Có rất nhiều công ty tiến hành sáp nhập ngược, còn được gọi là sự tiếp quản ngược lại, trái ngược với các hình thức huy động vốn truyền thống khác. Việc sáp nhập ngược lại là khi một công ty tư nhân trở thành công ty đại chúng bằng cách mua quyền kiểm soát công ty đại chúng. Các cổ đông của công ty tư nhân thường nhận được số lượng lớn quyền sở hữu trong công ty nhà nước và sự kiểm soát của ban giám đốc (B của D). Một khi hoàn thành, các công ty tư nhân và công cộng hợp nhất thành một công ty giao dịch công khai. Đọc để tìm hiểu làm thế nào nhà đầu tư có thể lợi nhuận từ những tình huống này bằng cách hiểu những rủi ro và hạn chế. (Xem thêm Thế giới kỳ lạ của M & A )

Ưu điểm của việc hợp nhất ngược
Sau đây là rất nhiều lợi thế để thực hiện việc sáp nhập ngược.

• Khả năng của một công ty tư nhân trở nên công khai với chi phí thấp hơn và trong thời gian ít hơn so với việc chào bán lần đầu ra công chúng (IPO). Khi một công ty có kế hoạch công khai thông qua một đợt IPO, quá trình này có thể mất một năm hoặc hơn để hoàn thành. Điều này có thể làm tốn tiền và thời gian của công ty. Với sự sáp nhập ngược, một công ty tư nhân có thể được công khai chỉ sau 30 ngày.
• Các công ty nhà nước có định giá cao hơn so với các công ty tư nhân. Một số lý do cho điều này bao gồm: thanh khoản cao hơn, tăng tính minh bạch và công khai, và họ có tốc độ tăng trưởng nhanh hơn so với các công ty tư nhân.
• Việc sáp nhập ngược lại ít có khả năng bị hủy bỏ hoặc bị giữ lại vì những ảnh hưởng tiêu cực của các điều kiện thị trường hiện tại. Điều này có nghĩa là nếu thị trường chứng khoán đang hoạt động kém hoặc có sự công khai bất lợi xung quanh IPO, các tổ chức bảo lãnh có thể kéo phiếu giảm giá ra khỏi bảng.
• Công ty đại chúng có thể cung cấp nơi trú ẩn cho công ty tư nhân. Trong nhiều trường hợp, công ty đại chúng đã phải chịu một loạt tổn thất. Một tỷ lệ phần trăm của khoản lỗ có thể được chuyển sang và áp dụng cho thu nhập trong tương lai. Bằng cách sáp nhập công ty tư nhân và công chúng, có thể bảo vệ một phần trăm lợi nhuận của công ty được sáp nhập từ các khoản thuế trong tương lai.

Bất lợi của việc hợp nhất ngược

Sau đây là những bất lợi của việc sáp nhập ngược:
Một số vụ sáp nhập ngược lại xảy ra với các trường hợp không nhìn thấy, chẳng hạn như các vụ kiện về trách nhiệm pháp lý và việc lưu giữ hồ sơ vụng trộm.

• Ngược lại cổ phần là rất phổ biến với sự sáp nhập ngược lại và có thể làm giảm đáng kể số cổ phần của cổ đông.
• Nhiều giám đốc điều hành (CEO) của các công ty kinh doanh tư nhân có ít hoặc không có kinh nghiệm điều hành một công ty giao dịch công khai.
• Nhiều vụ sáp nhập ngược lại không thực hiện được những gì đã hứa hẹn và công ty kết thúc giao dịch trên bảng thông báo OTC và cung cấp cho các cổ đông ít hoặc không có thêm giá trị hoặc thanh khoản.
• Các dấu hiệu của sự hợp nhất ngược

Sau đây là các dấu hiệu tiềm năng mà bạn có thể sử dụng để tìm các ứng cử viên hợp nhất ngược lại của mình:

Viết hoa phù hợp.Nói chung, sáp nhập ngược lại thành công đối với các công ty không cần vốn ngay. Thông thường, một công ty giao dịch công khai thành công sẽ có doanh thu ít nhất là 20 triệu đô la và 2 triệu đô la tiền mặt.
Các công ty tốt nhất cho việc sáp nhập ngược có thể là những công ty muốn tăng vốn từ 500.000 USD trở lên. Một số ví dụ điển hình về việc sáp nhập ngược lại thành công bao gồm: Armand Hammer hợp nhất thành Occidental Petroleum (NYSE: OXY), Ted Turner hoàn thành việc sáp nhập ngược với Rice Broadcasting để thành lập Turner Broadcasting và Muriel Seibert đưa công ty môi giới của mình ra công chúng kết hợp với J. Michaels, một công ty đồ gỗ ở Brooklyn. (Để biết thêm thông tin, hãy xem

• Hợp nhất
• - Cần làm gì khi các doanh nghiệp hội tụ .) Kết luận Để thành công trong việc xác định các vụ sáp nhập ngược, bạn phải cảnh giác. Bằng cách chú ý đến các phương tiện truyền thông tài chính, có thể tìm thấy cơ hội trong việc sáp nhập ngược có tiềm năng. Cũng nên khôn ngoan khi tham gia vào các cơ hội đang cố gắng nâng cao ít nhất 500.000 đô la Mỹ và dự kiến ​​sẽ bán ít nhất 20 triệu đô la trong năm đầu tiên với tư cách là công ty đại chúng.

Có nhiều lợi ích và bất lợi khi đầu tư vào việc sáp nhập ngược. Để thành công, bạn phải tự hỏi mình có thể xử lý việc đầu tư vào một công ty mà có thể mất nhiều thời gian để quay lại. Bạn cũng nên hiểu cách thức sáp nhập và công việc sáp nhập ngược lại sẽ đem lại lợi ích cho cổ đông cho công ty tư nhân và công ty. Mặc dù đây có thể là một quá trình tốn nhiều thời gian, phần thưởng có thể rất to lớn - đặc biệt nếu bạn tìm thấy viên kim cương thô ráp và trở thành một công ty lớn và thành công trong lĩnh vực kinh doanh.