Mặc dù nhiều người tin rằng thế chấp nhà yêu cầu thanh toán xuống 20%, điều đó không đúng. Giảm 20% chỉ đơn giản là những gì nó thường làm để tránh bị yêu cầu phải mua bảo hiểm thế chấp cá nhân (PMI). (Xem thêm: Bảo hiểm thế chấp tư nhân: Tránh nó vì 6 lý do )

Bây giờ có một cách để giảm xuống đáng kể dưới 20% và vẫn không phải trả tiền cho PMI.

Giảm 3% và không có PMI

Một sản phẩm thế chấp mới của Bank of America Corp. cho phép người vay chỉ giảm 3% giá bán cho khoản vay mua nhà. Hơn nữa, bạn không phải mua bảo hiểm thế chấp cá nhân, một động thái có thể giúp bạn tiết kiệm hàng trăm đô la tiền nhà hàng tháng.

Những người mua nhà có ít tiền để trả tiền thường chuyển sang những khoản vay thế chấp thấp do Cơ quan Quản lý Nhà ở Liên bang (FHA) bảo lãnh, nhưng những người đó yêu cầu PMI. (Xem thêm:

HUD so với khoản vay của FHA: sự khác biệt là gì? ) Đích theo FHA là chìa khóa để tránh yêu cầu PMI. Đi vòng quanh FHA cũng giúp Ngân hàng Mỹ kể từ khi FHA có thói quen phạt ngân hàng cho BOA xem những lỗi nhỏ trong giấy tờ về khoản vay, một khoản chi phí mà ngân hàng phải trả là 800 triệu USD vào năm 2014. Thay thế FHA

Việc thay thế FHA

Thay vì được FHA bảo hiểm, các khoản cho vay giảm 3% của Bank of America mới được hỗ trợ bởi quỹ Self-Help Ventures, một tổ chức phi lợi nhuận có trụ sở tại Durham, Bắc Carolina, và bởi Freddie Mac. Ngân hàng Mỹ phê duyệt các khoản vay thế chấp sau đó bán cho Quỹ Hỗ trợ Tự lo Quỹ. Tự giúp đỡ sau đó bán cho Freddie Mac. Nếu bạn mặc định, Self-Help hấp thụ một tỷ lệ phần trăm lớn của sự mất mát trước khi Freddie Mac phải mất mất mát của nó. Có hiệu quả, Quỹ Liên doanh Tự Trợ giúp thay thế FHA làm công ty bảo hiểm chính của khoản vay.

Để có được khoản vay theo chương trình mới của BOA, bạn phải có điểm FICO ít nhất là 660 (FHA phải có tối thiểu 580) và thu nhập theo thu nhập trung bình cho khu vực. Bạn phải sống trong nhà như nơi ở chính của bạn, và bạn phải đồng ý tư vấn tín dụng trong trường hợp bạn gặp khó khăn trong việc thanh toán. Nếu bạn là người mua nhà lần đầu, bạn cũng sẽ được yêu cầu tham gia chương trình giáo dục nhà mua bán.

Tỷ lệ cuối cùng của bạn sẽ phụ thuộc vào tình trạng tài chính của bạn, nhưng Bank of America cho rằng các khoản vay vẫn sẽ rẻ hơn mức FHA.

Thực phẩm cho Tư tưởng

Để giúp bù đắp cho việc không bắt buộc PMI, khoản vay mới của Bank of America sẽ yêu cầu tỷ lệ nợ / thu nhập không quá 43%, theo The Wall Street Journal. Đó là trên đầu trang của số điểm 660 FICO cần thiết. Ngân hàng nói rằng nó cũng sẽ kiểm tra các hình thức tín dụng phi truyền thống, như chi phí hàng tháng, và lịch sử tín dụng.

Khoản vay có lãi suất thấp hoặc không trả nợ cũng có nghĩa là bạn sẽ phải trả lãi nhiều hơn khoản vay của bạn.

Cuối cùng, không liên quan đến FHA có thể tốt cho Bank of America, nhưng còn bạn thì sao? Theo lý thuyết, ít nhất, sự giám sát của FHA đối với các ngân hàng lớn (và tiền phạt tiếp theo) sẽ giúp bảo vệ bạn nhiều hơn với tư cách là người mượn.

Hãy xem xét những điều này, quá

Bạn có thể ngạc nhiên khi thấy có những khoản vay thế chấp thấp hoặc không giảm xuống mà cũng không đòi hỏi phải có bảo hiểm thế chấp tốn kém.

Tiền vay thế chấp nhà

, có sẵn từ Fannie Mae, là loại cho vay giảm 3% nhưng có tỷ lệ thế chấp giảm giá và PMI chi phí thấp hơn, nếu bạn hội đủ điều kiện. Bạn có thể có được một khoản vay HomeReady nếu bạn sống ở khu vực có thu nhập thấp hoặc có thu nhập thấp hơn mức trung bình của khu vực bạn sinh sống.

VA vay

là một lựa chọn cho quân đội hiện tại và cựu chiến binh. Họ không yêu cầu phải thanh toán hết và không có PMI. Tỷ lệ thế chấp thấp, nhưng VA yêu cầu một khoản phí tài trợ (từ 2,15% đến 3,3%), có thể được tính vào khoản vay. Các khoản vay của

khoản vay của Hải quân Liên bang Liên bang , được cung cấp cho quân đội hiện tại hoặc đã nghỉ hưu, một số nhân viên quân sự dân sự hoặc nhân viên Bộ Quốc phòng, là một lựa chọn không trả tiền thanh toán khác mà không yêu cầu PMI. Chi phí tài trợ cho các khoản vay này chỉ là 1,75%.

Các khoản cho vay mua nhà của USDA , còn được gọi là "khoản vay nhà ở nông thôn", được Bộ Nông nghiệp Hoa Kỳ tài trợ và có sẵn nếu bạn sống ở khu vực "ít có mật độ" hơn, đôi khi bao gồm các khu ngoại ô. Các khoản vay USDA không yêu cầu phải trả tiền vay và không có bảo hiểm thế chấp, mặc dù có thể được bổ sung vào khoản vay, cũng như phí bảo lãnh hàng năm là 0,5% số dư nợ vay. Thế chấp cầm đồ Piggyback

không thực sự là một chương trình cho vay mà là một chiến lược. Một khoản thế chấp piggyback bao gồm hai khoản thế chấp, một lần đầu tiên cho 80% giá mua và một lần thứ hai lên đến 10%. Việc này sẽ giúp bạn thanh toán 10% và không có PMI. Dòng dưới đây

Chương trình cho vay mới của Ngân hàng Mỹ là một lần nữa "xuống thấp" hoặc "không trả" Tùy chọn. Cần xem xét, đặc biệt nếu không có các lựa chọn khác phù hợp với bạn hoặc hoàn cảnh của bạn. Trước khi bạn đăng nhập vào đường chấm, hãy kiểm tra cẩn thận tất cả các lựa chọn cho vay và đảm bảo lựa chọn cuối cùng của bạn là tốt nhất cho bạn. Dù có yêu cầu hay không, hãy lên kế hoạch trả tiền lớn nhất mà bạn có thể làm mà không để bạn "nhà nghèo" hoặc không thể bao trả được những trường hợp khẩn cấp khiêm tốn. Bằng cách này, số dư khoản vay ban đầu của bạn sẽ thấp hơn và tổng số khoản thanh toán lãi dài hạn của bạn sẽ ít hơn.