Bảo hiểm cuộc sống toàn cầu được lập chỉ mục (IUL) đang ngày càng trở nên phổ biến giữa các cố vấn và nhân viên bán bảo hiểm bán chính sách giá trị tiền mặt. Chính sách mới này có thể cung cấp cho người được bảo hiểm một khoản tiền tốt hơn cho các khoản thanh toán của họ hơn so với các sản phẩm toàn bộ hoặc toàn bộ sản phẩm đời sống truyền thống, mặc dù mức lương mà họ trả sẽ khác nhau tùy theo điều kiện thị trường. Bán hàng của các thiết bị này đã tăng gần 150% từ năm 2010 đến năm 2014 và chiếm hơn một nửa tổng doanh số bán hàng được lập chỉ mục trong suốt quý III năm 2015. Nhưng các nhà quản lý ngành đang bắt đầu nghiên cứu kỹ các minh hoạ đang được sử dụng để bán các sản phẩm này nhiều hơn chặt chẽ. Trong lịch sử lãi suất thấp đã làm cho nhiều hãng bảo hiểm khó khăn hơn bao giờ hết để cung cấp lợi nhuận được hiển thị trong nhiều minh họa này, và nhiều đại lý có thể hứa hẹn những điều cho khách hàng của họ mà không thể trở thành sự thật.

<1 Cách thức hoạt động

Bảo hiểm nhân thọ phổ thông được lập chỉ mục cơ bản phản ánh các khoản tiền được lập chỉ mục cố định trong cách thức chúng được tạo ra. Họ bắt đầu với một khuôn khổ phổ quát cuộc sống phổ quát mà tín dụng quan tâm đến giá trị tiền mặt trong chính sách. Nhưng thay vì dựa vào mức lãi suất hiện hành, nó tính toán một tỷ lệ dựa trên hiệu suất của một chỉ số chuẩn cơ bản, chẳng hạn như Standard & Poor's 500. Phương pháp tín dụng này thường có thể dẫn đến một số tiền lớn hơn lãi suất được trả vào chính sách hơn thời gian. Và cũng giống như các niên kim được lập chỉ mục, giá trị tiền mặt không bao giờ có thể giảm xuống do hành động của thị trường. Nếu chỉ số chuẩn giảm xuống, thì chủ sở hữu chính sách sẽ được bảo vệ khỏi mất mát. IUL cũng có thể cung cấp những người đi xe có lợi tức nhanh hơn sẽ trả một phần lợi ích tử vong nếu người được bảo hiểm bị ốm hoặc bị tàn tật. Chính sách này đã trở nên phổ biến vì những lý do này. (Để biết thêm chi tiết, xem:

Bảo hiểm Nhân thọ Universal được lập chỉ mục là gì? ) Mặc dù IUL có thể cung cấp tỷ suất lợi nhuận tốt hơn so với các công ty có giá trị tiền mặt truyền thống nhưng nhiều công ty và đại lý tiếp thị những sản phẩm này đã sử dụng những giả định minh hoạ về thực tế là không thực tế. Một số hãng vận tải đã hứa tăng trưởng trong phạm vi 10-12%, mà không phải là thực tế bền vững. Hiệp hội các Ủy ban Bảo hiểm quốc gia do đó đã ban hành một quy tắc được gọi là Hướng dẫn tính toán (AG) 49. Quy tắc này thiết lập một bộ tiêu chuẩn thống nhất mà tất cả các hãng vận tải IUL phải tuân theo trong các minh hoạ cho thấy khách hàng của họ. Giai đoạn đầu tiên của AG 49 đã có hiệu lực vào tháng 9 năm 2015 và đặt mức trần tỷ lệ minh hoạ. Giai đoạn thứ hai sẽ được thực hiện vào ngày 1 tháng 3 năm nay và sẽ chuẩn hóa tất cả các minh hoạ khoản vay cho các chính sách.AG 49 sẽ cho phép các chính sách thể hiện sự trở lại tối đa 7% trên tất cả các minh hoạ IUL mà không có ngoại lệ.

AD:

Cần lưu ý rằng một số chuyên gia vẫn cho rằng giới hạn này là lạc quan một chút. Larry Rybka, chủ tịch kiêm giám đốc điều hành của ValMark Securities Inc., một đại lý môi giới độc lập bày tỏ mối quan tâm của ông về giới hạn này, cho biết: "Ngay cả ngày hôm nay, với những quy tắc này, tôi nghĩ rằng vẫn có rủi ro quá mức với sản phẩm. "Mối quan tâm của ông có thể được củng cố. Ví dụ, một người vay khoản vay chính sách với mức 5% có thể nghĩ rằng họ vẫn kiếm tiền từ khi minh hoạ cho thấy lợi nhuận 7% mỗi năm. Nhưng nếu chính sách kém hiệu quả do điều kiện thị trường yếu, thì chủ sở hữu chính sách có thể thực sự bắt đầu mất giá trị tiền mặt theo thời gian và chính sách này có thể sẽ chấm dứt. Nhưng loại hình khả năng này hiếm khi được tìm thấy trong các minh họa được hiển thị cho khách hàng. AG 49 đã tìm cách khắc phục vấn đề này bằng cách hạn chế tỷ lệ lãi suất thu được trong các minh họa chính sách này không vượt quá 1% so với lãi suất cho vay. Do đó một chính sách mà sẽ tính phí 5% cho bất kỳ khoản dư nợ nào không thể kiếm được hơn 6% trong minh hoạ. Tất nhiên, chính sách có thể kiếm được ít thực tế hơn trên thực tế tùy thuộc vào điều kiện thị trường, nhưng điều này sẽ giúp giảm bớt các minh hoạ không thực tế mà trước đây được cho phép. Quy tắc mới này sẽ có tác động lớn hơn nhiều đối với khách hàng có ý định tiếp cận các giá trị tiền mặt của họ như thu nhập hưu trí so với những người chỉ đơn giản là có ý định sử dụng các quyền lợi bảo hiểm và để cho chính sách của họ phát triển.

Dòng dưới cùng

Bảo hiểm nhân thọ phổ thông được lập chỉ mục có thể là một công cụ tuyệt vời mà khách hàng có thể sử dụng để đạt được nhiều mục tiêu. AG 49 đã được ban hành nhằm bảo vệ khách hàng không bị những tình huống không thực tế khi họ có thể vay vốn đáng kể và vẫn tiếp tục đi ra phía trước hoặc kiếm được lợi tức mà thường yêu cầu họ phải mạo hiểm với hiệu trưởng. Hình minh hoạ IUL được yêu cầu bởi luật để hiển thị kịch bản tỷ suất lợi nhuận được đảm bảo, trường hợp tốt nhất và một kịch bản rơi xuống khoảng nửa chừng giữa hai. Các lựa chọn thứ nhất hoặc thứ ba có lẽ là an toàn nhất cho các cố vấn để sử dụng khi họ trình bày những dự báo này cho khách hàng của mình. (Để biết thêm thông tin, hãy xem:

Chính sách Cuộc sống Đời sống Chỉ mục: Xem những rủi ro này .)