Tài chính quy mô lớn, quỹ lương hưu và các quỹ phòng hộ có khả năng di chuyển thị trường và thay đổi xu hướng đầu tư. Vì vậy, khi hai trong số những nhà đầu tư lớn nhất bắt đầu chuyển sang phong cách hoặc ngành thì có thể sẽ có hiệu quả cho chúng tôi khi các nhà đầu tư bán lẻ thường xuyên chú ý.
Trong trường hợp này, hai quỹ hưu trí lớn nhất của California (CalPERs & CalSTRs) đã làm cho môi trường, xã hội và quản trị (ESG) đưa ra một chủ đề chính trong quá trình đầu tư của họ. Mặc dù đầu tư của ESG thường gây thất vọng trong ngành thu lợi nhuận trong thập kỷ qua, sự chuyển đổi quỹ hưu trí sang phong cách đầu tư chắc chắn có thể mang lại triển vọng tốt hơn trong những năm tới. Nhìn chung, quyết định của California có thể là chất xúc tác để làm cho ESG đầu tư nhiều hơn và có lợi nhuận.

- Hệ thống hưu trí của công chức California và Hệ thống hưu trí của giáo viên tiểu bang California (Calrasts) có hơn 502 tỷ đô la quản lý kể từ năm 2017; --1 ->

Hàng tỷ đô la xã hội

Kết hợp lại do đó, khi họ ném trọng lượng kết hợp của họ xung quanh một ý tưởng, nó thường hóa ra là một tốt. Lần này, sáng kiến ​​này là đưa các ý tưởng về môi trường, xã hội và quản trị vào các quá trình đầu tư của họ.

- ESG hoặc đầu tư có trách nhiệm với xã hội về cơ bản sẽ bổ sung một bộ lọc để lựa chọn cổ phiếu bằng cách lựa chọn các doanh nghiệp đáp ứng các tiêu chuẩn xã hội và môi trường nhất định. Các màn hình ESG này có thể bao gồm mọi thứ từ quản lý tài nguyên và ngăn ngừa ô nhiễm đến các vấn đề về lao động và nhân quyền. Ý tưởng cơ bản là chỉ tham gia vào các công ty có thực hành xã hội hoặc đạo đức mong muốn. Bằng cách áp dụng các màn hình này cho nghiên cứu của họ, hai kế hoạch lương hưu hy vọng sẽ đạt được lợi nhuận bổ sung cho các nhà đầu tư của họ cũng như thay đổi thế giới cho tốt hơn.

Có một số bằng chứng cho thấy việc áp dụng các chỉ số ESG sau khi nghiên cứu tài chính ban đầu cho kết quả tốt hơn. Theo Goldman Sachs, các công ty được coi là nhà lãnh đạo trong các chính sách của ESG cũng dẫn đầu về hiệu suất chứng khoán bằng trung bình 25% trong dài hạn. Điều này phản ánh những nghiên cứu tương tự của RCM, trong đó phát hiện ra rằng từ năm 2006 đến năm 2010, các nhà đầu tư có thể bổ sung thêm 1,6% / năm cho lợi nhuận đầu tư của họ bằng cách phân bổ cho các danh mục đầu tư vào các công ty có xếp hạng ESG trên mức trung bình.
Tuy nhiên, Calper đang mất nhiều hơn một chút, ngoài việc tránh các cổ phiếu tội lỗi và vũ khí. Trong năm 2013, công ty đã thông qua một bộ 10 niềm tin đầu tư, theo trang web của mình, "dệt chủ đề bền vững trong suốt thời kỳ tồn tại." Các niềm tin hướng dẫn việc ra quyết định của chúng tôi, tạo điều kiện cho việc quản lý danh mục đầu tư phức tạp của chúng tôi và tăng tính nhất quán. Calper yêu cầu tất cả các nhà quản lý nhận khoản phân bổ vốn sử dụng các nguyên tắc ESG vào quá trình đầu tư của họ.CalSTRs có một cách tiếp cận tương tự.

Cách tham gia

Tỷ lệ nhà đầu tư trung bình bán lẻ không có đủ vốn để trực tiếp ảnh hưởng đến hội đồng quản trị của một tập đoàn lớn. Tuy nhiên, có nhiều cách để thêm một liều ESG đầu tư vào danh mục đầu tư của họ.

Cược trực tiếp vào các cổ phiếu mà CalPERS và các quỹ khác tập trung vào ESG đầu tư có thể là một cách để có lợi; tuy nhiên, một cách tốt hơn để tham gia có thể thông qua một giao dịch trao đổi ESG (ETF) hoặc quỹ tương hỗ.

iShares MSCI USA ESG Select Index KLDiSh MSCI US ESG107 93-0 15% Được tạo bằng Highstock 4. 2. 6 Các cổ phiếu lớn và vừa của Hoa Kỳ được sàng lọc về các đặc điểm môi trường, xã hội và quản trị tích cực. Hiện tại, KLD có 120 công ty khác nhau và hơn 533 triệu USD tài sản tính đến tháng 5 năm 2017. ETF có thể là một khởi đầu tốt cho các nhà đầu tư muốn thêm màn hình ESG vào danh mục đầu tư. Một lựa chọn vững chắc có thể là Vanguard FTSE Social Index Đầu tư quỹ tương hỗ (VFTSX). Quỹ tập trung vào các chỉ số ESG tương tự như iShares ETF, nhưng tính phí rẻ 0,22 tỷ lệ chi phí. Các chỉ số ESG được sử dụng bởi quỹ này đã cho phép nó gần như khớp với S & P 500 trong năm năm qua, tạo ra khoảng 14. 43% lợi nhuận hàng năm so với 14. 66% đối với S & P 500 trong giai đoạn 2012-2016. Dòng dưới cùng
Với hai trong số các quỹ hưu trí lớn nhất của đất nước đang chuyển sang cam kết đầu tư vào ESG, các nhà đầu tư lẻ thường xuyên có thể muốn tham gia vào hành động này. Mặc dù các nhà đầu tư thường xuyên thiếu quy mô và phạm vi của CalPER và CalSTRs, có rất nhiều cách để thêm các giá trị xã hội và môi trường vào danh mục của họ. Đó có thể là một điều tốt trong bộ phận trả về là tốt.