Mục lục:
Tìm năng suất cao? Bạn có biết tại sao cổ phiếu có lợi tức cổ tức cao trong nhiều trường hợp? Đó là bởi vì giá cổ phiếu của họ đang giảm đáng kể, có nghĩa là các công ty này không phù hợp với xu thế hiện tại của ngành và / hoặc người tiêu dùng.
Bạn có biết điều gì xảy ra khi một công ty không phù hợp với xu hướng? Doanh thu của họ di chuyển thấp hơn, điều đó có nghĩa là công ty phải cắt giảm chi phí. Một cách để cắt giảm chi phí là cắt giảm cổ tức, sau đó bỏ bạn giữ túi vì bạn đang còn lại với một cổ phiếu đang bị khấu hao và không phải trả một khoản cổ tức hào phóng. Để làm cho vấn đề tồi tệ hơn, một số công ty này đã vay tiền với lãi suất thấp để trả cổ tức. Nếu công ty không phát triển và tạo ra dòng tiền mặt mạnh, thì những khoản nợ đó sẽ được thanh toán như thế nào? (Để biết thêm chi tiết, xem: Nơi tốt nhất để tìm cổ phiếu lợi tức cổ tức cao .)
Để có cái nhìn cơ bản về tình hình đòn bẩy của từng công ty, tỷ lệ nợ trên vốn chủ sở hữu đã được liệt kê dưới đây. Bạn luôn muốn thấy tỷ lệ nợ / vốn chủ sở hữu dưới 2.00, tốt hơn là dưới 1. 50. Tỷ lệ nợ / vốn trên dưới 1.00 là một dấu hiệu tuyệt vời. Tin vui là có thể có một số cơ hội chia cổ tức, sẽ bao gồm bên dưới. Để tìm đúng cơ hội, bạn không thể tập trung vào năng suất cao. Đó là một cái bẫy.
Trong số 8 cổ phiếu có năng suất cao nhất, bạn sẽ tìm thấy hai xu hướng chung. Một, cổ phiếu của họ đã bị đình trệ trong năm qua. Bạn cũng sẽ nhận thấy rằng sáu trong tám cổ phiếu dưới đây có tỉ số nợ trên vốn bằng 1.00 và bốn trong số đó có tỷ số nợ trên vốn 2. 2. 00. Hiệu suất cổ phiếu tiêu cực được chỉ ra trong ngoặc đơn. (Để biết thêm thông tin, hãy xem:Rủi ro của việc theo đuổi cổ phiếu của cổ tức cao
.) - Hiệu quả kinh doanh trong 1 năm Tỷ lệ cổ tức
Tỷ lệ nợ /> FTR|
FTRFrontier Communications Corporation8. 07 + 8. 91% |
Được tạo bằng Highstock 4. 2. 6 |
(50. 24%) | |
|
8. 97% 2. 78 CTL |
CTLCenturyLink Inc16. 67 +1. 83% |
Được tạo bằng Highstock 4. 2. 6 |
(30. 84%) |
|
8. 12% 1. 44 HCP |
HCPHCP Inc26. 84-1. 11% |
Được tạo bằng Highstock 4. 2. 6 |
(39. 05%) |
|
8. 45% 1. 14 NAVI |
NAVINavient Corp12. 38 + 1. 31% |
Được tạo bằng Highstock 4. 2. 6 |
(62.41%) |
|
7. 49% 31. 86 IRM |
Núi IRMIron 40. 64 + 1. 30% |
Được tạo bằng Highstock 4. 2. 6 |
(32. 41%) |
|
7. 26% 8. 35 HCN |
HCNWelltower Inc68. 00-0. 22% |
Được tạo bằng Highstock 4. 2. 6 |
(30. 39%) |
|
5. 45% 0. 75 GRMN |
GRMNGarmin Ltd. 59. 30-0. 42% |
Được tạo bằng Highstock 4. 2. 6 |
(39. 50%) |
|
5. 88% 0. 00 STX |
Công nghệ STXSeagate PLC37. 46 + 3. 11% |
Được tạo bằng Highstock 4. 2.6 |
(53,6%) |
|
7. 98% 2. 27 Nếu bạn đầu tư vào bất cứ cổ phiếu nào trong năm qua, bạn sẽ mất tiền. Dựa trên điều kiện kinh tế hiện tại cũng như tình huống cá nhân của các công ty được liệt kê ở trên, nếu bạn đầu tư vào bất kỳ công ty nào trong năm sau, thì bạn sẽ có nhiều khả năng bị mất tiền hơn là kiếm tiền. May mắn thay, có cơ hội cổ tức tốt hơn. Cơ hội chia cổ tức tốt hơn |
Chìa khóa thành công là không rơi vào cái bẫy đuổi theo năng suất cao và thay vì tìm kiếm các công ty có khả năng phục hồi đã nâng cao giá cổ phiếu trong năm qua trong một môi trường khó khăn trong khi vẫn phải trả cổ tức tương đối hào phóng và có tỷ lệ nợ trên cơ sở lành mạnh. Hãy nhìn vào sự khác biệt giữa các con số dưới đây và những con số trên, điều này ngay lập tức chứng minh rằng bạn nên tìm năng suất chất lượng cao hơn năng suất cao. ( |
Tỷ lệ nợ /> JNJ |
Tỷ suất nợ /> Tỷ lệ nợ /> Tỷ lệ nợ / > JNJJohnson & Johnson139. 76-0. 23% |
Được tạo bằng Highstock 4. 2. 6 2. 09% 2. 95%
0. 28
SYY Tập đoàn SYYSysco54. 17-4. 40% Được tạo bằng Highstock 4. 2. 6
|
7. 76% |
2. 88% |
1. 09 | |
|
T TAT & T Inc32. 86-1. 32% Được tạo bằng Highstock 4. 2. 6 |
4. 45% |
5. 27% |
1. 02 |
|
KO KOCoca-Cola Co45. 47-1. 09% Được tạo bằng Highstock 4. 2. 6 |
1. 00% |
3. 10% |
1. 72 |
|
RAI 34. 98% 3. 03% |
0. 97 |
JNJ và RAI có thể là những lựa chọn an toàn nhất, đó là lý do tại sao tôi sở hữu RAI. |
Đường đáy |
|
Không đuổi theo năng suất cao. Nó là một cái bẫy. Để tìm đúng cơ hội, bạn không thể tập trung vào năng suất cao. Cho dù bạn đang đầu tư riêng hay với người quản lý tiền, bạn có thể xem xét các cổ phiếu từ danh sách thứ hai trước khi xem xét bất kỳ cổ phiếu nào từ danh sách đầu tiên. (Xem thêm: Chứng khoán Johnson & Johnson: Phân tích Cổ tức .) |
Dan Moskowitz sở hữu cổ phần của RAI. Ông không có vị trí trong bất kỳ các cổ phiếu khác được liệt kê ở trên. |
Cổ phiếu có tỷ lệ P / E cao có thể bị tính giá quá cao. Là một cổ phiếu với một P / E thấp hơn luôn luôn là một đầu tư tốt hơn so với một cổ phiếu với một cao hơn?
Câu trả lời ngắn? Không. Câu trả lời dài? Nó phụ thuộc. Tỷ lệ giá-thu nhập (P / E ratio) được tính bằng giá cổ phiếu hiện tại chia cho thu nhập trên mỗi cổ phiếu (EPS) trong một khoảng thời gian mười hai tháng (thường là 12 tháng qua, hoặc mười hai tháng sau đó (TTM) ). Rủi ro của việc có cả đòn bẩy hoạt động cao và đòn bẩy tài chính cao?
Về tài chính, thuật ngữ đòn bẩy phát sinh thường xuyên. Cả nhà đầu tư và công ty đều sử dụng đòn bẩy để tạo ra lợi nhuận lớn hơn trên tài sản của họ. Tuy nhiên, sử dụng đòn bẩy không đảm bảo thành công, và khả năng tổn thất quá mức sẽ được nâng cao đáng kể ở các vị trí đòn bẩy cao. Tại sao một cổ phiếu trả cổ tức lớn, nhất quán có ít biến động về giá trên thị trường hơn cổ phiếu không trả cổ tức?
Để Hiểu được sự khác biệt về biến động thường thấy trên thị trường chứng khoán, trước tiên chúng ta cần phải nhìn vào chính xác những gì cổ phiếu trả cổ tức là và không. Các công ty nhà nước và các ban của họ thường bắt đầu phát hành cổ tức thường xuyên cho các cổ đông khi công ty của họ đạt được quy mô và mức độ ổn định đáng kể. |