Mục tiêu cơ bản của danh mục đầu tư thu nhập hưu trí là tạo ra sự đầy đủ về thu nhập suốt đời bằng cách cân bằng nhu cầu thu nhập hiện tại với nhu cầu tăng trưởng và bảo quản tài sản. Đó là sự cân bằng cân bằng thu nhập của các quỹ đầu tư cố gắng đạt được trong việc đạt được những kết quả tích cực nhất có thể theo kịp lạm phát, sẽ giữ được sức mua và hiệu trưởng. Khái niệm nền tảng của quy tắc 4% dựa trên việc có một danh mục đầu tư thu nhập hưu trí cân bằng thu nhập, tăng trưởng và bảo toàn vốn để có khả năng cung cấp thu nhập ổn định và lạm phát cao nhất trong 30 năm. Đó là lý do tại sao bất kỳ một trong các quỹ cổ phần về thu nhập này phải được xem như là một tổ chức cốt lõi trong danh mục đầu tư thu nhập hưu trí.

Các yếu tố chung trong chiến lược của các quỹ này là tập trung vào giá trị và tăng trưởng cổ tức trong tương lai để tạo ra lợi nhuận trên tổng số trung bình trong dài hạn. Mặc dù sản lượng là một thành phần quan trọng, nhưng sản lượng không thể cung cấp cho sự tăng trưởng thu nhập và sự đánh giá về vốn đối với một danh mục đầu tư thu nhập hưu trí cần giữ được sức mua và hiệu quả trong dài hạn.

Quỹ đầu tư Vanguard Wellesley

Quỹ Đầu tư Vanguard Wellesley đã được đưa ra vào năm 1970 và từ đó đã tăng lên tới gần 40 tỷ đô la tài sản. Giống như hầu hết các quỹ đầu tư thu nhập khác, nó sử dụng cách tiếp cận cân bằng vì nó tạo ra thu nhập hiện tại cao với tăng trưởng thu nhập lâu dài, cũng như tăng vốn dài hạn. Tuy nhiên, khác với hầu hết các công ty cùng ngành, có xu hướng đầu tư nhiều hơn vào cổ phiếu, Quỹ Đầu tư Vanguard Wellesley đầu tư phần lớn tài sản vào trái phiếu. Khoảng 2/3 tài sản được đầu tư vào trái phiếu doanh nghiệp cấp độ đầu tư, trái phiếu kho bạc và các chứng khoán có thu nhập cố định khác. Số dư được đầu tư vào cổ phiếu chia cổ tức với một lịch sử hoặc kỳ vọng tăng cổ tức.

AD:

Cách tiếp cận này đã phục vụ cho quỹ và các cổ đông của nó tốt với sự trở lại hàng năm gần 10 phần trăm kể từ khi ra đời. Khả năng hạn chế rũi ro của rủi ro đã được chứng minh trong năm 2008 khi giảm xuống dưới 10%, thấp hơn mức chung và thấp hơn nhiều so với các quỹ tương hỗ chứng khoán. Đến tháng 11 năm 2015, Quỹ Thu nhập Vanguard Wellesley đã trả lại 7. 36% mỗi năm trong năm năm qua và 6. 72 trong 10 năm qua. Tỷ lệ chi phí của nó chỉ là 0,25%.

Quỹ Thu nhập Vốn chủ sở hữu Nicholas

Được đặt tên cho người quản lý nó, Quỹ Thu nhập Vốn chủ sở hữu của Nicholas đã vượt trội hơn so với hầu hết các công ty khác trong thập kỷ qua. Albert Nicholas, người sở hữu 4% cổ phần của quỹ của chính mình, nhắm đến cổ phiếu cổ tức cao để tạo ra một dòng thu nhập ổn định cùng với sự tăng giá của một số cổ phiếu.

Mặc dù có thể đầu tư 20% tài sản vào trái phiếu, quỹ hiện đang đầu tư 100% vào các cổ phiếu có giá trị với mức trả cổ tức trên trung bình. Quỹ này chỉ có 50 cổ phiếu nắm giữ, nhưng lợi tức cổ tức trong 25 cổ phiếu hàng đầu của nó sẽ đạt mức ấn tượng 4%. Quỹ này đã áp dụng danh mục đầu tư cổ tức là một chiến lược thu nhập, và nó cũng cung cấp danh mục đầu tư với một giảm giảm, giảm chỉ 24% trong năm 2008 so với nhóm đồng nghiệp của mình, mất 37%. Nó hạn chế rủi ro giảm bằng cách tìm kiếm các công ty dưới mức radar với mức nợ thấp có thể đạt được tốc độ tăng trưởng cao trong thu nhập và cổ tức. Quỹ đã trở lại 10. 82% trong năm năm qua, và 9. 17% trong 10 năm qua. Nó có tỷ lệ chi phí là 0. 72%.

Quỹ Thu nhập Vốn chủ sở hữu Parnassus

Đối với một quỹ hưu bổng đầu tư vào các công ty có trách nhiệm xã hội, Quỹ Thu nhập Vốn chủ sở hữu Parnassus đã nắm bắt được lợi nhuận thuần từ toàn bộ thị trường vốn. Tính đến tháng 11 năm 2015, quỹ nắm giữ tài sản có tổng cộng hơn $ 11. 25 tỷ trải rộng trong một danh mục đầu tư nhỏ gọn gồm 41 cổ phiếu. Sau khi xem xét các công ty trong ngành công nghiệp tội phạm và các ngành công nghiệp có hợp đồng, chủ quản lý quỹ, Todd Ahlsten, tập trung vào các công ty trả cổ tức với bảng cân đối mạnh mẽ. Mặc dù số lượng cổ phiếu ít ỏi sẽ để lại quỹ dễ bị tổn thương bởi hoạt động xấu của một vài cổ phiếu hàng đầu, Quỹ Thu nhập Vốn chủ sở hữu Parnassus đã lựa chọn đủ để trả lại 9,5% mạnh mẽ trong thập kỷ qua và một ấn tượng 13. 36 % trong năm năm qua. Nó có tỷ lệ chi phí chỉ là 0,87%.

Vanguard Dividend Growth Fund

Thật khó để giữ các quỹ Vanguard khỏi danh sách quỹ đầu tư khi họ thực hiện cũng như Quỹ Vanguard Dividend Growth. Quỹ đã vượt qua chỉ số S & P 500 nhiều hơn một điểm phần trăm trong thập kỷ qua với sự biến động ít hơn. Quản lý quỹ Donald Kilbride tìm kiếm giá trị lợi nhuận, tìm kiếm các cổ phiếu có vốn hóa lớn có giá trị hợp lý với tiềm năng tăng cổ tức theo thời gian. Chiến lược này có thể có khuynh hướng làm kém thị trường rộng rãi vào những thời điểm, nhưng có thể giữ được tốt hơn hầu hết các quỹ cổ phần trong suốt thời kỳ suy thoái của thị trường. Mặc dù chiến lược này sẽ không bao giờ tạo ra lợi nhuận từ biểu đồ trong bất kỳ năm nào, nhưng nó đã mang lại những kết quả lâu dài ấn tượng, điều quan trọng hơn đối với danh mục đầu tư thu nhập hưu trí. Tỷ suất lợi nhuận năm năm của Quỹ đầu tư Vanguard Growth là hơn 13% mỗi năm, và lợi nhuận 10 năm của nó là một ấn tượng 8. 44%. Đối với một quỹ tương hỗ tích cực được quản lý tốt, tỷ lệ chi tiêu của nó là 0,32% là rất thấp.

T. Quỹ tăng vốn cổ phần Rowe Price

Một quỹ đầu tư vào cổ phiếu giá rẻ T. Rowe hiếm khi đạt được kết quả đầu bảng, thay vì tạo ra lợi nhuận lâu dài. 4 đô la. 5 tỷ quỹ dựa chủ yếu vào chiến lược cổ tức nhằm kết hợp thu nhập từ cổ phiếu chia cổ tức với sự tăng giá trị để tạo ra tổng lợi nhuận trên trung bình. Nó đầu tư 65% hoặc nhiều hơn tài sản của mình vào các công ty có vốn hóa lớn mà họ dự kiến ​​tăng cổ tức và lợi nhuận theo thời gian và cũng sẽ dẫn đến tăng giá trị vốn.Exxon, Pfizer và Wells Fargo là một trong những cổ phiếu hàng đầu trong số 111 cổ phiếu nắm giữ. Chiến lược đã trả hết trong 10 năm qua, trong đó Quỹ tăng vốn cổ phần T. Rowe đã trở lại 7. 28%, với hiệu suất thậm chí còn mạnh mẽ hơn trong năm năm qua là 13%. Quỹ có tỷ lệ chi phí hợp lý là 0,65%.