốn thông thường với các khoản đầu tư thông thường như quỹ tương hỗ. Điều này có thể làm giảm lợi nhuận. Thêm vào đó, khi đầu tư cổ phần tư nhân mở ra cho nhiều người, nó sẽ trở nên khó khăn hơn đối với các công ty cổ phần tư nhân để xác định cơ hội đầu tư tốt. Hơn nữa, một số loại xe đầu tư vốn cổ phần tư nhân có yêu cầu đầu tư tối thiểu thấp hơn không có lịch sử lâu dài để bạn so sánh với các khoản đầu tư khác. Bạn cũng nên chuẩn bị để cam kết tiền của bạn ít nhất 10 năm; nếu không, bạn có thể bị thua cuộc khi các công ty xuất hiện từ giai đoạn mua lại, trở nên có lợi nhuận và cuối cùng được bán. Các công ty chuyên môn trong một số ngành công nghiệp có thể mang thêm rủi ro. Ví dụ, nhiều công ty chỉ đầu tư vào các công ty công nghệ cao. Rủi ro của họ có thể bao gồm: Rủi ro Công nghệ - Công nghệ sẽ làm việc?
Rủi ro Thị trường - Liệu một thị trường mới phát triển cho công nghệ này? Rủi ro của Công ty - Quản lý có thể phát triển một chiến lược thành công? Mặc dù những hạn chế của nó, nếu bạn sẵn sàng chấp nhận rủi ro hơn với từ 2 đến 5% danh mục đầu tư của mình, thì lợi nhuận tiềm năng của việc đầu tư vào vốn cổ phần tư nhân có thể lớn.
Giới thiệu về chiến lược dành riêng cho danh mục đầu tư | Các chiến lược đầu tư dành riêng cho các nhà đầu tư tổ chức như các quỹ hưu trí và các công ty bảo hiểm đã được các nhà đầu tư cá nhân muốn tìm kiếm để quản lý rủi ro trong những năm qua.
Khái niệm cơ bản về sự cống hiến danh mục đầu tư là để thiết kế các danh mục đầu tư cung cấp dòng tiền mặt có thể dự đoán trong tương lai để dự đoán dòng tiền mặt (hoặc nợ phải trả) trong tương lai, do đó giảm rủi ro trong thời kỳ đó.
Làm thế nào để đầu tư vào bất động sản Nếu không mua bất động sản | Đầu tư
ĐầU tư vào bất động sản có thể đòi hỏi nhiều vốn hơn hầu hết các nhà đầu tư có sẵn, nhưng có nhiều lựa chọn để đầu tư vào bất động sản ít hơn.
Nếu tôi có quyền theo quyết định ly hôn của tôi đối với một tỷ lệ phần trăm của IRA của chồng cũ, tôi có thể nhận tài sản như thế nào tôi vào IRA của riêng tôi mà không bị đánh thuế? Anh ta sẽ bị đánh thuế khi anh ta chuyển khoản? Khoản tiền mà anh ta có thể phải trả để nộp thuế
