Với hàng nghìn cổ phiếu, trái phiếu và quỹ tương hỗ để lựa chọn, việc chọn đúng khoản đầu tư có thể gây nhầm lẫn ngay cả những nhà đầu tư dày dạn kinh nghiệm nhất. Nhưng nếu bạn không làm điều đó một cách chính xác bạn có thể làm suy yếu khả năng của bạn để xây dựng sự giàu có và trứng tổ cho nghỉ hưu.

Vì vậy, thay vì chọn cổ phiếu, bạn nên bắt đầu bằng cách quyết định những gì hỗn hợp cổ phiếu, trái phiếu và quỹ tương hỗ bạn muốn giữ. Đây được gọi là phân bổ tài sản của bạn.

Phân bổ tài sản là gì?

Phân bổ tài sản là một kỹ thuật danh mục đầu tư nhằm cân bằng rủi ro và tạo ra sự đa dạng hóa bằng cách phân chia tài sản giữa các hạng mục chính như tiền mặt, trái phiếu, cổ phiếu, bất động sản và các dẫn xuất. Mỗi loại tài sản có mức trả lại và rủi ro khác nhau, vì vậy mỗi loại tài sản sẽ hoạt động khác nhau theo thời gian.

Ví dụ, trong khi một loại tài sản tăng giá trị, một loại khác có thể đang giảm hoặc không tăng nhiều. Một số nhà phê bình nhận thấy sự cân bằng này như là một công thức cho lợi nhuận trung bình, nhưng đối với hầu hết các nhà đầu tư thì đó là sự bảo vệ tốt nhất chống lại một tổn thất lớn nếu mọi thứ trở nên không ổn định trong một lớp đầu tư hoặc phân lớp phụ.

Sự đồng thuận giữa hầu hết các chuyên gia tài chính là việc phân bổ tài sản là một trong những quyết định quan trọng nhất mà các nhà đầu tư đưa ra. Nói cách khác, lựa chọn cổ phiếu hoặc trái phiếu của bạn là thứ yếu đối với cách bạn phân bổ tài sản của bạn cho cổ phiếu có rủi ro cao và thấp, đối với trái phiếu ngắn hạn và dài hạn và để có tiền mặt bên lề.

Chúng ta phải nhấn mạnh rằng không có công thức đơn giản nào có thể tìm được sự phân bổ tài sản phù hợp cho mỗi cá nhân - nếu có, chúng tôi chắc chắn sẽ không thể giải thích nó trong một bài báo. Tuy nhiên, chúng ta có thể phác thảo năm điểm mà chúng tôi cảm thấy rất quan trọng khi nghĩ đến việc phân bổ tài sản:

1. Rủi ro so với sự trở lại

Sự cân bằng rủi ro-lợi nhuận là cốt lõi của việc phân bổ tài sản là gì. Thật dễ dàng để mọi người nói rằng họ muốn có lợi nhuận cao nhất có thể, nhưng đơn giản chọn tài sản có "tiềm năng" cao nhất (cổ phiếu và các dẫn xuất) không phải là câu trả lời.

Sự cố của năm 1929, 1981, 1987 và sự sụt giảm gần đây của năm 2007-2009 là tất cả những ví dụ về thời điểm khi đầu tư vào những cổ phiếu có lợi nhuận tiềm năng cao nhất không phải là kế hoạch hành động thận trọng nhất. Đó là thời gian để đối mặt với sự thật: Hàng năm lợi nhuận của bạn sẽ bị đánh bại bởi một nhà đầu tư khác, quỹ tương hỗ, kế hoạch lương hưu, vv Điều gì tách biệt các nhà đầu tư tham lam và trở lại đói từ những người thành công là khả năng cân bằng giữa sự rủi ro và lợi nhuận .

Vâng, các nhà đầu tư có mức độ chấp nhận rủi ro cao hơn nên phân bổ nhiều tiền hơn vào cổ phiếu. Nhưng nếu bạn không thể tiếp tục đầu tư thông qua các biến động ngắn hạn của một thị trường gấu, bạn nên cắt giảm tiếp xúc với cổ phần.

2. Không chỉ dựa vào phần mềm tài chính hoặc các bảng kế hoạch kế hoạch

Phần mềm kế hoạch tài chính và phiếu điều tra do các cố vấn tài chính hoặc công ty đầu tư thiết kế có thể mang lại lợi ích, nhưng không bao giờ chỉ dựa vào phần mềm hoặc một số kế hoạch đã được xác định trước.Ví dụ, một nguyên tắc cũ mà một số cố vấn sử dụng để xác định tỷ lệ người phải phân bổ cho cổ phiếu là để trừ đi tuổi của người đó từ 100. Nói cách khác, nếu bạn là 35, bạn nên đặt 65% tiền của bạn vào cổ phiếu và 35% còn lại vào trái phiếu, bất động sản và tiền mặt. Lời khuyên gần đây đã chuyển sang 110 hoặc thậm chí 120 trừ đi tuổi của bạn.

Tuy nhiên, các bảng tính tiêu chuẩn đôi khi không tính đến các thông tin quan trọng khác như liệu bạn có phải là cha mẹ, người về hưu hay vợ / chồng hay không. Đôi khi, những bảng này được dựa trên một loạt các câu hỏi đơn giản mà không đạt được các mục tiêu tài chính của bạn.

Hãy nhớ rằng, các tổ chức tài chính thích bạn gắn với một kế hoạch chuẩn chứ không phải vì nó là tốt nhất cho bạn, nhưng vì nó dễ dàng cho họ. Các quy tắc về ngón tay cái và các tấm bảng kế hoạch có thể cho mọi người một phương châm thô sơ, nhưng đừng trở thành những gì họ nói với bạn.

3. Xác định mục tiêu dài hạn và ngắn hạn của bạn

Tất cả chúng ta đều có mục tiêu của chúng tôi. Cho dù bạn có mong muốn xây dựng quỹ hưu trí béo, sở hữu một chiếc du thuyền hoặc nhà nghỉ mát, trả tiền cho việc học hành của con bạn hoặc chỉ cần tiết kiệm cho một chiếc xe mới, bạn nên cân nhắc nó trong kế hoạch phân bổ tài sản của bạn. Tất cả các mục tiêu này cần được xem xét khi xác định sự pha trộn đúng.

Ví dụ: nếu bạn dự định sở hữu một căn hộ nghỉ hưu trên bãi biển trong 20 năm, bạn không phải lo lắng về những biến động ngắn hạn trên thị trường chứng khoán. Nhưng nếu bạn có con đi học đại học trong vòng từ 5 đến 6 năm, bạn có thể cần phải nghiêng phần phân bổ tài sản của mình cho các khoản đầu tư thu nhập cố định an toàn hơn. Và khi bạn tiếp cận việc nghỉ hưu, bạn có thể muốn chuyển sang một tỷ lệ cao hơn các khoản đầu tư thu nhập cố định để nắm giữ cổ phần.

4. Thời gian là bạn tốt nhất của bạn

Sở lao động Hoa Kỳ đã nói rằng cứ mỗi 10 năm bạn trì hoãn tiết kiệm cho nghỉ hưu (hoặc một số mục tiêu dài hạn khác), bạn sẽ phải tiết kiệm gấp ba lần mỗi tháng để bắt kịp.

Có thời gian không chỉ cho phép bạn tận dụng lợi thế của hợp đồng và giá trị thời gian của đồng tiền, điều đó cũng có nghĩa là bạn có thể đặt danh mục đầu tư của mình vào các khoản đầu tư rủi ro / lợi nhuận cao hơn, cụ thể là các cổ phiếu. Một vài năm xấu trong thị trường chứng khoán sẽ có thể hiển thị như là không có gì hơn một chút không đáng kể trong 30 năm kể từ bây giờ.

5. Cứ làm đi!

Một khi bạn đã xác định được sự pha trộn giữa cổ phiếu, trái phiếu và các khoản đầu tư khác, đây là thời điểm để thực hiện nó. Bước đầu tiên là tìm hiểu xem danh mục đầu tư hiện tại của bạn sẽ bị phá vỡ như thế nào.

Tỷ lệ phần trăm tài sản trong cổ phiếu so với trái phiếu là khá đơn giản, nhưng đừng quên phân loại loại cổ phiếu bạn sở hữu (mũ nhỏ, trung bình hoặc lớn). Bạn cũng nên phân loại trái phiếu của bạn theo thời gian trưởng thành của họ (ngắn, trung bình hoặc dài hạn).

Quỹ tương hỗ có thể là vấn đề nhiều hơn. Tên quỹ không phải lúc nào cũng nói lên toàn bộ câu chuyện. Bạn phải đào sâu hơn trong bản cáo bạch để tìm ra tài sản quỹ đầu tư.

Dòng dưới cùng

Không có giải pháp duy nhất để phân bổ tài sản của bạn. Các nhà đầu tư cá nhân yêu cầu các giải pháp riêng. Hơn nữa, nếu một chân trời dài hạn là cái gì bạn không có, đừng lo lắng.Không bao giờ là quá muộn để bắt đầu.

Nó cũng không bao giờ là quá muộn để cung cấp cho danh mục hiện có của bạn một nâng mặt. Phân bổ tài sản không phải là sự kiện một lần, đó là một tiến trình kéo dài suốt đời và tinh chỉnh.