Bảo hiểm nhân thọ phổ quát được lập chỉ mục đang nhận được rất nhiều sự quan tâm trong số những người tìm kiếm một hành động đầu tư nhỏ với bảo hiểm nhân thọ của họ những ngày này. IUL, còn được gọi là bảo hiểm nhân thọ phổ quát được lập chỉ mục cổ phiếu, là một cái gì đó của một chiếc xe hybrid.

Giống như bất kỳ sản phẩm bảo hiểm toàn bộ nào, nó đảm bảo thanh toán khi chết. Và, giống như các loại bảo hiểm nhân thọ phổ quát khác, IUL giữ giá trị tiền mặt tăng theo thời gian, khi phí bảo hiểm được trả.

Khác với IUL là người có hợp đồng bảo hiểm có thể tính đến 100% giá trị tiền mặt của chính sách đối với chỉ số chứng khoán như S & P 500 hoặc Nasdaq 100. Phần còn lại, nếu có, đi đến một tài khoản cố định. Nếu tài khoản được lập chỉ mục cho thấy lợi nhuận (được tính thường xuyên trong một tháng), phần trăm của thu nhập từ lãi, được gọi là "tỷ lệ tham gia", được thêm vào giá trị tiền mặt của chính sách. Nếu chỉ số này có giá trị hoặc vẫn ổn định, tài khoản của người được bảo hiểm sẽ chiếm ít hoặc không có gì.

Mặc dù nó phản ánh hiệu suất của chứng khoán, IUL không phải là một chính đầu tư an ninh. "Giá trị tiền mặt không phải là [thực sự] đầu tư vào thị trường hoặc một chỉ mục.Chỉ số chỉ là một thiết bị đo lường để xác định lãi suất tín dụng trên tài khoản giá trị tiền mặt ", Jordan Niefeld, CPA, CFP giải thích của Raymond James & Associates ở Aventura, Fla

Tăng trưởng

Lợi thế quan trọng nhất của bảo hiểm IUL là tiềm năng cho sự tăng trưởng lành mạnh của giá trị tiền mặt có thể cao hơn đáng kể so với nhiều loại sản phẩm tài chính khác, bao gồm cả chính sách bảo hiểm nhân thọ truyền thống hoặc toàn bộ cuộc sống. Các chủ hợp đồng cũng nhận được lợi ích từ sàn tín dụng, điển hình là 0% hoặc 1%, do đó, giá trị tiền mặt hiện tại được bảo vệ khỏi những tổn thất trong một thị trường kém hiệu quả. "Nếu chỉ số tạo ra một sự trở lại tiêu cực, khách hàng không tham gia vào một tiêu cực tỷ lệ tín dụng ", Niefeld nói. Nói cách khác, acc ount sẽ không mất giá trị tiền mặt ban đầu.

Ưu đãi Thuế

Giá trị tiền mặt tích luỹ được hoãn thuế, và lợi ích tử vong được miễn thuế cho người hưởng lợi. Các khoản vay chống lại chính sách cũng được miễn thuế trong nhiều trường hợp. Tiền đóng bảo hiểm được thanh toán bằng đô la sau thuế, vì vậy việc rút tiền một phần và toàn bộ (tính đến số tiền đóng phí bảo hiểm) cũng được miễn thuế.

Các lợi ích khác

Niefeld chỉ ra nhiều tay đua có sẵn để làm cho chính sách hấp dẫn hơn (và có giá trị), bao gồm phí bảo hiểm được bảo đảm, lợi ích tử thần được bảo đảm và các điều khoản về chăm sóc dài hạn và bệnh tật.

Lợi ích của Downsides

Hạn chế

Việc tăng giá trị tiền mặt bị hạn chế bởi công ty bảo hiểm. Công ty bảo hiểm kiếm tiền bằng cách giữ một phần lợi nhuận, bao gồm bất cứ điều gì vượt quá giới hạn."Mức lãi suất tín dụng tối đa là 10% đến 12%, tùy thuộc vào sản phẩm", Niefeld giải thích. "Nếu chỉ số tạo ra lợi tức lớn hơn giới hạn, tỷ lệ tín dụng cao nhất dựa trên giới hạn. "

Mức lãi suất tín dụng có thể gây thất vọng cho thị trường tăng trưởng không kiểm soát, cảnh báo Niefeld. Trong trường hợp đó, tiền của nhà đầu tư bị ràng buộc trong một tài khoản có thể làm kém các khoản đầu tư khác. (Xem

So sánh IUL Insurance với IRAs và 401 (k) s

.) Ngoài ra, người được bảo hiểm có thể nhận thấy không có lợi ích nào. "Một loạt các lợi ích tiêu cực trên chỉ số này có thể tạo ra tỷ lệ lãi suất 0%" đối với chính sách, ông cảnh báo. Hứa hẹn, lời hứa Tỉ lệ lợi nhuận có thể sẽ được trình bày dưới ánh sáng thuận lợi nhất bởi các công ty bán chính sách. Tất nhiên, những người bán hàng muốn giữ giấy phép bán hàng của mình không được bảo đảm bởi bất kỳ đại lý bán hàng nào, nhưng nhiều cố vấn chỉ đạo sản phẩm IUL thực tế chỉ ra rằng lợi nhuận thực tế có thể thấp hơn nhiều so với người mua bảo hiểm. Thiếu sự hiểu biết về các tính toán phức tạp cũng có thể đóng góp vào những kỳ vọng không thực tế - những người có hợp đồng bảo hiểm có thể không nắm bắt được chi phí mà chắc chắn ăn vào lợi nhuận.

Yếu tố nguy cơ

Như với bất kỳ sản phẩm nào gắn liền với chứng khoán, IUL không an toàn 100%. Bảo hiểm IUL có rủi ro lớn hơn bảo hiểm nhân thọ phổ quát, nhưng ít hơn các chính sách bảo hiểm nhân thọ khác nhau (thực tế là đầu tư vào chứng khoán và trái phiếu). Niefeld cho biết thêm: "Rủi ro khách hàng bổ sung là do sự biến động về lãi suất.

Ngoài ra, phí bảo hiểm có thể tăng lên. Mặc dù chúng được thiết kế để duy trì ổn định, "nếu chỉ số đo lường thực hiện luôn thấp hơn tỷ lệ dự kiến, phí bảo hiểm có thể tăng trong những năm tới. "Để biết thêm về những cạm bẫy tiềm ẩn, xem

Chính sách Cuộc sống Đời sống Chỉ mục: Xem những rủi ro này

. Thuế Trong trường hợp tử vong có dư nợ cho vay theo chính sách, các khoản tiền vay chưa thanh toán có thể phải chịu thuế thu nhập thường xuyên. Trong trường hợp hủy hợp đồng chính sách, thu nhập phải chịu thuế thu nhập. Thiệt hại không được khấu trừ.

Phí và chi phí

Các khoản phí thường được nạp trước và được tính vào các phép tính lãi suất phức tạp, có thể gây nhầm lẫn cho một số nhà đầu tư. Lệ phí có thể rất cao. Chi phí thay đổi từ một công ty bảo hiểm sang hãng khác và cũng phụ thuộc vào tuổi và sức khoẻ của người được bảo hiểm.

Một khoản lệ phí để theo dõi bao gồm:

Phí bảo hiểm chi phí

- thường được khấu trừ khỏi phí bảo hiểm trước khi áp dụng vào giá trị tiền mặt

• Chi phí hành chính - thường được khấu trừ hàng tháng từ giá trị tiền mặt của chính sách
• Chi phí bảo hiểm - các khoản khấu trừ bổ sung từ chính sách để trang trải trợ cấp tử tuất, phúc lợi bổ sung và người đi xe
• Phí và hoa hồng - một số chính sách tính lệ phí trả trước hoặc hàng năm cho việc thành lập hoặc quản lý tài khoản
• Tiền đầu tư - số tiền bị mất nếu chính sách bị hủy bỏ hoặc nếu khoản vay hoặc rút tiền được thực hiện. Trong một số trường hợp, việc rút lui một phần cũng sẽ làm giảm vĩnh viễn trợ cấp tử vong.
• Hủy hoặc từ bỏ chính sách có thể dẫn đến nhiều chi phí hơn. Niefeld cho biết: "Trong trường hợp đó," giá trị đầu tư tiền mặt có thể thấp hơn phí bảo hiểm cộng dồn đã trả ". Dòng dưới cùng

Đối với người ủng hộ, chính sách IUL là tốt nhất của cả hai thế giới. Cùng với lợi ích về cái chết, người mua bảo hiểm nhận được hợp đồng cố định mà không có đầu tư trực tiếp vào thị trường. Họ gặt hái được nhiều (hoặc nhiều) lợi ích của sự bùng nổ của thị trường chứng khoán và được bảo vệ khỏi những cơn đau đớn.

Người thâu nhận cảnh báo rằng IULs có thể tốn kém, với vô số các khoản phí và chi phí ẩn. Hơn nữa, chúng phức tạp, các sản phẩm tài chính tiên tiến đòi hỏi sự hiểu biết sâu sắc của người được bảo hiểm.

Tuy nhiên, chính sách IUL có thể là một lựa chọn đầu tư tốt cho những người thiếu kinh nghiệm, bởi vì không có sự lựa chọn đầu tư thực sự nào được thực hiện. Niefeld cho biết: "Vì sàn nhà và mũ, IUL" gần hơn với một sản phẩm thu nhập cố định hơn là một sản phẩm vốn cổ phần. Khách hàng lý tưởng là "một cá nhân muốn / cần bảo hiểm nhân thọ, không có khả năng chịu rủi ro cho một sản phẩm biến đổi, nhưng sẽ phải chịu một số rủi ro để nhận được mức lãi suất cao hơn lãi suất cố định. "