Theo báo cáo Khối lượng Ngoại tệ Bán Rủi ro Ngoại hối của Ủy ban ngoại hối tháng Tư năm 2012, trung bình gần 4 đô la. 3 tỷ USD giao dịch ngoại hối trên cơ sở hàng ngày. Với rất nhiều người tham gia - hầu hết trong số họ đang kinh doanh vì những lý do đầu cơ - có được một lợi thế trong thị trường ngoại hối là rất quan trọng. Phân tích cơ bản cung cấp một cái nhìn rộng về các chuyển động của cặp tiền tệ và phân tích kỹ thuật xác định xu hướng và giúp cô lập các điểm ngoặt. Các chỉ số tâm lý là một công cụ khác có thể cảnh báo các nhà giao dịch với điều kiện khắc nghiệt và có khả năng đảo ngược giá và có thể được sử dụng kết hợp với phân tích kỹ thuật và cơ bản. Các chỉ số tâm lý cho thấy tỷ lệ phần trăm, hoặc dữ liệu thô, có bao nhiêu thương nghiệp hoặc thương nhân đã nắm giữ một vị trí cụ thể trong một cặp tiền tệ. Ví dụ, giả sử có 100 thương nhân kinh doanh một cặp tiền tệ; nếu 60 trong số đó dài và 40 là ngắn, sau đó 60% thương nhân dài trên cặp tiền tệ.

Khi tỷ lệ thương mại hoặc kinh doanh ở một vị trí đạt đến mức cực đoan, các chỉ số tâm lý sẽ trở nên rất hữu ích. Giả sử cặp tiền tệ nói trên của chúng tôi tiếp tục tăng, và cuối cùng 90 trong số 100 thương nhân dài (10 ngắn); có rất ít thương nhân để lại tiếp tục đẩy xu hướng lên. Tâm lý cho thấy đã đến lúc bắt đầu xem xét việc đảo chiều giá. Khi giá đi xuống dưới và cho thấy tín hiệu nó đã đứng đầu, nhà đầu tư tình cảm đi vào ngắn, giả định rằng những người lâu dài sẽ cần phải bán để tránh thiệt hại thêm khi giá giảm.

AD:

Các chỉ số tâm lý không phải là tín hiệu mua hoặc bán chính xác. Đợi cho giá xác nhận sự đảo chiều trước khi thực hiện tín hiệu niềm tin. Các loại tiền tệ có thể ở mức cực đoan trong một khoảng thời gian dài và sự đảo ngược có thể không xảy ra ngay lập tức.

"Mức cực" sẽ thay đổi theo từng cặp. Nếu giá của một cặp tiền tệ đã đảo ngược trong lịch sử khi mua đạt đến 75%, khi số lượng longs đạt đến mức đó một lần nữa, có vẻ như cặp vợ chồng là ở mức cực đoan, và bạn nên xem xét cho các dấu hiệu của một sự đảo ngược giá. Nếu một cặp khác đã đảo ngược lịch sử khi khoảng 85% thương nhân là ngắn, sau đó bạn sẽ theo dõi sự đảo ngược tại hoặc trước mức tỷ lệ này.

AD:

Các chỉ số tâm lý có các hình thức khác nhau và từ nhiều nguồn khác nhau. Một không nhất thiết phải tốt hơn người khác, và chúng có thể được sử dụng kết hợp với nhau hoặc các chiến lược cụ thể có thể được điều chỉnh phù hợp với thông tin mà bạn tìm thấy dễ hiểu nhất.

Cam kết của Thương nhân Báo cáo

Một công cụ phổ biến được sử dụng bởi các nhà giao dịch tương lai cũng có thể áp dụng cho thương nhân ngoại hối giao ngay. Cam kết của Thương nhân (COT) được phát hành vào mỗi Thứ Sáu bởi Ủy ban Giao dịch Hàng hóa Tương lai Hàng hóa. Dữ liệu được dựa trên các vị trí giữ vào thứ ba trước, có nghĩa là dữ liệu không phải là thời gian thực, nhưng nó vẫn hữu ích.

Việc phiên dịch các ấn phẩm thực tế do Ủy ban Giao dịch Hàng hóa Tương lai phát hành có thể gây nhầm lẫn, và phần nào là về nghệ thuật. Do đó, biểu đồ dữ liệu và diễn giải các mức được trình bày là một cách dễ dàng hơn để đánh giá tình cảm qua báo cáo COT.

Barchart. com cung cấp một cách dễ dàng để biểu đồ dữ liệu COT cùng với biểu đồ giá tương lai cụ thể. Biểu đồ dưới đây cho thấy hợp đồng tương lai hàng ngày liên tục Euro FX (Tháng 12, 2012) với chỉ số Biểu đồ đường dây Cam kết của Người giao dịch được thêm vào. Dữ liệu COT không được hiển thị dưới dạng tỷ lệ phần trăm số thương nhân trong thời gian ngắn hoặc dài, mà là số lượng hợp đồng ngắn / dài. Hình 1. Các giao dịch kỳ hạn của Euro Euro FX tương lai liên tục

Nguồn: Barchart. com

Thương mại lớn (xanh đường dây) buôn bán cho lợi nhuận và là những người theo xu hướng. Thương mại (đường đỏ) sử dụng thị trường kỳ hạn để phòng ngừa, và, do đó, là những nhà kinh doanh ngược lại. Tập trung vào các nhà đầu cơ lớn; trong khi các thương nhân có túi sâu họ không thể chịu được ở trong mất giao dịch lâu dài. Khi quá nhiều nhà đầu cơ ở cùng một phía của thị trường, có khả năng đảo chiều cao.

Trong khoảng thời gian cho thấy, khi các nhà đầu cơ lớn có khoảng 200.000 hợp đồng, ít nhất là một cuộc biểu tình ngắn hạn ngay sau đó. Đây không phải là mức độ cực đoan "dứt khoát" hoặc có thể thay đổi theo thời gian.

Một cách khác để sử dụng dữ liệu COT là tìm kiếm chéo. Khi các nhà đầu cơ lớn di chuyển từ vị trí ròng ngắn đến vị trí ròng dài (hoặc ngược lại), nó khẳng định xu hướng hiện tại và cho thấy vẫn còn nhiều chỗ để di chuyển.

Hình 2. Hàng tuần Liên tục trong tháng 12 Euro FX Futures

Nguồn: Barchart. com

Mặc dù phương pháp chéo có xu hướng cung cấp một số tín hiệu sai, giữa năm 2010 và năm 2012 đã có một số chuyển động lớn được chụp bằng cách sử dụng phương pháp này. Khi các nhà đầu cơ di chuyển từ net sang net dài, hãy tìm kiếm giá của tương lai euro, và bằng cách mở rộng EUR / USD, để đánh giá cao. Khi các nhà đầu cơ di chuyển từ net sang net ngắn, hãy tìm kiếm giá của tương lai và các cặp tiền tệ có liên quan để mất giá. Thị trường ngoại hối là "không cần toa" với các nhà môi giới độc lập và thương nhân trên khắp thế giới tạo ra một thị trường không tập trung. Trong khi một số nhà môi giới xuất bản khối lượng do đơn đặt hàng của họ sản xuất, nó không so sánh với khối lượng hoặc dữ liệu quan tâm mở từ một cuộc trao đổi tập trung, chẳng hạn như một giao dịch tương lai.

Thống kê có sẵn cho tất cả các hợp đồng tương lai giao dịch, và quan tâm mở có thể giúp đánh giá tình cảm. Quan tâm mở, được xác định một cách đơn giản, là số lượng các hợp đồng chưa được giải quyết và vẫn là các vị trí mở.

Nếu cặp ngoại tệ AUD / USD đang có xu hướng cao hơn, tìm kiếm để mở lãi suất trong tương lai của đồng đôla Úc cung cấp thêm thông tin chi tiết về cặp tiền tệ. Sự gia tăng quan tâm mở khi giá tăng lên cho thấy xu hướng này có thể tiếp tục. Giảm hoặc giảm tín hiệu quan tâm mở xu hướng tăng có thể sắp kết thúc.

Bảng dưới đây cho thấy lãi suất mở được giải thích như thế nào đối với một hợp đồng tương lai.

Hình 3. Giải thích lợi ích mở
Dữ liệu sau đó phải được áp dụng cho thị trường ngoại hối. Ví dụ, sức mạnh trong tương lai đồng euro (đồng đô la Mỹ yếu) có thể sẽ tiếp tục đẩy EUR / USD cao hơn. Điểm yếu của đồng yên Nhật tương lai (sức mạnh đô la Mỹ) có thể đẩy đồng USD lên cao hơn.

Khối lượng giao dịch kỳ hạn và thông tin lãi suất mở có sẵn từ CME Group và cũng có sẵn thông qua các sàn giao dịch như

Thinkorswim của TD Ameritrade

Tóm lược về vị trí của người môi giới

Để cung cấp tính minh bạch cho thị trường ngoại hối, nhiều công ty môi giới ngoại hối công bố tổng số tỷ lệ thương nhân hoặc ngành nghề hiện tại dài hoặc ngắn trong một cặp ngoại tệ cụ thể.

Dữ liệu chỉ thu thập được từ các khách hàng của nhà môi giới đó, và do đó cung cấp quan điểm thị trường vi mô về tình hình thị trường. Việc đọc tâm lý được xuất bản bởi một nhà môi giới có thể hoặc không thể tương tự với con số được xuất bản bởi các công ty môi giới khác. Các công ty môi giới nhỏ có ít khách hàng ít có khả năng đại diện chính xác cho toàn bộ thị trường (bao gồm tất cả nhà môi giới và thương nhân), trong khi các nhà môi giới lớn hơn với nhiều khách hàng tạo thành một phần lớn hơn của toàn thị trường, có khả năng đưa ra một dấu hiệu tốt hơn về tình cảm tổng thể.

Nhiều nhà môi giới cung cấp công cụ tình cảm trên trang web của họ miễn phí. Kiểm tra nhiều công ty môi giới để xem các bài đọc về tình cảm có giống nhau không Khi nhiều nhà môi giới thể hiện các mức độ đọc cực đoan, rất có thể một sự đảo ngược gần. Nếu con số tình cảm thay đổi đáng kể giữa các nhà môi giới, thì loại chỉ thị này không nên được sử dụng cho đến khi các số liệu được căn chỉnh. Ngân hàng Thụy Sĩ Dukascopy cung cấp nhiều công cụ tình cảm, một trong số đó được mô tả dưới đây, dựa trên đơn hàng của họ.

Chỉ số niềm tin tiêu dùng thanh khoản (ngày 2 tháng 11 năm 2012) "src =" // i. đầu tư. com / inv / articles / site / forex-indicator4. gif "width =" 414 "height =" 246 " /> Hình 4. Chỉ số niềm tin người tiêu dùng thanh khoản Dukascopy (2 tháng 11 năm 2012) Nguồn: // www. dukascopy. com / swiss / lv / thị trường / tình cảm /

Một số nguồn trực tuyến nhất định cũng đã phát triển các chỉ số về tình cảm của riêng mình.

DailyFx

Ví dụ: Xuất bản Chỉ số Tình cảm Đầu cơ (SSI) tuần tự miễn phí kết hợp với phân tích và ý tưởng về cách trao đổi dữ liệu

Điểm cuối

Chỉ số tâm lý ngoại hối có nhiều hình thức và từ nhiều nguồn Sử dụng nhiều chỉ số tình cảm kết hợp với phân tích cơ bản và kỹ thuật cung cấp một cái nhìn tổng quan về cách các nhà giao dịch đang vận động trên thị trường. bạn có thể thấy một sự đảo chiều gần - do đọc tâm lý cực đoan - và cũng có thể xác nhận xu hướng hiện tại Các chỉ số tâm lý không phải là tín hiệu mua và bán, tìm kiếm giá để xác nhận tình cảm đang diễn ra trước khi thực hiện chỉ báo tâm lý đọc. xảy ra khi sử dụng tình cảm - mức độ cực đoan có thể kéo dài một thời gian dài, hoặc việc đảo chiều giá có thể nhỏ hơn hoặc lớn hơn nhiều so với chỉ số tâm lý.