Các công ty và nhà quản lý cố gắng ngăn cản giao dịch nội gián để đảm bảo tính toàn vẹn của thị trường và duy trì danh tiếng. Tuy nhiên, không phải tất cả các giao dịch nội gián là bất hợp pháp. Giám đốc, nhân viên và ban giám đốc của công ty có thể mua hoặc bán cổ phiếu của công ty với những hiểu biết đặc biệt miễn là họ tiết lộ những giao dịch đó cho Ủy ban Chứng khoán và Chứng khoán (SEC); những giao dịch đó sau đó được tiết lộ cho công chúng.

-1->

Giao dịch nội bộ trở nên bất hợp pháp khi nhân viên hoặc đại diện của công ty đưa ra các thông tin quan trọng không công khai cho bạn bè, gia đình hoặc các nhà quản lý quỹ. Một cách khác mà việc giao dịch nội gián có thể xảy ra là nếu nhân viên không phải là công ty, chẳng hạn như nhân viên của các cơ quan quản lý nhà nước hoặc các công ty kế toán, các công ty luật hoặc môi giới, sẽ nhận được thông tin không công khai từ các khách hàng của họ và sử dụng thông tin đó cho lợi ích của họ.

Chính phủ cố gắng ngăn chặn và phát hiện giao dịch nội gián bằng cách theo dõi hoạt động kinh doanh trên thị trường. SEC giám sát hoạt động kinh doanh, đặc biệt là xung quanh các sự kiện quan trọng như thông báo về thu nhập, mua lại và các sự kiện khác có liên quan đến giá trị của công ty có thể khiến giá cổ phiếu của họ tăng đáng kể. Việc giám sát này có thể phát hiện ra các giao dịch lớn và không thường xuyên xung quanh các sự kiện quan trọng này và dẫn đến các cuộc điều tra về việc liệu ngành nghề có hợp pháp hay kết quả của thông tin nội bộ được cung cấp cho những người lập nghiệp.

AD:

Khiếu nại của các thương nhân đã mất tiền đáng kể vào các giao dịch lớn là một cách khác để các nhà quản lý ngăn chặn và bắt đầu điều tra giao dịch nội gián. Khi thương nhân bên trong thường cố gắng khai thác thông tin nội bộ của họ ở mức tối đa có thể, họ thường chuyển sang các thị trường lựa chọn, nơi họ có thể sử dụng hiệu quả các giao dịch và tăng lợi nhuận. Nếu một nhà kinh doanh có kiến ​​thức đặc biệt mà một công ty đang được mua, sau đó thương nhân đó có thể mua một số lượng lớn các lựa chọn cuộc gọi trên cổ phiếu; Tương tự như vậy, nếu một thương nhân biết trước bất kỳ thông báo nào về việc một công ty sẽ báo cáo thu nhập dưới mức ước tính của Phố Wall, thì thương nhân đó có thể chiếm một vị trí lớn trong các phương án đưa ra. Những giao dịch như vậy trước những sự kiện lớn có thể báo hiệu cho các nhà quản lý rằng ai đó đang kinh doanh thông tin nội bộ; những tổn thất lớn của các nhà đầu tư mà không có thông tin chính thức không công bố ở đầu bên kia của các ngành nghề này cũng khiến các nhà đầu tư như vậy xuất hiện và báo cáo lợi nhuận bất thường.

Các nhà quản lý cũng ngăn chặn và phát hiện giao dịch nội gián thông qua người trong cuộc với kiến ​​thức về các giao dịch về thông tin nguyên liệu không công khai. SEC nhận được lời khuyên từ người tố cáo những người đưa ra những kiến ​​thức mà mọi người đang kinh doanh thông tin đó.Người tố cáo có thể là nhân viên của công ty trong câu hỏi, hoặc họ có thể là nhân viên của nhà cung cấp của công ty, khách hàng hoặc các công ty dịch vụ. Người tố cáo tố cáo có động cơ để đưa ra theo pháp luật bằng cách nhận từ 10 đến 30% số tiền phạt thu được từ việc truy tố nội gián thành công. Các cơ quan truyền thông hoặc các cơ quan tự điều chỉnh, chẳng hạn như Cơ quan Quản lý Công nghiệp Tài chính (FINRA), cũng có thể là nguồn ban đầu cho SEC khi bắt đầu điều tra giao dịch nội gián.

Các công ty ngăn ngừa giao dịch nội gián như thế nào

Trước khi leo thang đến cấp chính phủ, các công ty thực hiện một số biện pháp để ngăn chặn giao dịch nội gián trong phạm vi chứng khoán của họ. Một số công ty có thời gian nghỉ khi các nhân viên, giám đốc và những người được chỉ định khác bị cấm mua chứng khoán của công ty, thường là thông báo thu nhập. Một công ty cũng có thể yêu cầu các nhân viên, giám đốc và những người khác dọn dẹp việc mua hoặc bán chứng khoán của công ty với CLO để tránh xung đột lợi ích hoặc vi phạm luật chứng khoán.

Ngoài các biện pháp này, các công ty thường thực hiện một chương trình giáo dục cho nhân viên của mình, trong đó họ học cách tránh tham gia vào giao dịch nội gián hoặc chia sẻ thông tin không công khai. Ví dụ, nhân viên có thể tìm hiểu những gì được coi là vật chất và những gì được coi là không công khai, ngoài việc học cách tiết lộ thông tin liên quan đến thu nhập, tiếp quản, cung cấp an ninh hoặc kiện tụng cho người bên ngoài.