Một số nhà đầu tư bị bỏ đói có năng suất đang tìm kiếm nơi ẩn náu trong một trong những pháo đài cuối cùng của các khoản đầu tư có lợi tức cao và tương đối an toàn - các quỹ ủy thác đầu tư bất động sản (REITs). Với lợi tức cổ tức bình quân gấp hai lần so với cổ phiếu phổ thông, một số cao hơn 10% hoặc hơn, bạn có thể đặt câu hỏi về độ an toàn và độ tin cậy của REITs, đặc biệt đối với các nhà đầu tư muốn tìm kiếm thu nhập. REITs đóng vai trò trong bất kỳ sự tăng trưởng đa dạng và danh mục đầu tư theo thu nhập. REITs thực sự là tất cả về cổ tức cao, và họ có thể cung cấp một số tiềm năng tăng vốn.

AD:

Các quỹ REIT hoạt động như thế nào?

REIT là một chứng khoán, tương tự như một quỹ tương hỗ, thực hiện các khoản đầu tư trực tiếp vào bất động sản và / hoặc các khoản thế chấp. REITS đầu tư chủ yếu vào bất động sản thương mại, chẳng hạn như trung tâm mua sắm, khách sạn và tòa nhà văn phòng, trong khi REITS thế chấp đầu tư vào danh mục đầu tư của thế chấp hoặc chứng khoán hậu thế chấp (MBSs). Một REIT lai đầu tư vào cả hai. REIT cổ phiếu thương mại trên thị trường mở, vì vậy họ dễ dàng mua và bán. Mẫu số chung trong tất cả các REITs là họ trả cổ tức bao gồm thu nhập từ thuê và lợi nhuận vốn. Để đủ tiêu chuẩn là chứng khoán, REIT phải trả ít nhất 90% lợi nhuận thuần cho cổ đông như cổ tức. Đối với điều đó, REITs được đối xử đặc biệt về thuế; không giống như một công ty điển hình, họ không phải trả thuế thu nhập doanh nghiệp mà họ trả. REITs phải tiếp tục thanh toán 90% bất kể giá cổ phiếu có tăng lên hay giảm xuống.

Thuế đối với cổ tức REIT là những gì phân biệt họ với các công ty thông thường, phải nộp thuế thu nhập doanh nghiệp cho thu nhập của họ. Do đó, cổ tức trả bởi các công ty thông thường đủ điều kiện được đánh thuế theo thuế suất thuế cổ tức ưu đãi hơn, trong khi cổ tức do REIT thu không đủ điều kiện để được hưởng ưu đãi thuế và được đánh thuế suất thuế thu nhập bình quân với mức tối đa 39. 6 % cộng với phụ thu riêng từ thu nhập từ đầu tư là 3,8%. Một phần của khoản thanh toán cổ tức REIT có thể là phân phối lợi nhuận vốn được đánh thuế theo thuế suất thuế thu nhập doanh nghiệp. Các nhà đầu tư nhận được báo cáo làm giảm thu nhập và phần vốn tăng lên. Nhà đầu tư chỉ nên giữ REITs trong tài khoản hưu trí đủ điều kiện để tránh bị đánh thuế cao hơn.

Nói chung, khi cổ tức được trả, nhà đầu tư nhận được chúng như séc hoặc tiền gửi trực tiếp tích lũy trong tài khoản tiền mặt của nhà đầu tư. Khi điều đó xảy ra, các nhà đầu tư phải quyết định phải làm gì với tiền mặt khi họ nhận nó. Nhiều công ty và số lượng REIT ngày càng tăng hiện đang cung cấp kế hoạch tái đầu tư cổ tức (DRIPs), nếu được lựa chọn sẽ tự động tái đầu tư cổ tức vào cổ phiếu bổ sung của công ty.Việc tái đầu tư cổ tức không giải phóng nhà đầu tư khỏi nghĩa vụ thuế.

Không phải tất cả REITs đều cung cấp DRIPs; trước khi thực hiện một khoản đầu tư, đảm bảo rằng các tùy chọn có sẵn. Ngoài ra, tìm hiểu về lệ phí giao dịch của REIT. Nói chung, DRIPs không tính phí bán hàng vì cổ phiếu được mua trực tiếp từ REIT.

Hầu hết các nhà đầu tư đều nhận thức được sức mạnh của lãi suất và lãi suất lộn xộn và ảnh hưởng của nó đối với sự tăng trưởng của tiền theo thời gian. REIT DRIP cung cấp cùng một cơ hội. Xem xét sản lượng REIT cao hơn, REIT DRIP có thể tạo ra tốc độ tăng trưởng cao hơn. REIT cổ tức có thể tăng theo thời gian, trong đó, khi họ được sử dụng để mua thêm cổ phiếu REIT, có thể đẩy nhanh tỷ lệ kết hợp hơn nữa. Cổ phiếu của REIT có khả năng tăng giá trị theo thời gian, làm tăng giá trị cổ phiếu khi cổ phiếu đang tăng có xu hướng trả cổ tức cao hơn. Ngay cả khi giá cổ phiếu của REIT giảm, các nhà đầu tư vẫn được hưởng lợi trong thời gian dài do hiệu quả trung bình của chi phí bằng đô la.

Dollar-Chi phí trung bình Thưởng

Dollar-chi phí trung bình là một kỹ thuật đầu tư mà tận dụng lợi thế của giá cổ phiếu giảm. Ví dụ, nói rằng một nhà đầu tư đã mua 100 cổ phiếu của REIT với giá 20 đô la một cổ phiếu và trả 200 đô la một cổ tức hàng tháng. Giá cổ phiếu giảm xuống còn 15 đô la khi nhà đầu tư nhận được khoản chi trả cổ tức đầu tiên hàng tháng là 200 đô la, và nó được tái đầu tư vào REIT. Việc trả cổ tức 200 đô la sau đó sẽ mua 13 cổ phiếu trả cổ tức mới với giá 15 đô la một cổ phiếu. Tổng số cổ phiếu tăng lên 113 cổ phiếu với giá trị là $ 2, 195. Cơ sở chi phí mới cho tổng số cổ phần hiện tại là dưới 19 đô la. 50 một cổ phần. Khi giá cổ phiếu tăng, việc chia cổ tức sẽ mua ít cổ phần hơn, nhưng nhà đầu tư sẽ tạo ra lợi nhuận nhanh hơn nhờ tổng số cổ phần của mình do cơ sở chi phí thấp hơn. Nếu giá cổ phiếu REIT tiếp tục tăng và giảm, cơ sở chi phí luôn luôn phải thấp hơn giá cổ phiếu hiện tại, có nghĩa là nhà đầu tư luôn có lợi nhuận.

Sự an toàn và tin cậy của REIT

Nhiều nhà hoạch định tài chính khuyên bạn nên giữ một số bất động sản để đa dạng hóa. Nhiều REITs có hồ sơ theo dõi lâu dài về việc tạo ra các khoản lợi tức liên tục và tăng lên, ngay cả trong cuộc khủng hoảng bất động sản dữ dội năm 2008. Một REIT có kết quả kinh doanh điển hình thường đầu tư vào một danh mục tài sản lớn phân tán về mặt địa lý với những người thuê nhà âm thanh hợp lý để giảm nhẹ bất kỳ sự biến động bất động sản bất động sản. REITs là các khoản đầu tư thanh khoản, nhưng, để có kết quả tốt nhất, chúng nên được giữ trong một danh mục đầu tư đa dạng về lâu dài về lâu dài. Bằng cách thêm một DRIP vào REIT, các nhà đầu tư xây dựng trong bảo vệ suy giảm đáng kể.