Danh mục đầu tư hưu trí truyền thống có cách tiếp cận cân bằng giữa cổ phiếu và trái phiếu. Vì lãi suất vẫn ở mức thấp nhất mọi thời đại và với các thị trường thu nhập cố định cung cấp năng suất rất ít, nhiều người về hưu đã tăng thêm phần cổ phiếu trong danh mục đầu tư của họ vào năm 2016. Điều này đặt ra câu hỏi liệu người nghỉ hưu nên ở trong thị trường chứng khoán ngay bây giờ .

2016 Cập nhật thị trường

Vào thời điểm đóng cửa thị trường vào ngày 29 tháng 8 năm 2016, chỉ số Standard & Poor's 500 tăng 6. 68% tính từ thời điểm hiện tại. Đối với một năm sau, chỉ số S & P 500 tăng 9. 63% và hiện đang giao dịch ở mức 2, 180. 38. Đây là mức thấp hơn 10 điểm so với mức cao nhất mọi thời đại của 2, 190. 15 vào ngày 15 tháng 8 năm 2016. Với chỉ số giao dịch gần mức cao nhất mọi thời đại, các nhà phân tích đã nói rằng có thể là thời gian để có được ra khỏi thị trường.

Nhiều nhà đầu tư đã bất ngờ trước kết quả kinh doanh của TTCK từ đầu năm đến nay, đặc biệt với sự khởi đầu kém. Tính đến ngày 29 tháng 2 năm 2016, S & P 500 giảm xuống 5. 47%. Tuy nhiên, các nhà đầu tư kiên nhẫn đã được khen thưởng với một tháng ba rất tốt mà tăng 6,6% và mang về tổng số tích lũy hàng năm đến 0,77%.

Cả hai tháng 4 và tháng 5 năm 2016 tương đối bình tĩnh, nâng tổng số khách hàng năm lên đến 2,9%. Vào cuối tháng 6, Vương quốc Anh đã quyết định rời khỏi Liên minh châu Âu trong điều thường được gọi là "Brexit. "Từ ngày 23 tháng 6 đến ngày 27 tháng 6, S & P 500 giảm mạnh hơn 112 điểm, hay hơn 5%. Việc bán tháo khiến các thị trường toàn cầu và các nhà đầu tư hoảng sợ và mong đợi một sự điều chỉnh chính. Tuy nhiên, những kỳ vọng này đã sai, khi S & P 500 ổn định và hiện đã lên 7. 02% kể từ đó.

Từ khi cuộc khủng hoảng tài chính toàn cầu đã làm cho thị trường chạm đáy vào ngày 6 tháng 3 năm 2009, S & P 500 đã có trong một thị trường tăng trưởng ổn định. Trong khoảng thời gian này, S & P 500 đã có 10 chỉnh sửa, trong đó thị trường giảm 5% hoặc hơn. Sự biến động này đã giúp các nhà đầu tư có nhiều lý do để rút khỏi các cổ phiếu. Tuy nhiên, tiếp tục đầu tư vào thị trường từ đáy vào ngày 6 tháng 3 năm 2009, đến ngày 29 tháng 8 năm 2016, thu được lợi nhuận tổng cộng là 196. 61%.

Dự đoán Thị trường

Về sau, có nhiều ý kiến ​​mâu thuẫn về cách mà thị trường chứng khoán đang đứng đầu. Các nhà đầu tư hưng thịnh đang có một sự điều chỉnh chính đang đến, đã dự đoán nó từ năm 2009. Bulls kỳ vọng thị trường sẽ vượt qua mức cao mới vì các nguyên tắc cơ bản của công ty ngày càng mạnh lên và nền kinh tế đang tăng trưởng. Bất kể ý kiến ​​gì, người về hưu cần xác định liệu việc đầu tư vào cổ phiếu là đúng cho kế hoạch đầu tư của riêng mình hay không.

Người nghỉ hưu nên nghỉ ngơi không?

Có một sự hiểu nhầm thông thường rằng những người về hưu phải được đầu tư tối thiểu vào cổ phiếu hoặc không hề có và nên là tất cả trong trái phiếu hoặc tiền mặt.Điều này không thể được xa hơn từ sự thật, vì mỗi mục tiêu đầu tư của người hồi hưu là khác nhau. Những người về hưu cần xác định mức độ rủi ro thích hợp và thời gian. Một trong những rủi ro mà nhiều người về hưu gặp phải là nguy cơ tuổi thọ. Mọi người đang sống lâu hơn, và những người nghỉ hưu có thể kéo dài trong 30 năm. Một người về hưu không tiếp xúc với cổ phiếu sẽ không thể theo kịp lạm phát trong khoảng thời gian đó. Trong kịch bản này, điều quan trọng là phải duy trì một danh mục đầu tư cân bằng được thiết kế để cung cấp tăng trưởng vừa phải đến bảo thủ.

Người về hưu cũng nên phân tích danh mục đầu tư hiện tại của họ và đo lường rủi ro vốn có của chứng khoán cá nhân và danh mục đầu tư nói chung. Nếu danh mục đầu tư hiện đang được đầu tư vào cổ phiếu, bây giờ là thời điểm để phân tích từng công ty riêng lẻ. Danh mục chứng khoán cần được đa dạng hóa trong tất cả các ngành và các loại tài sản.

Người nghỉ hưu thường đầu tư nhiều vào cổ phiếu blue chip, cổ phiếu vốn hóa lớn, ít hoặc không có rủi ro đối với các loại tài sản có vốn hóa trung bình và nhỏ. Như đã đề cập, chỉ số S & P 500, bao gồm các cổ phiếu vốn hóa lớn, tăng 6. 68% so với năm trước, nhưng các cổ phiếu nhỏ hơn đang đi trước. Một người về hưu, người mua Vanguard Mid-Cap ETF (VO

VOVanguard MidCap149 33 + 0. 28% Tạo với Highstock 4. 2. 6 ), sẽ tăng 8. 39% YTD, trong khi một khoản đầu tư vào Quỹ Đầu tư Vanguard Small-Cap ETF (VB VBVng Small-Cap143 .97 + 0. 34% Tạo với Highstock 4. 2. 6 ) sẽ trở lại 10. 98% YTD. Thêm đa dạng hóa vào danh mục đầu tư sẽ làm tăng lợi nhuận dài hạn và giảm rủi ro. Tất nhiên, hiệu suất trước đây không đảm bảo cho kết quả trong tương lai. Mặc dù thị trường chứng khoán gần mức cao nhất mọi thời đại, điều này không có nghĩa là một người về hưu sẽ thanh lý tất cả cổ phiếu trong danh mục đầu tư. Thị trường thời gian hiếm khi có hiệu quả cho các nhà đầu tư trung bình, và cố gắng để đoán cao và thấp hiếm khi làm việc. Thị trường chứng khoán cần được xem xét trong một thời hạn dài hạn, không chỉ trên cơ sở năm-năm.