Forex Leverage: Một thanh kiếm kép đôi

Tín hiệu sớm để dùng đòn bẩy tài chính (margin)... (Tháng bảy 2025)

Tín hiệu sớm để dùng đòn bẩy tài chính (margin)... (Tháng bảy 2025)
AD:
Forex Leverage: Một thanh kiếm kép đôi
Anonim

Một trong những lý do tại sao rất nhiều người bị thu hút ngoại hối so với các công cụ tài chính khác là với ngoại hối, bạn thường có thể có được đòn bẩy cao hơn nhiều so với cổ phiếu. Trong khi nhiều thương gia đã nghe nói đến từ "đòn bẩy", ít người có một đầu mối về việc đòn bẩy là gì, làm thế nào đòn bẩy hoạt động và làm thế nào đòn bẩy có thể trực tiếp ảnh hưởng đến điểm mấu chốt của họ.

XEM: Đòn bẩy hoạt động như thế nào trên thị trường ngoại hối?

Đòn bẩy là gì?
Đòn bẩy bao gồm việc vay một khoản tiền nhất định cần thiết để đầu tư vào một cái gì đó. Trong trường hợp ngoại hối, tiền đó thường được mượn từ một nhà môi giới. Giao dịch ngoại hối cung cấp đòn bẩy cao theo nghĩa rằng đối với yêu cầu ký quỹ ban đầu, một thương nhân có thể xây dựng và kiểm soát một lượng tiền khổng lồ.

AD:

Để tính toán đòn bẩy dựa trên lợi nhuận, chia tổng giá trị giao dịch theo số tiền ký quỹ mà bạn phải đóng.


Leverage Margin Based Leverage =
Tổng giá trị giao dịch
Yêu cầu ký quỹ
Ví dụ: nếu bạn phải đặt cọc 1% tổng giá trị giao dịch dưới dạng tiền ký quỹ và bạn định giao dịch một USD tiêu chuẩn / CHF, tương đương với 100.000 đô la Mỹ, mức ký quỹ yêu cầu là US $ 1, 000. Như vậy, lợi nhuận biên của bạn sẽ là 100: 1 (100, 000/1, 000). Đối với yêu cầu ký quỹ chỉ bằng 0,25%, đòn bẩy dựa trên lợi nhuận sẽ là 400: 1, sử dụng cùng một công thức.

Dư nợ dựa trên Margin theo tỷ lệ

Margin Yêu cầu Tổng Giá trị Giao dịch 400: 1
0. 25% 200: 1
0. 50% 100: 1
1. 00% 50: 1
2. 00%
AD:
Tuy nhiên, đòn bẩy dựa trên lợi nhuận không nhất thiết ảnh hưởng đến rủi ro của một người. Cho dù một nhà kinh doanh phải đóng 1 hoặc 2% giá trị giao dịch vì lợi nhuận có thể không ảnh hưởng đến lợi nhuận hay lỗ của họ. Điều này là bởi vì các nhà đầu tư có thể luôn luôn thuộc tính nhiều hơn mức bắt buộc cho bất kỳ vị trí. Những gì bạn cần phải nhìn vào là sự đòn bẩy thực sự chứ không phải dựa vào lợi nhuận.

Để tính toán đòn bẩy thực mà bạn đang sử dụng, chỉ cần chia tổng mệnh giá của các vị trí mở của bạn bằng vốn kinh doanh của bạn.

Real Leverage =


Tổng giá trị giao dịch
Tổng vốn đầu tư
Ví dụ: nếu bạn có $ 10,000 trong tài khoản của mình, và bạn mở một vị trí $ 100,000 (tương đương với một tiêu chuẩn ), bạn sẽ được kinh doanh với một đòn bẩy 10 lần trong tài khoản của bạn (100, 000/10, 000). Nếu bạn kinh doanh hai lô tiêu chuẩn, trị giá 200.000 đô la với mệnh giá với 10.000 đô la trong tài khoản của bạn thì khoản đòn bẩy tài khoản của bạn là 20 lần (200, 000/10, 000).

Điều này cũng có nghĩa là đòn bẩy dựa trên lợi nhuận bằng với mức đòn bẩy thực tế tối đa mà một thương nhân có thể sử dụng. Và vì hầu hết các thương nhân không sử dụng toàn bộ tài khoản của họ làm lợi nhuận cho mỗi ngành nghề của họ, thì sự đòn bẩy thực sự của họ có xu hướng khác so với đòn bẩy dựa trên lợi nhuận của họ.

Đòn bẩy trong kinh doanh ngoại hối

Trong giao dịch, chúng tôi theo dõi sự biến động của tiền tệ theo pips, là sự thay đổi nhỏ nhất của giá tiền tệ, và có thể ở vị trí thập phân thứ hai hoặc thứ tư của một mức giá, tùy thuộc vào cặp tiền tệ . Tuy nhiên, những chuyển động này thực sự chỉ là phân số của một xu. Ví dụ, khi một cặp tiền tệ như GBP / USD di chuyển 100 pip từ 1. 9500 đến 1. 9600, đó chỉ là một chuyển động một cent của tỷ giá hối đoái. Đây là lý do tại sao các giao dịch tiền tệ phải được thực hiện với số lượng lớn, cho phép những chuyển động giá phút này được chuyển thành lợi nhuận khi được phóng to thông qua việc sử dụng đòn bẩy. Khi bạn đối phó với một số tiền lớn như $ 100, 000, những thay đổi nhỏ trong giá của đồng tiền có thể dẫn đến lợi nhuận hoặc tổn thất đáng kể.

Khi giao dịch ngoại tệ, bạn được trao quyền tự do và linh hoạt để chọn số đòn bẩy thực của mình dựa trên sở thích cá nhân và quản lý tiền bạc.

Rủi ro của việc sử dụng đòn bẩy thực sự quá mức

Đòn bẩy thực có tiềm năng tăng lợi nhuận hoặc thua lỗ của bạn bằng cùng một mức độ. Lượng đòn bẩy tài chính bạn áp dụng càng lớn thì nguy cơ bạn sẽ giả định càng cao. Lưu ý rằng rủi ro này không nhất thiết liên quan đến đòn bẩy dựa trên lợi nhuận mặc dù nó có thể ảnh hưởng nếu một thương nhân không cẩn thận. Hãy minh hoạ điểm này với một ví dụ (Xem Hình 1).

Cả Trader A và Trader B đều có vốn giao dịch là 10 000 US $ và họ giao dịch với một nhà môi giới yêu cầu khoản ký quỹ 1%. Sau khi phân tích, cả hai đều đồng ý rằng USD / JPY đang chạm mức đỉnh và sẽ có giá trị. Do đó, cả hai loại này đều rút ngắn USD / JPY ở mức 120.

Nhà kinh doanh A chọn áp dụng đòn bẩy thực sự 50 lần trong thương mại này bằng cách rút ngắn US $ 500 000 giá trị USD / JPY (50 x 10, 000) dựa trên $ 10 , 000 vốn kinh doanh. Bởi vì USD / JPY đứng ở mức 120, một pip của USD / JPY cho một lô tiêu chuẩn có giá trị khoảng US $ 8. 30, do đó một pip của USD / JPY cho năm lô tiêu chuẩn có giá trị khoảng US $ 41. 50. Nếu USD / JPY tăng lên 121, Trader A sẽ mất 100 pip trong thương vụ này, tương đương với tổn thất 4, 150 USD. Chỉ có duy nhất lỗ này sẽ chiếm 41,5% tổng vốn lưu động.

Nhà kinh doanh B là một nhà kinh doanh cẩn thận hơn và quyết định áp dụng đòn bẩy thực sự năm lần thông qua thương mại này bằng cách rút ngắn US $ 50 000 (US $ / JPY) (5 x 10 000 USD) dựa trên vốn giao dịch $ 10,000 của mình. Khoản 50 USD của USD / JPY chỉ bằng một nửa một lô tiêu chuẩn. Nếu USD / JPY tăng lên 121, Trader B sẽ mất 100 pip khi giao dịch này, tương đương với mức lỗ 415 USD. Lượng lỗ duy nhất này chiếm 4,15% tổng vốn kinh doanh.

Tham khảo biểu đồ dưới đây để xem cách các tài khoản giao dịch của hai thương nhân này so sánh sau khi mất 100 pip.

Thương nhân

Thương nhân B Vốn kinh doanh
10 000 $ 10 000 Real Leverage
50 lần 5 lần Tổng Giá trị Giao dịch
500 $, 000 $ 50, 000 Trong trường hợp tổn thất 100-Pip
- $ 4, 150 - $ 415 % Mất vốn kinh doanh
41.5% 4. 15% % Vốn Kinh doanh còn lại
58. 5% 95. 8% Hình 1: Tất cả các con số bằng đô la Mỹ
Dãi dưới cùng

Với một lượng đòn bẩy thực tế nhỏ hơn áp dụng cho mỗi thương mại, bạn có thể đủ khả năng để cung cấp cho phòng thương mại nhiều hơn thở của bạn bằng cách thiết lập một rộng hơn nhưng hợp lý dừng lại và tránh rủi ro quá nhiều tiền của bạn. Một thương mại có lãi suất cao có thể nhanh chóng làm triệt tiêu tài khoản giao dịch của bạn nếu nó đi ngược lại bạn vì bạn sẽ phải chịu tổn thất nhiều hơn do kích cỡ lô lớn hơn. Hãy nhớ rằng đòn bẩy là hoàn toàn linh hoạt và có thể tùy chỉnh cho nhu cầu của mỗi nhà kinh doanh. Mục tiêu kinh doanh có lợi nhuận không phải là kiếm được hàng triệu đô la vào cuối tháng này hoặc năm nay. XEM: Thị trường ngoại hối