Việc thanh toán vốn lẫn nhau, còn được gọi là "đóng cửa hoàn toàn", không bao giờ là tin tốt. Việc thanh lý bao gồm việc bán toàn bộ tài sản của quỹ và phân phối tiền thu được cho các cổ đông của quỹ. Tốt nhất là điều đó có nghĩa là các cổ đông buộc phải bán theo thời điểm mà họ không lựa chọn. Trong điều tồi tệ nhất, điều đó có nghĩa là các cổ đông cũng phải chịu lỗ và phải trả các khoản thuế lợi nhuận từ việc tăng vốn.

XEM : Đóng Quỹ Tương hỗ: Bảo vệ Đầu tư Hoặc Bẫy?

Sự hồi hộp đã qua rồi
Thanh khoản thường xảy ra sau khi một quỹ giảm giá trị. Điều này buộc các nhà đầu tư đã mua khi quỹ này đắt hơn để bán khi thua lỗ. Tệ hơn nữa, quỹ có thể đã nhúng lợi nhuận vốn, có thể có tác động ngay lập tức cho các nhà đầu tư nắm giữ quỹ trong một tài khoản chịu thuế. Điều này xảy ra khi một quỹ không bán một cổ phiếu đã tăng giá trị kể từ khi nó được mua.

Đối với nhà đầu tư, điều này có nghĩa là mặc dù cổ phiếu có thể đã được mua bởi quỹ trước khi một số nhà đầu tư mua vào, nghĩa vụ thuế đối với những lợi ích đó không được chuyển cho các nhà đầu tư cho đến khi cổ phiếu được bán và lợi nhuận được thực hiện và thanh toán vào tài khoản cổ đông hiện hành. Điều này xảy ra do khía cạnh sở hữu "lẫn nhau" của các quỹ tương hỗ. Do đó, khi quỹ được thanh lý, nhà đầu tư không chỉ bán quỹ dưới giá mua, mà còn phải trả thuế cho lợi nhuận mà họ không được hưởng lợi. Điều này có thể đặc biệt gây tổn hại cho các nhà đầu tư nắm giữ quỹ trong các tài khoản chịu thuế, vì thuế không thể được hoãn lại theo cách họ có thể có trong một khoản đầu tư hoàn thuế như kế hoạch 401 (k).

- SEE

:

6 vấn đề với 401k kế hoạch Hãy để thời kỳ hạnh phúc Roll Quỹ được thanh lý vì nhiều lý do, với xếp hạng kém hiệu quả là một trong những nguyên nhân chính. Hoạt động kém làm giảm lưu lượng tài sản do các nhà đầu tư chọn không mua vào một quỹ không hoạt động tốt. Nó cũng làm giảm hồ sơ theo dõi của công ty quản lý quỹ tương hỗ. Nếu công ty có năm quỹ và bốn trong số họ đang làm tốt, đóng cửa các nhà hoạt động nghèo cho công ty ghi lại theo dõi dựa trên bốn quỹ thành công.

Hiệu suất kém cũng dẫn đến việc công khai không tốt, có thể dẫn đến việc hoàn lại lớn. Khi cơ sở tài sản giảm, chi phí của việc kinh doanh tăng lên. Các quỹ hoạt động trên nền kinh tế theo quy mô, với sự cải thiện lớn hơn từ quan điểm tiết kiệm chi phí. Khi chi phí tăng, nó có thể trở nên không có lợi để vận hành một quỹ. Nếu các nhà đầu tư đang mất tiền, quỹ có thể sẽ vẫn hoạt động miễn là quỹ này có thể hoạt động có lợi nhuận, nhưng khi công ty quỹ bắt đầu cảm thấy nóng, quỹ này sẽ bị chấm dứt. Rốt cuộc, các công ty quỹ đang kinh doanh để kiếm lời.

"Bao lâu?" Blues

Việc chấm dứt quỹ là rất phổ biến, đặc biệt trong số các quỹ mới.Nếu một quỹ không có được sự nổi tiếng và phát triển trong ba năm đầu, nó có thể sẽ đóng lại. Hàng trăm quỹ đóng gần mỗi năm vào cuối những năm 1990 và đầu những năm 2000. Các quỹ hưu bổng đặc biệt dễ bị tổn thương bởi vì họ thường đầu tư vào những mốt nhất thời hoặc tập trung vào một khía cạnh nhỏ nhoi của ngành công nghiệp rằng có một nguy cơ là khái niệm sẽ không bao giờ bắt kịp với các nhà đầu tư.

Các dấu hiệu cho thấy một quỹ là một ứng cử viên cho việc đóng cửa bao gồm sự sụt giảm mạnh về hiệu suất mà được duy trì mà không cần hồi phục. Một kỷ lục nghèo nàn trong nhiều năm là một cảnh báo. Vì hiệu suất kém trong thời gian dài không đơn giản là không hấp dẫn các nhà đầu tư nên việc giảm giá mạnh là một chỉ số khác. ĐÁP

:

Khi Bán Quỹ Tương Trợ Khi Bạn Đi xuống < Nếu bạn có cảm giác rằng quỹ của bạn đang mất đi, bạn nên làm gì? Có nhiều chiến lược khác nhau cho các quỹ khác nhau. Nếu bạn đầu tư vào quỹ hưu trí mở và các dấu hiệu của sự kết thúc đang đến, đó là thời gian để đi cho xuất cảnh càng nhanh càng tốt. Khi các nhà đầu tư muốn bán một quỹ đặc biệt, áp lực bán có xu hướng làm giảm giá của quỹ. Đi ra sớm hơn chứ không phải là sau này có thể giúp bạn có được một mức giá tốt hơn cho cổ phần của bạn và cứu hộ càng nhiều càng tốt đầu tư của bạn càng tốt.

Nếu bạn được đầu tư vào một quỹ đóng, xem các tài sản cơ bản. Nếu quỹ đang bán với giá cao, hãy bán để tối đa hoá khoản thanh toán của bạn. Nếu quỹ đang kinh doanh giảm giá, giữ bởi vì bạn sẽ được thanh toán toàn bộ giá trị của tài sản khi quỹ thanh lý chúng. Dòng dưới cùng

Đóng quỹ lẫn nhau không phải là những sự kiện phi thường. Chúng xảy ra tất cả các thời gian như là một phần của chu kỳ kinh doanh tự nhiên của ngành công nghiệp quỹ. Bạn có thể giảm thiểu mức độ phơi nhiễm của bạn với những lần gặp này bằng cách đầu tư vào các quỹ có thành tích ghi nhận thành công lâu dài và theo dõi cẩn thận mức độ tiếp xúc với các sản phẩm thích hợp. Khi đóng cửa xảy ra, nó không phải là kết thúc của thế giới. Thực hiện hành động thích hợp, học hỏi từ kinh nghiệm và tái bố trí tài sản của bạn để giữ các mục tiêu đầu tư dài hạn theo đúng đường lối.