Được thành lập vào năm 1930, gia đình Dodge & Cox bao gồm sáu quỹ tương hỗ không tải. Công ty được biết đến với cách tiếp cận dài hạn để đầu tư, một triết lý đầu tư nhất quán và chất lượng nghiên cứu trong nhà.

Quỹ Cân bằng Dodge & Cox ("DODBX") được đưa ra vào năm 1931. Quỹ Cân Bằng là một trong 9 ngân quỹ lẫn nhau lâu đời nhất vẫn đang hoạt động hiện nay. Được đánh giá bởi 4 sao của Morningstar, quỹ đầu tư vào danh mục đầu tư đa dạng của các cổ phiếu và trái phiếu thông thường. Mục tiêu của quỹ là bảo vệ nguồn gốc, cung cấp một dòng thu nhập vững chắc, và cung cấp sự tăng trưởng dài hạn của cả gốc và thu nhập. Quỹ này nắm giữ $ 13. 3 tỷ tài sản.

Quỹ Cân bằng Dodge & Cox tập trung vào việc xác định các công ty bị định giá thấp với triển vọng lâu dài thuận lợi. Quản lý xem xét các yếu tố như sức mạnh tài chính, thu nhập trong tương lai, dòng tiền, tăng trưởng cổ tức, lợi thế cạnh tranh và sức mạnh quản lý. Thông thường, quỹ đầu tư lên đến 75% vốn cổ phần, với sự cân bằng trong thu nhập cố định và tiền mặt.

Mức đầu tư tối thiểu ban đầu vào Quỹ Cân bằng Dodge & Cox là $ 2, 500. Tỷ lệ chi phí của quỹ là 0. 53%. Năm tính đến ngày 14 tháng 3 năm 2016, quỹ đã mất 0. 83% về giá trị; trong năm qua, quỹ đã giảm 3,4%. Tuy nhiên, hiệu quả hoạt động của nó là 7. 43% trong ba năm qua, 8. 67% trong năm năm qua và 5. 32% trong 10 năm qua. Quỹ này nắm giữ 65 cổ phiếu và tạo ra lợi nhuận 2,22% vào ngày 14 tháng 3 năm 2016. Doanh thu hàng năm của danh mục đầu tư là 20% thấp, như dự kiến ​​từ một quỹ sử dụng cách tiếp cận dài hạn.

Wells Fargo (WFC)

Wells Fargo & Công ty (NFC: WFC WFCWells Fargo & Co56 18-0 30% Được tạo bằng Highstock 4. 2. 6 ) là cổ phần lớn nhất của Quỹ Cân bằng Dodge & Cox, với tỷ trọng danh mục đầu tư là 2,82%. Dodge & Cox lần đầu tiên mua cổ phiếu này cho Quỹ Cân bằng vào năm 1992, và từ đó nó đã là một phần không tách rời của danh mục đầu tư. YTD, cổ phiếu giảm 7,5%. Khu vực tài chính nói chung đã có kết quả xấu trong năm 2016 do những lo ngại về nền kinh tế và liệu Fed có tăng lãi suất hay hoãn bất kỳ khoản tăng lãi suất nào. Wells Fargo có tỷ lệ P / E thấp (P / E) 12,1 và năng suất 3,2%. Cổ phiếu đóng cửa ở mức 49 USD. 88 vào ngày 14 tháng 3 năm 2016, thấp hơn 15% so với mức cao 58 đô la. 77 trong 52 tuần vừa qua.

JP Morgan Chase (JPMJPMorgan Chase & Co100 78-0 62%

Một trong những ngân hàng trung tâm tiền tệ của Mỹ, JP Morgan Chase (JPMJPMorgan Chase & Co100) Được tạo ra với Highstock 4. 2. 6

), là một trong những quỹ nắm giữ. JP Morgan và Wells là những ngân hàng trung tâm tiền tệ duy nhất tại Hoa Kỳ có cổ phiếu đang giao dịch trên giá trị sổ sách hữu hình trên mỗi cổ phiếu. Ngân hàng Bank of America (BAC) Các ngân hàng trung tâm tiền tệ khác của Hoa Kỳ, Bank of America (NYSE: BAC BACBank of America Corp27 75-0 25%

Được tạo bằng Highstock 4. 2. 6

) cùng với CitiGroup (NYSE: C CCITIGroup Inc73 80-0 34% Được tạo bằng Highstock 4. 2. 6 ) và Goldman Sachs (NYSE: GS GSGoldman Sachs Group Inc243 49-0 37% Tạo với Highstock 4. 2. 6 ) đang giao dịch dưới giá trị sổ sách hữu hình trên mỗi cổ phiếu. Capital One (COF) Tổng công ty Tài chính Capital One (NYSE: COF COFCapital One Financial Corp 92 30 + 0 76%

Tạo với Highstock 4. 2. 6

) là cổ phần lớn thứ ba trong quỹ với 2,62% trọng số danh mục đầu tư. Cổ phiếu này lần đầu tiên được mua vào quỹ tương hỗ vào năm 2002 và đã chứng tỏ là một nhà đầu tư vững chắc, có kết quả lâu dài. Capital One có tỷ số P / E là 9,99 và năng suất 2,25%. Hiện đang giao dịch ở mức 68 đô la. 74, cổ phiếu giảm 26% so với mức cao 92 tuần của 52 tuần. 10. Cũng như Wells Fargo, Capital One đã và đang thực hiện theo ngành tài chính.