Nếu kết hợp từ "currency" và "hedging" làm cho bạn muốn kéo nắp che trên đầu, bạn không phải là một mình. Tin tức đang chán nản về đồng đô la Mỹ mạnh mẽ, và có thể gây nhầm lẫn về những điều này liên quan đến tiền bạc và đầu tư của bạn như thế nào.
Hầu hết chúng ta gặp phải vấn đề đổi tiền khi chúng tôi mở bảng kê thẻ tín dụng của mình sau một chuyến đi quốc tế và phát hiện ra rằng đôi giày tuyệt vời này đã mua ở Ý được dịch ra ít đô la Mỹ hơn dự kiến. Hiện tại, đi du lịch quốc tế có thể có nghĩa là mua và làm nhiều hơn, nhờ đồng đô la mạnh mẽ hơn. Chuyến đi sắp tới của tôi đến London có thể chứng minh một cơ hội tuyệt vời để mua những món quà kỳ nghỉ ít tốn kém hơn cho gia đình tôi.
Tuy nhiên, khi nói đến việc đầu tư ở nước ngoài, một đồng đô la tăng cường của Đô la Mỹ so với tiền tệ của quốc gia mà bạn đầu tư có thể làm giảm tổng lợi nhuận của bạn.
Trong một vài năm, tiền tệ không phải là một hợp đồng lớn đối với danh mục đầu tư quốc tế. Từ năm 2011 đến năm 2013, tỷ giá giữa đồng đô la Mỹ và các đồng tiền chính trên thế giới, được đo bằng chỉ số tiền tệ DXY, đã không biến động mạnh, do đó, các nhà đầu tư Mỹ thường không chịu ảnh hưởng nặng nề từ biến động tiền tệ.
Nhưng trong năm 2014, đồng đô la bắt đầu tăng vọt so với nhiều ngoại tệ, và một số nhà đầu tư của U. đã thấy những ảnh hưởng tiêu cực đến hiệu quả cuối cùng của họ. Để giảm tác động của đồng đô la mạnh lên, các nhà đầu tư đã chuyển sang các quỹ giao dịch được bảo vệ bằng tiền tệ (ETFs) theo cách lớn. Các ETFs tìm kiếm sự trả lại của đầu tư, đồng thời giảm tác động của biến động tiền tệ.
Nhiều người tin rằng đồng đô la Mỹ sẽ tiếp tục tăng mạnh, đặc biệt khi Cục Dự trữ Liên bang bắt đầu tăng lãi suất. Tuy nhiên, điều quan trọng cần lưu ý là trong khi đồng tiền cắt giảm ETFs có thể là một cách tuyệt vời để giảm thiểu rủi ro tiền tệ, có một số điều cần xem xét khi quyết định liệu cách tiếp cận này có phù hợp với bạn hay không.
Tại sao một đồng đô la mạnh của Đô Đô lại gây tổn thương cho
Trước tiên, bạn nên hiểu mức độ ảnh hưởng của tiền tệ đến đầu tư của bạn. Khi bạn mua cổ phiếu hoặc một số trái phiếu ở nước ngoài, lợi tức của bạn bao gồm hai phần - lợi tức thị trường và sự trở lại của tiền tệ.
Toán học hoạt động như sau:
Giả sử bạn mua 100 cổ phần của một công ty châu Âu với giá 100 đô la. Vào thời điểm mua hàng của bạn, một euro (giá của một cổ phiếu châu Âu) bằng 1 đô la.
Sau đó, một năm sau, những cổ phiếu đó đã tăng 10% và có giá trị là 110 euro.Tuyệt quá!
Tuy nhiên, vào thời điểm đó, đồng đô la tăng lên, và 100 đô la bây giờ trị giá 125 euro. Vì vậy, mặc dù giá cổ phiếu tăng lên, đầu tư ban đầu của bạn đã giảm giá trị xuống còn 88 đô la (110 € / 125 € = 88% hoặc $ 88). Không tuyệt lắm.
Các ETF có thể giúp đỡ như thế nào
Các nhà đầu tư chuyên nghiệp từ lâu đã làm cho rủi ro tiền tệ là một phần trong chiến lược đầu tư của họ và quản lý nó trong nhiều năm qua các phương thức tài chính phức tạp, đôi khi tốn kém.
Nhưng cho đến gần đây gần đây các nhà đầu tư cá nhân đã có một công cụ thuận tiện để giúp họ giảm nguy cơ này. Các ETF được bảo hiểm tiền tệ theo dõi một chỉ số của các cổ phiếu hoặc trái phiếu nước ngoài, nhưng cũng nhằm mục đích giảm bớt sự dao động giữa giá trị của ngoại tệ và đồng đô la Mỹ.
Điều này cho phép bạn có được những rủi ro thị trường quốc tế tương tự như trong một quỹ không được bảo vệ, nhưng với khả năng giảm rủi ro đối với lợi nhuận giảm do đô la tăng giá.
Các nhà đầu tư đã được rút ra để ETFs bảo hiểm rủi ro bằng tiền tệ vì họ là:
Đơn giản để sử dụng - các nhà cung cấp ETF quản lý các quy trình phức tạp tiền tệ bảo hiểm rủi ro cho bạn.
- Dễ dàng mua và bán - Bạn có thể mua và bán từ một quỹ theo giá thị trường hiện tại giống như một cổ phiếu riêng lẻ, điều quan trọng là phải nhanh chóng chuyển đổi cổ phiếu và tiền tệ.
- Đa năng - Bảo vệ một loạt các rủi ro quốc tế trong một quỹ hoặc một sự kết hợp của các quỹ.
- Các nhà cung cấp ETF đã đáp ứng nhu cầu của nhà đầu tư bằng cách mở rộng các dịch vụ phòng ngừa rủi ro tiền tệ của họ. Các nhà đầu tư bây giờ có thể chọn từ nhiều lựa chọn toàn cầu, khu vực và quốc gia. iShares, trên thực tế, gần đây đã thêm một số ETFs bảo hiểm rủi ro tiền tệ mới để giúp các nhà đầu tư thời tiết thăng trầm, đồng đô la tăng cường.
Bạn có nên phòng ngừa không?
Tuy nhiên, điều quan trọng cần chú ý là các phong trào tiền tệ dao động theo cả hai chiều. Nếu đồng đô la suy yếu so với ngoại tệ, bạn có thể sẽ thấy sự tăng giá của tiền tệ trong một danh mục quốc tế thay vì thua lỗ. Và một loại tiền tệ được bảo hiểm ETF có thể ngăn cản bạn nhận ra những lợi ích đó.
Ngoài ra, về lâu dài, sự biến động tiền tệ đã cân bằng trong lịch sử. Và chi phí bảo hiểm rủi ro cao hơn một chút cũng có thể làm giảm lợi nhuận theo thời gian. Vì vậy, đối với các khoản đầu tư dài hạn, bảo hiểm rủi ro tiền tệ có thể không phải là chiến lược tốt nhất.
Trước khi bạn đầu tư vào ETF, bạn nên xem xét:
Quan điểm tương lai của Đô la Mỹ - Liệu nó sẽ tăng lên, hay nó sẽ giảm?
- Khung thời gian đầu tư - Bạn sẽ đầu tư vào thị trường quốc tế bao lâu?
- Khả năng chịu rủi ro - Bạn có lo lắng về những thay đổi tiền tệ đột ngột?
- Dòng dưới cùng
Vậy, bạn nên nhảy lên hàng rào tiền tệ-phòng hộ?
Nếu bạn tin rằng đồng đô la Mỹ sẽ tăng cường qua ngoại tệ trong thời gian đầu tư, thì có thể xem xét bảo hiểm rủi ro cho các khoản đầu tư đó.
Nhưng nếu bạn tin rằng đồng đô la Mỹ sẽ suy yếu, hoặc nếu bạn đang nắm giữ đầu tư quốc tế lâu dài như là một phần của một danh mục đầu tư đa dạng, thì bạn có thể không muốn bảo vệ tiền tệ của mình.
Và nếu bạn không chắc điều gì sẽ xảy ra với đồng tiền, bạn có thể muốn suy nghĩ về việc chia nhỏ đầu tư quốc tế của bạn thành các ETFs được bảo hiểm và không bị tổn hại với cùng một thị trường.
Bất kể quan điểm của bạn về đồng đô la Mỹ, ETF cung cấp nhiều tùy chọn để giúp bạn điều chỉnh các khoản đầu tư quốc tế của mình theo hướng mục tiêu tài chính của bạn.
Nhiều hơn từ BlackRock:
Đánh giá rủi ro tiền tệ
Liệu một đồng đô la mạnh đang làm suy yếu đầu tư quốc tế của bạn?
iShares Các quỹ ETF được bảo hiểm tiền tệ
Xem xét cẩn thận các mục tiêu đầu tư, các yếu tố rủi ro, phí và chi phí trước khi đầu tư. Thông tin này và các thông tin khác có thể được tìm thấy trong bản cáo bạch của quỹ hoặc, nếu có, các bản cáo bạch tóm tắt có thể có được bằng cách truy cập www. iShares. com hoặc www. hòn đá đen. com. Đọc bản cáo bạch một cách cẩn thận trước khi đầu tư.
Đầu tư liên quan đến rủi ro, bao gồm việc mất tiền gốc.
Đầu tư quốc tế liên quan đến rủi ro, bao gồm các rủi ro liên quan đến ngoại tệ, thanh khoản bị hạn chế, ít quy định của chính phủ và khả năng biến động lớn do những thay đổi chính trị, kinh tế hoặc các diễn biến khác. Những rủi ro này thường được tăng cường cho đầu tư vào các thị trường mới nổi / đang phát triển và tập trung ở các nước đơn lẻ. Việc sử dụng các công cụ tài chính phái sinh của quỹ có thể làm giảm lợi nhuận của quỹ và / hoặc tăng tính biến động và làm cho quỹ có nguy cơ đối tác, đó là rủi ro mà bên kia trong giao dịch sẽ không thực hiện nghĩa vụ theo hợp đồng của mình. Một quỹ có thể bị thua lỗ liên quan đến các vị trí phái sinh của nó do thiếu khả năng thanh toán trên thị trường thứ cấp và do những biến động của thị trường không lường trước, những tổn thất có thể không giới hạn. Không thể đảm bảo rằng bất kỳ giao dịch bảo hiểm rủi ro nào của quỹ sẽ có hiệu quả.
Các chiến lược được thảo luận chỉ nhằm mục đích minh họa và giáo dục chứ không phải là khuyến cáo, chào mời hoặc chào bán bất kỳ loại chứng khoán nào hoặc thông qua bất kỳ chiến lược đầu tư nào. Không có đảm bảo rằng bất kỳ chiến lược thảo luận sẽ có hiệu quả.
Thông tin và ý kiến chứa trong tài liệu này được lấy từ các nguồn tài nguyên độc quyền và không độc quyền do BlackRock cho là đáng tin cậy nhưng không đảm bảo tính chính xác.
Tài liệu này chỉ chứa thông tin tổng quát và không tính đến tình hình tài chính cá nhân. Không nên dựa vào thông tin này để làm cơ sở cho quyết định đầu tư. Thay vào đó, cần đánh giá liệu thông tin có phù hợp với hoàn cảnh cá nhân hay không và cần trao đổi với cố vấn tài chính trước khi đưa ra quyết định đầu tư.
Quỹ được phân phối bởi BlackRock Investments, LLC (cùng với các chi nhánh, "BlackRock").
© 2015 BlackRock. Tất cả các quyền được bảo lưu.
iSHARES và BLACKROCK là nhãn hiệu đã đăng ký của BlackRock. Tất cả các nhãn hiệu khác là tài sản của chủ sở hữu tương ứng.iS-17063-1115 Investopedia và BlackRock có hoặc có thể đã có mối quan hệ quảng cáo, trực tiếp hoặc gián tiếp. Bài đăng này không được trả tiền hoặc được tài trợ bởi BlackRock và tách riêng với bất kỳ mối quan hệ quảng cáo nào có thể tồn tại giữa các công ty. Các quan điểm được phản ánh trong đó là của BlackRock và các tác giả của chúng.
Giới thiệu về chiến lược dành riêng cho danh mục đầu tư | Các chiến lược đầu tư dành riêng cho các nhà đầu tư tổ chức như các quỹ hưu trí và các công ty bảo hiểm đã được các nhà đầu tư cá nhân muốn tìm kiếm để quản lý rủi ro trong những năm qua.
Khái niệm cơ bản về sự cống hiến danh mục đầu tư là để thiết kế các danh mục đầu tư cung cấp dòng tiền mặt có thể dự đoán trong tương lai để dự đoán dòng tiền mặt (hoặc nợ phải trả) trong tương lai, do đó giảm rủi ro trong thời kỳ đó.
Làm thế nào để công ty bảo hiểm của tôi xác định phí bảo hiểm tôi phải trả cho bảo hiểm?
Hiểu cách thức bảo hiểm giá của các công ty bảo hiểm, và tìm hiểu tầm quan trọng của dữ liệu và số liệu thống kê trong ngành bảo hiểm.
ĐIều gì sẽ xảy ra với chính sách bảo hiểm và các khoản tiền hằng nhiều nếu công ty bảo hiểm bị phá sản - những người có hợp đồng bảo hiểm có nhận được gì không?
Ý Tưởng về bảo hiểm thất bại hoặc phá sản là một trong những điều có thể rất đáng sợ. Tuy nhiên, khi một công ty bảo hiểm đang gặp nguy hiểm tài chính, có các hiệp hội bảo lãnh nhà nước và các quỹ của chính phủ giúp trả các yêu cầu bồi thường từ các chính sách nếu các công ty bảo hiểm phá sản.