"Đòn bẩy" theo thuật ngữ chung chỉ đơn giản có nghĩa là các khoản vay mượn. Đòn bẩy được sử dụng rộng rãi không chỉ để mua các tài sản vật chất như bất động sản hoặc xe ô tô, mà còn để thương mại tài sản tài chính như cổ phần và ngoại hối ("ngoại hối").
Giao dịch ngoại hối của các nhà đầu tư cá nhân đã tăng vọt trong những năm gần đây, nhờ vào sự gia tăng các nền tảng giao dịch trực tuyến và sự sẵn có của tín dụng giá rẻ. Việc sử dụng đòn bẩy trong kinh doanh thường được so sánh với một con dao hai lưỡi, vì nó làm tăng tổn thất và . Điều này cũng có nghĩa là trong trường hợp kinh doanh ngoại hối, mức độ đòn bẩy cao là tiêu chuẩn. Các ví dụ trong phần tiếp theo minh hoạ cho thấy sự phóng to đòn bẩy lợi ích cho cả giao dịch có lợi nhuận và không sinh lợi.
Ví dụ về tỷ lệ đòn bẩy ngoại hối
Giả sử bạn là nhà đầu tư có trụ sở tại U. S. và có tài khoản với một nhà môi giới ngoại hối trực tuyến. Nhà môi giới của bạn cung cấp cho bạn mức đòn bẩy tối đa cho phép ở Hoa Kỳ trên các cặp tiền tệ chính là 50: 1, nghĩa là mỗi đô la bạn đặt ra, bạn có thể giao dịch 50 đô la một loại tiền tệ lớn. Bạn đặt $ 5, 000 làm lợi nhuận, là tài sản thế chấp hoặc vốn chủ sở hữu trong tài khoản giao dịch của bạn. Điều này có nghĩa là bạn có thể đặt tối đa 250.000 đô la (5 đô la x 50) trong các vị trí giao dịch tiền tệ ban đầu. Số tiền này rõ ràng sẽ dao động tùy thuộc vào lợi nhuận hoặc thiệt hại mà bạn tạo ra từ kinh doanh. (Để giữ mọi thứ đơn giản, chúng tôi bỏ qua hoa hồng, lãi suất và các khoản phí khác trong các ví dụ này)
Ví dụ 1 : Long USD / Short Euro . Số tiền thương mại = 100.000 EUR
Giả sử bạn đã bắt đầu giao dịch trên khi tỷ giá là EUR 1 = USD 1. 3600 (EUR / USD = 1,36), vì bạn đang giảm giá đối với đồng tiền của châu Âu và mong đợi nó sẽ giảm trong thời gian gần.
Đòn bẩy : Đòn bẩy của bạn trong thương vụ này chỉ là trên 27: 1 (136 USD, 000 / USD 5, 000 = 27. 2, chính xác).
Giá trị Pip : Vì đồng euro được dẫn đến bốn vị trí sau thập phân, mỗi điểm "pip" hoặc điểm cơ bản di chuyển trong đồng Euro bằng 1/100 1% hoặc 0 01% số tiền được mua bán bằng đồng tiền cơ sở. Giá trị của mỗi pip được thể hiện bằng USD, vì đây là đơn vị tiền tệ phản đối hoặc báo giá. Trong trường hợp này, dựa trên số tiền tệ giao dịch là 100 000 EUR, mỗi pip có giá trị là 10 USD. (Nếu số tiền giao dịch là 1 triệu EUR so với USD, mỗi pip sẽ là 100 USD). mất mát
: Khi bạn đang kiểm tra các vùng nước liên quan đến giao dịch ngoại hối, bạn sẽ đặt mức cắt giảm 50 pips chặt chẽ trên vị trí EUR / EUR ngắn của bạn. Điều này có nghĩa là nếu việc dừng lỗ được kích hoạt, tổn thất tối đa của bạn là 500 USD. Lợi nhuận
: May mắn là bạn có may mắn của người mới bắt đầu và đồng euro rơi xuống mức 1 EUR = 1.00 USD trong vòng hai ngày sau khi bạn bắt đầu giao dịch. Bạn đóng vị trí cho một khoản lợi nhuận là 200 pips (1.3600-1.400), nghĩa là 2 000 USD (200 pips x 10 USD cho mỗi pip). Forex Math
: Theo cách thông thường, bạn đã bán ngắn 100.000 EUR và nhận 136.000 USD trong giao dịch mở đầu của mình. Khi bạn đóng cửa giao dịch, bạn đã mua lại đồng Euro mà bạn đã rút ngắn với mức phí là 1. 3400, trả 134.000 USD cho 100.000 EUR. Chênh lệch 2 000 USD tượng trưng cho lợi nhuận gộp của bạn. Ảnh hưởng của đòn bẩy
: Bằng cách sử dụng đòn bẩy, bạn có thể tạo ra 40% lợi tức đầu tư ban đầu của bạn là 5 000 đô la. Nếu bạn chỉ giao dịch USD 5 000 mà không sử dụng bất kỳ đòn bẩy nào thì sao? Trong trường hợp đó, bạn sẽ chỉ rút ngắn số tiền tương đương với EUR là 5 000 USD hoặc 3 EUR 676. 47 USD (5.000 USD / 1.3600 USD). Số tiền nhỏ hơn đáng kể của giao dịch này có nghĩa là mỗi pip chỉ có giá trị là 0 USD. 36764. Đóng trạng thái euro ngắn ở mức 1. 3400 sẽ dẫn đến lợi nhuận gộp là 73 USD. 53 (200 pips x USD 36764 / pip). Sử dụng đòn bẩy làm tăng lợi nhuận của bạn bằng chính xác 27. 2 lần (USD 2.000 / USD 73. 53) hoặc số lượng đòn bẩy sử dụng trong thương mại. Ví dụ 2
: Yên Nhật ngắn / Yên Nhật . Số tiền thương mại = 200.000 USD Mức tăng 40% cho giao dịch ngoại hối đòn bẩy đầu tiên của bạn đã khiến bạn mong muốn làm thêm một số giao dịch. Bạn chuyển sự chú ý sang đồng yên Nhật (JPY), đang giao dịch ở mức 85 USD (USD / JPY = 85). Bạn mong đợi đồng yên tăng mạnh so với USD, vì vậy bạn bắt đầu một vị trí ngắn / USD yên với số tiền 200.000 USD. Thành công của giao dịch đầu tiên của bạn đã khiến bạn sẵn sàng mua một khoản lớn hơn, vì bây giờ bạn có USD 7, 000 làm lợi nhuận trong tài khoản của bạn. Trong khi điều này lớn hơn nhiều so với giao dịch đầu tiên của bạn, bạn sẽ cảm thấy thoải mái vì bạn vẫn có thể kiếm được số tiền tối đa mà bạn có thể mua bán (dựa trên tỷ lệ 50: 1) là 350.000 USD.
Đòn bẩy
: Tỷ lệ đòn bẩy của bạn cho giao dịch này là 28. 57 (200 USD, 000 / USD 7, 000). Giá trị Pip
: Yên được trích dẫn đến hai địa điểm sau thập phân, vì vậy mỗi pip trong giao dịch này trị giá 1% số tiền cơ bản được thể hiện trong đơn vị tiền tệ, hoặc 2.000 Yên. Ngừng lỗ
: Bạn đặt lệnh dừng lỗ cho giao dịch này ở mức JPY 87 xuống USD, vì đồng Yên khá biến động và bạn không muốn bị chặn đứng bởi tiếng ồn ngẫu nhiên. Hãy nhớ rằng, bạn là đồng yên dài và ngắn USD, vì vậy bạn muốn giá trị đồng yên tăng lên so với đồng USD, điều này có nghĩa là bạn có thể rút ngắn vị thế USD của bạn bằng ít tiền hơn và bỏ túi sự khác biệt. Nhưng nếu tổn thất lỗ chân của bạn được kích hoạt, tổn thất của bạn sẽ rất lớn: 200 pips x 2, 000 yen cho mỗi pip = 400 yên, 000/87 = 4 USD 597. 70.
Lợi nhuận
: Thật không may , báo cáo về một gói kích cầu mới được chính phủ Nhật tiết lộ đã dẫn đến sự suy yếu của đồng yên, và việc ngừng lỗ của bạn được kích hoạt một ngày sau khi bạn mua vào JPY dài.Khoản lỗ của bạn trong trường hợp này là 4 USD 597. 70 như đã giải thích ở trên. Toán học Ngoại hối
: Theo thuật ngữ thông thường, toán học sẽ như sau: Vị trí mở: Ngắn 200 USD, 000 @ USD 1 = JPY 85, i. e. + 17 triệu Đô la Mỹ
Vị trí Đóng: Việc kích hoạt kết quả lỗ hổng ở mức 200 000 Đô la Mỹ được giữ ở mức 1 Đô la Mỹ = 87 Yên, i. e. - JPY 17. 4 triệu
Sự khác biệt 400 000 JPY là khoản lỗ ròng của bạn, với tỷ giá hối đoái là 87, hoạt động ở mức 4 USD 597. 70.
Ảnh hưởng của đòn bẩy
: Trong ví dụ này, sử dụng đòn bẩy tăng mức độ mất mát của bạn, khoảng 65. 7% tổng lợi nhuận của bạn là 7 000 USD. Nếu bạn chỉ rút ngắn được 7 000 USD so với đồng Yên (USD1 = JPY85) mà không sử dụng bất kỳ đòn bẩy? Số tiền nhỏ hơn của giao dịch này có nghĩa là mỗi pip chỉ có giá là JPY 70. Điểm dừng lỗ được kích hoạt ở mức 87 sẽ dẫn đến mất 14 000 JPY (200 pips x JPY 70 per pip). Sử dụng đòn bẩy làm tăng thiệt hại của bạn bằng chính xác 28. 57 lần (400 JPY, 000 / JPY 14, 000), hoặc số lượng đòn bẩy sử dụng trong thương mại. Các mẹo khi sử dụng đòn bẩy
Trong khi triển vọng tạo ra lợi nhuận lớn mà không phải bỏ quá nhiều tiền của bạn có thể là một điều hấp dẫn, hãy luôn ghi nhớ rằng mức độ tận dụng quá cao có thể khiến bạn mất áo và nhiều hơn nữa. Một vài biện pháp phòng ngừa an toàn được sử dụng bởi các thương nhân chuyên nghiệp có thể giúp giảm thiểu rủi ro vốn có của kinh doanh ngoại hối đòn bẩy:
Nếu bạn hy vọng kiếm được lợi nhuận lớn vào một ngày nào đó, trước tiên bạn phải học làm thế nào để giữ cho những khoản lỗ của bạn nhỏ. Nỗ lực của bạn thua lỗ trong phạm vi có thể quản lý được trước khi chúng vượt ra khỏi tay và làm giảm đáng kể vốn chủ sở hữu của bạn.
- : Các điểm dừng chiến lược có ý nghĩa vô cùng quan trọng trong thị trường ngoại hối quanh ngày, nơi bạn có thể đi ngủ và thức dậy vào ngày hôm sau để phát hiện ra rằng vị trí của bạn đã bị ảnh hưởng bất lợi bởi một động thái của một vài trăm pips. Dừng có thể được sử dụng không chỉ để đảm bảo rằng thiệt hại được giới hạn, mà còn để bảo vệ lợi nhuận. Không được vượt qua đầu
- : Đừng cố gắng thoát khỏi vị trí thua cuộc bằng cách tăng gấp đôi hoặc giảm trung bình xuống. Lỗ hổng thương mại lớn nhất đã xảy ra bởi vì một thương nhân lừa đảo dính vào súng của ông ta và giữ lại vị trí bị mất cho đến khi nó trở nên quá lớn, nó phải được giải phóng khi mất mát thảm khốc. Quan điểm của nhà kinh doanh có thể đã đúng, nhưng nói chung là quá muộn để cứu vãn tình hình. Tốt hơn hết là cắt giảm thiệt hại và giữ cho tài khoản của bạn còn sống để giao dịch vào ngày khác, hơn là để hy vọng một phép lạ không có khả năng đảo ngược được một mất mát lớn. - Sử dụng đòn bẩy phù hợp với mức độ thoải mái của bạn
- Kết luận Mặc dù mức độ đòn bẩy cao có trong và rủi ro, sử dụng một vài biện pháp phòng ngừa an toàn được sử dụng bởi các thương nhân chuyên nghiệp có thể giúp giảm thiểu những rủi ro này.
Các giao dịch có thời gian của cánh tay luôn tốt hơn giao dịch không ở độ dài của cánh tay? | Giao dịch
ĐầU tư không phải ở độ dài tay có thuế thực và các hậu quả khác cho cá nhân và doanh nghiệp, nhưng chúng không nhất thiết phải luôn luôn tồi tệ hơn.
Là người đăng ký kinh doanh các công cụ tài chính đủ điều kiện để thực hiện cả hai giao dịch được gọi là giao dịch chứng khoán và các giao dịch tương lai tài chính?
Tìm hiểu Luật Tài chính và Luật Giao dịch năm 2006 của Nhật Bản và hiểu luật áp dụng như thế nào đối với các quy định về dịch vụ đầu tư.
Sự khác biệt giữa giao dịch kỳ hạn và ngoại hối giao dịch là gì?
Thị trường ngoại hối là một thị trường rất lớn với nhiều tính năng, lợi thế và bất cập. Các nhà đầu tư ngoại hối có thể tham gia trong tương lai tiền tệ cũng như thương mại tại thị trường ngoại hối giao ngay. Sự khác biệt giữa hai lựa chọn đầu tư này là rất tinh tế, nhưng đáng chú ý. Một hợp đồng tương lai tiền tệ là một hợp đồng ràng buộc về mặt pháp lý bắt buộc hai bên tham gia giao dịch một số tiền cụ thể của một cặp tiền tệ với một mức giá định trước (tỷ giá quy định tại một số điểm trong tư