Các mẫu giá là các chuỗi giá trị được nhận biết xuất hiện trong biểu đồ phân tích kỹ thuật. Các mô hình này có thể được sử dụng bởi các nhà phân tích kỹ thuật để kiểm tra các biến động giá trong quá khứ và dự đoán các giao dịch trong tương lai cho một công cụ giao dịch cụ thể. Người đọc nên đã quen thuộc với xu hướng, mô hình giá tiếp tục và mô hình giá đảo chiều. (Nếu bạn không tham gia, hãy kiểm tra Giới thiệu về các mẫu giá phân tích kỹ thuật .) Trong bài này, chúng tôi sẽ khám phá cách giải thích các mẫu khi chúng đã được xác định, và kiểm tra các mũ ba cực hiếm đáy mẫu.

- Thời gian của mô hình giá là một cân nhắc quan trọng khi diễn giải một mô hình và dự báo chuyển động giá trong tương lai. Các mẫu giá có thể xuất hiện trong bất kỳ khoảng thời gian biểu nào, từ biểu đồ đánh dấu 144 ký tự, đến biểu đồ 60 phút, hàng ngày, hàng tuần hoặc hàng năm. Tuy nhiên, ý nghĩa của một mô hình thường liên quan trực tiếp đến kích thước và chiều sâu của nó.

Các mô hình nổi lên trong một khoảng thời gian dài nói chung là đáng tin cậy hơn, với những động thái lớn hơn tạo ra khi giá vượt ra ngoài khuôn mẫu. Do đó, một mô hình phát triển trên biểu đồ hàng ngày dự kiến ​​sẽ tạo ra một động thái lớn hơn so với mô hình tương tự được quan sát trên biểu đồ trong ngày như biểu đồ một phút. Tương tự, một mô hình hình thành trên một biểu đồ hàng tháng có thể dẫn đến một sự di chuyển giá cả đáng kể hơn so với mô hình tương tự trên biểu đồ hàng ngày. Mô hình giá xuất hiện khi các nhà đầu tư hoặc các thương gia trở nên quen với việc mua và bán ở một số mức nhất định và do đó giá dao động giữa các mức này, tạo ra các mẫu như cờ, cờ hiệu và các loại tương tự. Khi giá cuối cùng đã thoát ra khỏi mô hình giá, nó có thể đại diện cho một sự thay đổi đáng kể trong tình cảm. Khoảng thời gian dài hơn, người mua khó khăn hơn sẽ phải đẩy để vượt qua vùng kháng cự (và những người bán hàng khó khăn hơn sẽ phải đẩy để phá vỡ vùng hỗ trợ), dẫn đến động thái mạnh mẽ hơn khi giá đã phá vỡ cả hai hướng . Hình 1 cho thấy một mẫu giá cổ phiếu được hình thành trên biểu đồ hàng tuần của

Google (NYSE: GOOG

GOOGAlphabet Inc1, 033. 33 + 0 72%

Được tạo bằng Highstock 4. 2. 6

). Một khi giá tiếp tục trong hướng thiết lập của nó, sự di chuyển trở lên là đáng kể.

Hình 1: GOOG tiếp tục xu thế tăng điểm đáng kể sau biểu tượng này được hình thành tốt trên biểu đồ hàng tuần. Nguồn: Biểu đồ được tạo bằng TradeStation 9. 0. Độ biến động Tương tự, mức độ dao động giá trong mô hình giá có thể hữu ích trong việc phân tích hiệu lực của một mẫu giá, cũng như trong việc dự đoán mức độ phá vỡ giá cuối cùng.Sự biến động là sự đo lường sự thay đổi của giá theo thời gian. Biến động giá lớn hơn cho thấy sự biến động gia tăng, một điều kiện có thể được giải thích như là một trận chiến tích cực hơn giữa gấu, những người đang cố gắng đẩy giá xuống, và những con đực, những người đang cố gắng đẩy giá lên. Các mẫu có độ biến động lớn hơn có thể sẽ dẫn đến những chuyển đổi giá cả đáng kể hơn khi giá vượt ra khỏi mô hình. (Để tìm hiểu làm thế nào để tính toán sự biến động, xem Cách tiếp cận đơn giản để tính tính biến động .)

Động thái lớn hơn trong mô hình có thể biểu hiện rằng các lực lượng đối lập - bò đực và gấu - trận chiến, chứ không phải là một cuộc ẩu đả nhẹ nhàng. Sự biến động mạnh mẽ hơn trong mô hình giá, sự dự đoán được tạo ra nhiều hơn, dẫn tới sự biến động giá cả đáng kể, có thể bùng nổ khi giá phá vỡ mức hỗ trợ hoặc kháng cự.

Khối lượng

Khối lượng là một cân nhắc khi giải thích các mẫu giá. Khối lượng biểu thị số đơn vị của một công cụ giao dịch cụ thể đã thay đổi tay trong một khoảng thời gian nhất định. Thông thường, khối lượng của một công cụ giao dịch được hiển thị như một biểu đồ, hoặc một loạt các đường thẳng dọc, xuất hiện bên dưới biểu đồ giá. Khối lượng hữu ích nhất khi đo tương đối so với quá khứ gần đây của nó. Những thay đổi về lượng mua và bán đang diễn ra có thể được so sánh với hoạt động gần đây và được phân tích: bất kỳ hoạt động nào có khối lượng khác với định mức có thể cho thấy sự thay đổi về giá. Nếu giá phá vỡ trên hoặc dưới vùng kháng cự hoặc hỗ trợ, và kèm theo sự gia tăng đột ngột về lợi ích của nhà đầu tư và thương nhân - được thể hiện bằng khối lượng - thì động thái này sẽ có ý nghĩa quan trọng. Sự gia tăng về khối lượng có thể khẳng định tính hợp lệ của việc bứt phá giá. Một sự đột phá mà không có sự gia tăng đáng kể về khối lượng, mặt khác, có một cơ hội lớn hơn không vì không có sự nhiệt tình để trở lại di chuyển, đặc biệt là nếu di chuyển là để upside. Các hướng dẫn về các mẫu phiên dịch Ba bước chung giúp các nhà phân tích kỹ thuật giải thích các mẫu giá:

Xác định:

Bước đầu tiên trong việc giải thích thành công mô hình giá là xác định mẫu đúng trong thời gian thực. Các mẫu thường dễ tìm thấy trên dữ liệu lịch sử, nhưng có thể trở nên khó khăn hơn để chọn ra trong khi chúng đang hình thành. Thương nhân và nhà đầu tư có thể thực hành xác định các mẫu trên dữ liệu lịch sử, chú ý tới phương pháp được sử dụng để vẽ đường xu hướng. Trendlines có thể được xây dựng bằng cách sử dụng mức cao, thấp, giá đóng cửa, hoặc một điểm dữ liệu khác trong mỗi thanh giá. Đánh giá:

Khi một mẫu được xác định, nó có thể được đánh giá. Thương nhân và nhà đầu tư có thể cân nhắc thời gian của mô hình, khối lượng đi kèm và sự biến động của biến động giá trong mô hình giá. Đánh giá những giá trị này có thể đưa ra một hình ảnh tốt hơn về tính hợp lệ của mô hình giá cả.

Dự báo: Khi mô hình đã được xác định và đánh giá, thương nhân và nhà đầu tư có thể sử dụng thông tin để tạo thành dự đoán hoặc để dự báo chuyển động giá trong tương lai.Đương nhiên, các mẫu giá không phải lúc nào cũng hợp tác và việc xác định một mẫu không đảm bảo rằng bất kỳ hành động giá cụ thể sẽ xảy ra. Tuy nhiên, những người tham gia thị trường có thể đang theo dõi các hoạt động có thể

• có thể xảy ra, cho phép họ phản ứng nhanh với những điều kiện thị trường đang thay đổi. (999)> Triple Tops and Bottoms
• Ba đỉnh và đáy là phần mở rộng của hai đỉnh và đáy. Nếu hai đỉnh và đáy giống với "M" và "W", ba đỉnh và đáy giống với chữ "M" hoặc "W": ba đẩy lên (trong ba phần đầu) hoặc ba đẩy xuống (đối với một đáy ba). Các mức giá này thể hiện nhiều nỗ lực phá vỡ ngưỡng hỗ trợ hoặc kháng cự. Trong ba đỉnh, giá làm cho ba cố gắng phá vỡ trên một vùng kháng cự được thiết lập, không thành công và giảm. Mặt khác, đáy ba chiều xuất hiện khi giá tạo ba đáy khi phá vỡ ngưỡng hỗ trợ, không thành công và hồi phục trở lại. Sự hình thành ba đỉnh là một mô hình giảm giá do mô hình gián đoạn xu thế tăng và kết quả là xu hướng đi xuống. Sự hình thành của nó như sau:
• Giá di chuyển cao hơn và cao hơn và cuối cùng chạm mức kháng cự, rơi xuống vùng hỗ trợ. Giá lại thử lại mức kháng cự, không thành công và trở về mức hỗ trợ. Giá cố gắng một lần nữa, không thành công, phá vỡ ngưỡng kháng cự, giảm trở lại và xuyên qua mức hỗ trợ. Hành động giá này thể hiện một cuộc đấu tay giữa người mua và người bán; người mua cố gắng nâng giá cao hơn, trong khi người bán cố gắng đẩy giá xuống. Mỗi lần kiểm tra sức đề kháng thường đi kèm với khối lượng giảm, cho đến khi giá giảm xuống mức hỗ trợ với sự tham gia ngày càng tăng và khối lượng tương ứng. Khi ba lần vượt qua mức kháng cự đã thất bại, người mua thường trở nên cạn kiệt, người bán tiếp sức và giảm giá, dẫn đến xu hướng thay đổi. Mặt bằng ba mặt, có tính chất tăng giá bởi vì mô hình này làm gián đoạn xu hướng giảm và dẫn đến xu hướng đi lên. Mô hình giá ba đáy được mô tả bằng ba nỗ lực không thành công để đẩy giá qua vùng hỗ trợ. Mỗi nỗ lực liên tiếp thường đi kèm với khối lượng giảm, cho đến khi giá cuối cùng nỗ lực đẩy xuống, thất bại và trở lại để vượt qua ngưỡng kháng cự. Giống ba đỉnh, mô hình này cho thấy một cuộc đấu tranh giữa người mua và người bán. Trong trường hợp này, những người bán hàng đã trở nên cạn kiệt, nhường chỗ cho người mua để đảo ngược xu hướng hiện tại và trở nên chiến thắng với xu hướng đi lên. Hình 2 cho thấy ba đáy phát triển trên biểu đồ hàng ngày McGraw Hill

(NYSE: MHP). Hình 2: Một hình đáy ba hình trên biểu đồ McGraw Hill hàng ngày, dẫn đến một sự đảo ngược xu hướng.

Nguồn: Biểu đồ được tạo ra với TradeStation 9. 0.

• Một ba đỉnh hoặc đáy cho thấy xu hướng đang suy yếu, và phía bên kia đang tăng sức mạnh.Cả hai đều là sự thay đổi về áp lực: với ba đỉnh, có sự dịch chuyển từ người mua sang người bán; một đáy ba dấu hiệu cho thấy sự chuyển đổi từ người bán sang người mua. Những mô hình này cung cấp một hình ảnh đại diện của việc thay đổi của bảo vệ, do đó, khi nói chuyện, khi quyền lực chuyển mạch tay.
• Bottom Line
• Các mẫu giá xảy ra trong bất kỳ khoảng thời gian biểu nào, dù là trên các biểu đồ đánh dấu nhanh được sử dụng bởi các scalpers hoặc biểu đồ hàng năm được các nhà đầu tư sử dụng. Mỗi mô hình đại diện cho một cuộc đấu tranh giữa người mua và người bán, kết quả là sự tiếp tục của một xu hướng hiện tại hoặc sự đảo chiều của xu hướng, tùy thuộc vào kết quả. Các nhà phân tích kỹ thuật có thể sử dụng các mẫu giá để giúp đánh giá hoạt động thị trường trong quá khứ và hiện tại và dự báo hành động giá trong tương lai để đưa ra các quyết định kinh doanh và đầu tư.