Đối với nhiều nhà đầu tư, các quỹ tương hỗ thích hợp hơn đối với chứng khoán bởi vì chúng cung cấp đa dạng hóa và có xu hướng ít biến động hơn cổ phiếu. Các quỹ tương hỗ cũng thường có hiệu quả về chi phí khi nói đến chi phí giao dịch và các khoản phí khác. Mặc dù đó là một lợi thế, vẫn có thể các nhà đầu tư tự chi tiêu tiền của họ khi đầu tư vào các quỹ này. Dưới đây là bốn bước đi sai lệch có thể tốn kém để tránh nếu các quỹ tương hỗ là một phần của danh mục đầu tư của bạn. (Để biết thêm, xem hướng dẫn: Thông tin cơ bản về Quỹ Mutual.)

1. Tiếp xúc quá mức

Quỹ tương hỗ được thiết kế để cho phép các nhà đầu tư đầu tư để mở rộng rủi ro đối với các loại tài sản và loại chứng khoán khác nhau. Một số quỹ tương hỗ có thể bao gồm hàng trăm cổ phiếu khác nhau, cùng với một loạt các trái phiếu, đưa ra biện pháp bảo vệ nếu một hoặc nhiều khoản đầu tư tiềm ẩn không đáp ứng kỳ vọng về hiệu suất. Mặc dù điều đó tốt cho các nhà đầu tư, điều này có thể khiến bạn vô ý tập trung quá nhiều quỹ của bạn vào một ngành. (Để biết thêm về các quỹ của ngành, xem: Giới thiệu về các quỹ ngành .)

Đây có thể là vấn đề đặc biệt khó giải quyết đối với các nhà đầu tư bỏ nhiều tiền vào quỹ chỉ số. Nếu bạn đã đầu tư rất nhiều vào một quỹ chỉ số cụ thể, chẳng hạn như Standard & Poor 500 Index (S & P 500) và bạn cũng có cổ phần đáng kể trong một quỹ của khu vực tài chính, ví dụ như tăng rủi ro. Nếu cổ phiếu tài chính đi xuống, có thể không có đủ số dư trong phân bổ tài sản của bạn để bù đắp cho tác động.

2. Không quan tâm đến chi phí

Tỷ lệ chi phí của quỹ tương hỗ phản ánh chi phí hàng năm của việc sở hữu quỹ. Bao gồm trong tỷ lệ chi phí là phí hành chính, phí quản lý, lệ phí 12b-1, chi phí hoạt động và bất kỳ khoản chi phí nào khác cần thiết để duy trì quỹ. Tỷ lệ này được biểu diễn dưới dạng phần trăm, thể hiện số tiền tài sản quỹ cá nhân mà bạn dự kiến ​​sẽ phải trả cho khoản đầu tư của mình mỗi năm.

Theo Morningstar, tỷ lệ chi tiêu trung bình của tài sản trên tất cả các quỹ, kể cả quỹ ETFs là 0,64% vào năm 2014. Mặc dù có rất nhiều quỹ có tỷ lệ chi phí thấp hơn nhưng cũng có các quỹ có giá đắt hơn nhiều. Các nhà đầu tư chỉ tập trung vào lợi nhuận mà không chú ý đến tỷ lệ chi tiêu của một quỹ đặc biệt có thể sẽ không thay đổi.

Ví dụ: giả sử bạn đầu tư 10 000 đô la vào một quỹ có doanh số bán hàng là 2% và tỷ lệ chi tiêu hàng năm là 0. 64%. Giả sử lợi tức hàng năm là 6%, khoản đầu tư của bạn sẽ có giá trị khoảng $ 27,000 khi khoản phí đã được khấu trừ. Nhìn chung, đó là giảm gần 14% giá trị tương lai của quỹ. Với tỷ lệ chi phí là 1,5%, giá trị đầu tư của bạn sẽ giảm gần 28%.Việc cân nhắc chi phí dài hạn đối với lợi nhuận kỳ vọng có thể ngăn các nhà đầu tư vô tình làm giảm danh mục đầu tư. (Để tìm hiểu thêm về tỷ lệ chi tiêu, hãy đọc: Chú ý đến chi phí của Quỹ .)

3. Quên đi các yếu tố trong thuế

Quỹ tương hỗ, giống như bất kỳ khoản đầu tư nào khác, phải chịu thuế thu nhập từ thuế liên bang. Thuế này được áp dụng khi cổ phần của một quỹ tương hỗ được bán để kiếm lợi nhuận hoặc các khoản đầu tư tiềm ẩn trong một quỹ được bán và phân phối sẽ được thanh toán cho nhà đầu tư vào cuối năm. Khi một quỹ tương hỗ có tỷ lệ doanh thu cao hơn, nghĩa là quỹ nắm giữ của quỹ được thay thế như thế nào bằng các khoản đầu tư mới có thể làm tăng nghĩa vụ thuế của nhà đầu tư.

Việc đầu tư vào các quỹ tương hỗ có tỷ lệ quay vòng thấp hơn, như ETF, là một cách để tăng hiệu quả về thuế. Khai thác mất thuế là một lựa chọn khác để giảm thiểu việc cắn thuế vào cuối năm. Chiến lược này liên quan đến việc bán ra các khoản đầu tư kém hiệu quả và đòi bồi thường thiệt hại về thuế của bạn để bù đắp cho sự tăng vốn. Đồng thời, bạn thay thế nội dung bạn đã bán với một tài sản tương tự để duy trì cùng phân bổ tài sản. Chỉ cần ghi nhớ rằng quỹ mới không thể được cơ bản giống như cũ theo quy tắc bán IRS rửa. (Để biết thêm về thu hoạch mất thuế, hãy xem: Làm thế nào Thu thuế mất Bạn có thể tiết kiệm tiền .)

4. Lựa chọn một quỹ không phù hợp với phong cách đầu tư của bạn

Quỹ tương hỗ chia thành hai loại chính: quản lý chủ động và thụ động. Quản lý chủ động có nghĩa là người quản lý quỹ có trách nhiệm quyết định xem chứng khoán nào sẽ được đưa vào quỹ. Với các quỹ quản lý thụ động, tài sản quỹ là một sự phản ánh của một chỉ số thị trường lớn hơn và cổ phần vẫn tương đối tĩnh. Do đó, họ có xu hướng mang lệ phí ít hơn các đối tác được quản lý tích cực.

Nếu bạn là một nhà đầu tư thực sự, bạn có thể không quan tâm đến các khoản phí cao hơn cùng với quỹ do quản lý tích cực hoặc chi phí hoa hồng mà bạn sẽ phải trả cho việc kinh doanh cổ phiếu của ETF. Mặt khác, nếu mục tiêu của bạn tạo ra thu nhập thụ động, một quỹ chỉ số chi phí thấp hơn có thể giúp bạn tiết kiệm tiền. Bởi vì các quỹ chỉ số có cấu trúc để phù hợp với hiệu suất của chỉ mục cụ thể mà họ theo dõi, chúng cũng mang lại tỷ lệ lợi nhuận ổn định.

Dòng dưới cùng

Quỹ tương hỗ mang lại nhiều lợi ích cho các nhà đầu tư muốn xây dựng một danh mục đa dạng, nhưng họ có thể dễ dàng trở thành một hố tiền nếu bạn không cẩn thận. Trước khi đầu tư vào bất kỳ quỹ tương hỗ nào, điều quan trọng là bạn phải hiểu những gì về chi phí trước và dài hạn, làm thế nào bạn có thể chịu ảnh hưởng của thuế và cách thức quỹ phù hợp với chiến lược đầu tư bạn thích.