Với một tương lai gần của bất động sản vẫn đang được bàn cãi, các nhà đầu tư đã rất khao khát một cách nhanh chóng để chơi thị trường hoặc để chống lại danh mục bất ổn của họ. Hợp đồng tương lai là một phương pháp cực kỳ phổ biến để cân bằng danh mục đầu tư ở các thị trường khác, và bất động sản, với một chút kiến ​​thức, hiện đang ở trên cùng một chiếc thuyền.

Trong năm 2006, Chicago Mercantile Exchange (CME) bắt đầu giao dịch các hợp đồng tương lai cho S & P / Case-Schiller Home Price Index, bao gồm cả các tài sản ở và thương mại của U. S. Chỉ số Case-Shiller, xuất phát từ những năm 1980 bởi Karl Caser và Robert Shiller, được xem là thước đo đáng tin cậy nhất để đo lường sự biến động của giá nhà đất. (Chỉ số này là một phong vũ biểu được sử dụng phổ biến rộng rãi và thịnh vượng của thị trường nhà ở của U. và nền kinh tế rộng lớn hơn.) Các hợp đồng tương lai giao dịch tại một giao dịch tập trung cho phép các thành viên tham gia thị trường có được đòn bẩy tài chính, linh hoạt hơn và được đảm bảo bằng việc trao đổi. do đó, không có rủi ro của các bên không thanh toán. Họ cũng là những khoản đầu tư tận dụng vốn, cho phép các nhà đầu tư có cơ hội hưởng lợi từ biến động về giá nhà đất cũng như tạo cho họ cơ hội đầu tư bất động sản ngắn hạn. Những kỳ hạn tương lai cũng cho phép các nhà đầu tư có một cách để suy đoán về giá nhà đất với yêu cầu về vốn thấp hơn nhiều. (Bài viết này giải thích cách mỗi thị trường hoạt động và các chiến lược khác nhau) Để biết thêm thông tin, xem Lời khuyên cho việc giao dịch tương lai

)

Các chỉ số tương lai của CSI và các lựa chọn được giải quyết bằng tiền mặt với một chỉ số tổng hợp có trọng số của giá nhà đất ở U. S. Hợp đồng có sẵn cho 10 thành phố lớn của U. S., bao gồm Boston, Chicago, Denver, Las Vegas, Los Angeles, Miami, New York, San Diego, San Francisco và Washington DC. Mỗi hợp đồng sẽ có giá trị 250 đô la so với chỉ số CSI của thành phố đó. Ví dụ: nếu giá trị của chỉ mục cho Los Angeles được báo cáo ở mức 270, giá trị hợp đồng sẽ là $ 67, 500 ($ 250 x 270 = $ 67, 500). Mức dao động giá tối thiểu hoặc đánh dấu sẽ là 0. 20 điểm chỉ số, hoặc $ 50. Hợp đồng sẽ chỉ thương mại trên nền tảng CME Globex từ Thứ Hai đến Thứ Năm, từ 5 giờ chiều đến 2 giờ chiều ngày hôm sau.

-3-> Trọng lượng hỗn hợp của chỉ số CSI như sau: Boston 7. 4% Chicago 8. 9%

Denver 3. 6%

Las Vegas 1 5% Los Angeles 21. 2%

Miami 5%

New York 27. 2%

San Diego 5. 5%

• San Francisco 11. 8%
• WashingtonDC 7 9%
• Lựa chọn thương mại thông qua phản đối hóc búa trong chỉ mục Hàng hóa Goldman Sachs (GSCI) từ Thứ Hai đến Thứ Sáu, 8 giờ sáng đến 2 giờ chiều.Các lựa chọn thương mại theo phong cách châu Âu, và được thực hiện thành hợp đồng tương lai. Giá đình công nằm trong khoảng năm điểm chỉ số trên và dưới mức tương quan cơ bản. Giới hạn vị trí đối với hợp đồng tương lai và quyền chọn được xác định là 5 000 hợp đồng, theo quy định của trao đổi. (Tương đương nghịch đảo với cổ phiếu và trái phiếu làm cho những đầu tư thay thế này cần biết thêm thông tin để biết thêm chi tiết)
• Các hợp đồng tương lai của CSI sẽ giao dịch trong 18 tháng tới và sẽ được liệt kê trên một chu kỳ hàng quý. Tháng bao gồm tháng hai, tháng năm, tháng tám và tháng mười một. Tương lai cũng sẽ thương mại 19 đến 36 tháng ra, nhưng chỉ cho tháng năm và tháng mười một. Tương lai cho ba đến năm năm ra sẽ chỉ thương mại cho tháng mười một. Tất cả các hợp đồng sẽ được thanh toán bằng tiền mặt vào ngày các chỉ số được phát hành.
• Bảy ngân hàng đầu tư (Credit Suisse, Goldman Sachs, Merrill Lynch và bốn công ty khác) đã cho phép Hội đồng Đầu tư Đầu tư Bất động sản Quốc gia đưa ra một chỉ số để tham gia vào thị trường tự do. Nhiều người nghĩ rằng một dẫn xuất tài sản lỏng và cụ thể có thể giúp làm trơn bong bóng giá cả. Một thị trường phái sinh lành mạnh có thể cho phép các nhà đầu tư có khả năng giảm chi phí giao dịch tương đối thấp so với thực sự chơi trên thị trường. Khả năng buôn bán tương lai bất động sản bắt đầu tại London vài năm trước CME. Cùng với CSI, có một vài chỉ số về bất động sản khác như Hiệp hội các Nhà môi giới Bất động sản Quốc gia ("National Realtors Realtors") (999) NAR) - được trích dẫn theo giá trị nhà trung bình - và Văn phòng Giám sát Doanh nghiệp Nhà ở Liên bang (OFHEO). Giá trị gia đình trung bình có thể bị lệch bởi những ngôi nhà được thiết kế lại hoặc tính thêm / trừ của nhà ở sang trọng / giá rẻ trong khu vực. OFHEO sử dụng phương pháp bán hàng lặp lại, tương tự như CSI, nhưng OFHEO chỉ giới hạn trong các khoản thế chấp của Freddie và Fannie, và do đó có xu hướng thấp đến cuối của nhà ở.
• Tham gia thị trường
• Có hai loại thị trường tham gia thị trường kỳ hạn: đầu cơ và hedgers. Các nhà đầu cơ là những nhà đầu tư mong muốn suy đoán về biến động giá cả. Các nhà đầu cơ bao gồm các quỹ phòng hộ, các Cố vấn trưởng, các nhà đầu tư cá nhân, các quỹ lương hưu … Hedgers là người tiêu dùng hoặc là nhà sản xuất một loại hàng hoá nhất định. Trong trường hợp này, hedgers sẽ là bất động sản và phát triển bất động sản, ngân hàng, các nhà cung cấp thế chấp và nhà cung cấp.
• Các nhà đầu tư đã sử dụng tương lai của CSI để đầu cơ bằng cách đầu tư trực tiếp một thời gian, nhưng các chủ nhà muốn bán trong vòng một hoặc hai năm cũng có thể hạ giá nhà, tìm kiếm để bù đắp các thiệt hại về nhà của họ. (Tìm hiểu xem những nhà đầu tư có tổ chức đầu tư trên thị trường chứng khoán và các nhà kinh doanh cá thể có những ảnh hưởng gì) Xem thêm
• Playbook của Market Participant Playbook
• )