Hiểu được thương mại ngoại tệ đòi hỏi phải có kiến ​​thức chi tiết về nền kinh tế và tình hình chính trị của từng quốc gia, kinh tế vĩ mô toàn cầu và ảnh hưởng của biến động đối với các thị trường cụ thể. Nhưng sự thật là, thường thì không phải là kinh tế học hay tài chính toàn cầu mà là những thương nhân ngoại hối lần đầu tiên. Thay vào đó, việc thiếu kiến ​​thức căn bản về cách sử dụng đòn bẩy thường là nguyên nhân gây ra tổn thất kinh doanh.

Dữ liệu được tiết lộ bởi các công ty môi giới ngoại hối lớn nhất như một phần của Đạo luật Cải cách Phố Wall và Bảo vệ Người tiêu dùng Dodd-Frank cho thấy phần lớn khách hàng forex bán lẻ bị mất tiền. Việc lạm dụng đòn bẩy thường được coi là nguyên nhân của những tổn thất này. Bài báo này giải thích các rủi ro của đòn bẩy cao trong thị trường ngoại hối, phác ra cách để bù đắp mức độ đòn bẩy rủi ro và giáo dục độc giả về cách để lựa chọn đúng mức độ phơi nhiễm cho sự thoải mái của họ. (Để được giới thiệu về kinh doanh tiền tệ, hãy đọc Hướng dẫn Giao dịch Ngoại hối: Thị trường Ngoại hối)

- Rủi ro của đòn bẩy cao

Đòn bẩy là một quá trình trong đó một nhà đầu tư mượn tiền để đầu tư hoặc mua thứ gì đó. Trong kinh doanh ngoại hối, vốn thường được mua từ một nhà môi giới. Trong khi các nhà giao dịch ngoại hối có thể mượn một lượng vốn đáng kể cho các yêu cầu ký quỹ ban đầu, thì họ có thể kiếm được nhiều hơn từ các giao dịch thành công. Làm thế nào đòn bẩy làm việc trên thị trường ngoại hối?)

Trong quá khứ, nhiều công ty môi giới có thể đưa ra tỷ lệ đòn bẩy đáng kể lên 400: 1. Điều đó có nghĩa là chỉ với khoản tiền gửi $ 250, một nhà kinh doanh có thể kiểm soát khoảng 100.000 đô la tiền tệ thị trường ngoại hối toàn cầu. Tuy nhiên, các quy định tài chính trong năm 2010 đã hạn chế tỷ lệ đòn bẩy mà các nhà môi giới có thể cung cấp cho các thương nhân ở U-ran đến 50: 1 (vẫn là một khoản khá lớn). Điều này có nghĩa là với cùng một khoản tiền $ 250, thương nhân có thể kiểm soát $ 12, 500 bằng tiền tệ.

Vì vậy, nếu một nhà kinh doanh tiền tệ mới chọn mức độ đòn bẩy thấp như 5: 1 hoặc lăn con dao và ratchet tỷ lệ lên đến 50: 1? Trước khi trả lời, điều quan trọng là hãy xem các ví dụ cho thấy số tiền có thể thu được hoặc bị mất với mức độ đòn bẩy khác nhau.

Ví dụ sử dụng đòn bẩy tối đa

Tưởng tưởng Trader A có tài khoản với 10 000 đô la tiền mặt. Anh ta quyết định sử dụng đòn bẩy 50: 1, có nghĩa là anh ta có thể giao dịch lên đến 500.000 USD. Trong thế giới của tỷ giá, điều này thể hiện năm tiêu chuẩn lô. Có ba kích thước thương mại cơ bản trong tỷ giá hối đoái: một lô tiêu chuẩn (100, 000 đơn vị tiền tệ báo giá), một lô nhỏ (10, 000 đơn vị tiền tệ cơ sở) và một lô nhỏ (1, 000 đơn vị tiền tệ báo giá). Các biến động được tính bằng pips. Mỗi một chuyển động pip trong một lô tiêu chuẩn là một sự thay đổi 10 đơn vị.

Bởi vì thương nhân mua năm lô tiêu chuẩn, mỗi lần vận chuyển một ống sẽ có giá 50 USD (10 USD thay đổi tiêu chuẩn / lô tiêu chuẩn X 5). Nếu giao dịch chống lại nhà đầu tư là 50 pips, nhà đầu tư sẽ mất 50 pips X $ 50 = $ 2, 500. Đây là 25% trong tổng số 10.000 tài khoản giao dịch.

Ví dụ sử dụng đòn bẩy

Hãy chuyển sang Trader B. Thay vì sử dụng đòn bẩy ở mức 50: 1, cô chọn đòn bẩy bảo thủ hơn 5: 1. Nếu Trader B có tài khoản với 10 000 đô la tiền mặt, cô ấy sẽ có thể thương mại $ 50, 000 tiền tệ. Mỗi mini-lot sẽ có giá 10.000 USD. Trong một mini lot, mỗi pip là một sự thay đổi $ 1. Vì Trader B có 5 mini lot, mỗi pip là một sự thay đổi $ 5.

Nếu khoản đầu tư giảm xuống cùng một lượng, 50 pips, thì thương nhân sẽ mất 50 pips X $ 5 = $ 250. Đây chỉ là 2,5% tổng số vị trí.

Làm thế nào để Chọn Mức Đòn bẩy Quyền

Có những quy tắc được chấp nhận rộng rãi mà các nhà đầu tư nên xem xét trước khi lựa chọn mức độ đòn bẩy (Đòn bẩy). Ba quy tắc dễ dàng nhất của đòn bẩy là:

Duy trì mức độ đòn bẩy thấp.

Sử dụng các điểm dừng để giảm thiểu nhược điểm và bảo vệ vốn.

Giới hạn vốn từ 1% đến 2% trên tổng số vốn đầu tư của mỗi vị trí.

1. Các nhà giao dịch ngoại hối nên chọn mức độ đòn bẩy làm cho họ cảm thấy thoải mái nhất. Nếu bạn bảo thủ và không thích gặp nhiều rủi ro, hoặc nếu bạn vẫn học cách thương mại các loại tiền tệ, thì mức độ đòn bẩy thấp hơn như 5: 1 hoặc 10: 1 có thể phù hợp hơn.
2. Dấu chấm hết hoặc giới hạn các điểm dừng cho phép các nhà đầu tư một cách đáng tin cậy để giảm tổn thất khi một thương vụ đi sai hướng. Bằng cách sử dụng giới hạn giới hạn, các nhà đầu tư có thể đảm bảo rằng họ có thể tiếp tục tìm hiểu làm thế nào để thương mại tiền tệ nhưng hạn chế tổn thất tiềm năng nếu một thương mại không thành công. Những điểm dừng này cũng rất quan trọng bởi vì chúng giúp làm giảm cảm xúc kinh doanh và cho phép các cá nhân tự kéo mình ra khỏi bàn làm việc của họ mà không có cảm xúc.
3. Dòng dưới cùng

Việc chọn mức đòn bẩy tỷ giá phù hợp phụ thuộc vào kinh nghiệm của một nhà kinh doanh, mức độ chấp nhận rủi ro và sự thoải mái khi hoạt động trong thị trường tiền tệ toàn cầu. Các thương nhân mới nên làm quen với thuật ngữ và vẫn bảo thủ khi họ học cách thương mại và xây dựng kinh nghiệm. Sử dụng dừng dừng, giữ các vị trí nhỏ và hạn chế số tiền vốn cho từng vị trí là một khởi đầu tốt để học cách quản lý đòn bẩy.