Các cơ hội kinh doanh lớn đã thất bại, đẩy mạnh khả năng chấp nhận rủi ro của chúng tôi và buộc chúng tôi phải rút lui không kịp thời. Đó là bản chất của các thị trường hiện đại chỉ có một phần trăm các vị trí được lên kế hoạch cẩn thận của chúng tôi sẽ hoạt động như mong đợi, dẫn đến lợi nhuận cần thiết để xây dựng sự tự tin và tài chính. Cũng thường có một sự ngắt kết nối giữa thời gian chúng tôi đưa vào thương mại và kết quả cuối cùng, gây ra sự thất vọng thêm bởi vì chúng tôi có dây vào một tinh thần lương thưởng mà dự kiến ​​sẽ được trả tiền cho công việc khó khăn của chúng tôi, bất kể kết quả bên ngoài. (Xem: Dung sai rủi ro của bạn là gì? )

Tất nhiên thị trường chỉ trả tiền khi chúng tôi đúng và thời gian của chúng tôi thực sự tốt, hoặc chúng tôi có được may mắn và đi xe một làn sóng xu hướng mang đa số chứng khoán từ một mức giá khác. Sự không chắc chắn này đi theo sự thịnh vượng của thị trường rằng giao dịch là một trò chơi bất lợi, trong đó mọi thứ có thể xảy ra bất cứ lúc nào. (Để biết thêm chi tiết, hãy đọc:

Tính rủi ro và phần thưởng ). Nó cũng cho chúng ta thiết lập phần thưởng và các thông số rủi ro cho mỗi khách hàng mới và sử dụng chúng để hướng sự lựa chọn và quản lý vị trí. Trong khi công việc nặng nhọc và lựa chọn cẩn thận cân nhắc tỷ lệ thuận lợi của chúng tôi, sẽ không bao giờ đảm bảo vị trí sẽ theo sổ chơi và không thể giải quyết hậu quả bất lợi với những đầu vào khách quan này có thể ngăn chặn sự nghiệp kinh doanh theo dõi của mình.

Xác định ý thức rủi ro

Chúng ta hãy làm một bài kiểm tra nhanh về rủi ro. Có thể bạn đã quên tính chất của rủi ro nếu bạn trả lời "có" cho bất kỳ câu hỏi nào trong số những câu hỏi này.

Bạn vẫn mua sách "làm thế nào" mặc dù bạn đã buôn bán trong nhiều năm?

• Bạn có ngồi trong những tổn thất không mong đợi bởi vì bạn ghét phải sai?
• Bạn có từ chối trí tuệ thị trường cổ điển, như
• xu hướng là bạn của bạn bởi vì bạn đã mất tiền theo các quy tắc của nó? Trong cả ba trường hợp, có một nỗ lực vô thức để vượt qua các phương trình rủi ro và đi đến một nơi ma thuật, nơi thiệt hại đau khổ và drawdowns không xảy ra. Đây là sự xuất hiện phổ biến trong cộng đồng thương mại rộng, chỉ tập trung vào phần thưởng của phương trình, đuổi theo lợi nhuận và tỷ lệ thắng 100%. Trong thế giới thực, những nhà buôn bán nghiêm túc làm việc chăm chỉ qua các khía cạnh tâm lý về tiền bạc, cả trong việc làm và mất nó. (Đọc thêm trong:

Tầm quan trọng của Tâm lý Thương mại và Kỷ luật

). Quản lý Phương trình Nguy cơ Chỉ có hai lựa chọn để đối phó với phương trình rủi ro. Hoặc xoay bánh xe của bạn để tìm kiếm các thiết lập thương mại hoàn hảo nhất hoặc tìm hiểu để kiểm soát thiệt hại và mọi thứ khác sẽ làm theo. Nói một cách cụ thể, điều này đòi hỏi phải tìm kiếm mức giá cho biết chiến lược của bạn đã thất bại và bạn cần phải ra khỏi, nếu nó bị trúng.(Để biết thêm, hãy đọc:

Lệnh Stop Loss, Chắc chắn Bạn Sử dụng nó

). Điều này được thực hiện bằng cách tìm các mức hỗ trợ được xác định hẹp, hoặc các mức kháng cự trong một đợt bán hàng ngắn, gần với giá nhập dự kiến ​​nhất có thể. Amazon (AMZN AMZNAmazon. Com Inc1, 111. 60 + 1. 59%

Tạo với Highstock 4. 2. 6 ) phá vỡ khỏi một xu hướng giảm dài, tăng lên 390 và giảm xuống thành một mô hình đi ngang. Các nhà đầu tư mạo hiểm tìm kiếm lợi nhuận từ xu hướng tăng mới bằng cách mở một vị trí dài trong phạm vi và giữ nó qua một đợt phục hồi tiếp theo trên 400. Hành động giá thiết lập dễ dàng nhận thấy hỗ trợ ở ba cấp độ: đường xu hướng tăng 3 tháng (xanh), 50 ngày EMA (màu xanh) và hỗ trợ phạm vi ngang (màu đỏ). Giả sử một mục nhập thương mại gần 380, điểm dừng đặt ngay dưới mức hỗ trợ này sẽ mang lại 6, 10 và 15 điểm tổn thất tương ứng. Một điểm dừng dưới ngưỡng hỗ trợ màu đỏ cung cấp giải pháp kỹ thuật tốt nhất nhưng mức giảm tiềm năng lớn nhất trong khi một điểm dừng dưới đường xu hướng xanh gặp phải mức thua lỗ nhỏ nhất nhưng cũng là mức đầu tiên sẽ phá vỡ nếu một lệnh bán hoặc mở rộng phạm vi giao dịch. Vậy câu trả lời đúng cho kịch bản điểm dừng này là gì? Đó là nghệ thuật hơn là khoa học bởi vì nó đòi hỏi một cuộc gọi phán xét dựa trên khả năng chịu đựng rủi ro và điều kiện thị trường rộng lớn. Ví dụ, một thị trường mạnh và môi trường công nghệ lớn sẽ tạo ra sự dừng lại màu xanh lá cây chặt chẽ trong khi thị trường hỗn hợp với áp lực bán tích cực ủng hộ điểm dừng xanh hoặc đỏ thấp hơn. Thật không may, môi trường khắc nghiệt cũng làm tăng tỷ lệ cược mà dừng lại cuối cùng sẽ bị trúng, bất cứ nơi nào bạn đặt chúng.

Quản lý Giải thưởng Phần thưởng

Tìm mức giá tốt nhất để thoát ra trước khi tham gia giao dịch. Nhắm mục tiêu thưởng này đi ngược lại các kỹ thuật đà truyền thống giữ các vị trí vô hạn miễn là các mức kỹ thuật không bị phá vỡ. Bước bổ sung này sẽ tạo ra kỷ luật và chính xác trong khi vẫn giữ cho thương nhân phát triển một tệp đính kèm không an toàn đối với an ninh, có thể đánh giá đám mây khi tín hiệu cảnh báo bật lên.

Chọn giai đoạn giữ phù hợp với mẫu trước khi xác định mục tiêu thưởng. Điều này cần được lựa chọn trước, như một phần của kế hoạch kinh doanh rút ra cẩn thận. (Đọc thêm trong:

4 yếu tố chính để tạo kế hoạch kinh doanh thành công

). Khi đã thành lập, hãy tìm kiếm các trở ngại kỹ thuật có thể cản trở xu hướng bạn đang lên kế hoạch kinh doanh. Chúng bao gồm các mức cao và thấp trước đó, Fibonacci Retracements, trung bình động, khoảng cách và đường xu hướng. Các thiết lập hứa hẹn nhất sẽ cho thấy một số rào cản giữa dự kiến ​​nhập cảnh và xuất cảnh của bạn. Nếu trở ngại tiếp theo là gần với giá nhập cảnh, vượt qua vị trí và tìm kiếm một cơ hội tốt hơn. Có thói quen tìm ra chướng ngại bất cứ khi nào bạn đang cân nhắc đến thương mại mới và không bị lừa bởi một khuôn mẫu kỹ thuật cổ điển như hình tam giác hoặc cốc và tay cầm, nghĩ rằng nó sẽ tự nhiên vượt qua những rào cản mà bạn đã xác định. Có khả năng thương mại sẽ chuyển thành lợi nhuận trong kịch bản đó nhưng sau đó thất bại nhanh chóng, cắt giảm giá nhập cảnh và đạt được mục tiêu rủi ro của bạn. Radian Group (RDN

Tập đoàn RDNRadian .20-5. 09%

Được tạo bằng Highstock 4. 2. 6 ) tăng lên mức cao nhất trong 4 năm ở mức 17.50 trong tháng 12 và kéo trở lại để thiết lập hỗ trợ ở giữa-teens. Nó đã hồi phục trở lại vào tháng 4 và đã nổ ra, khuyến khích các nhà giao dịch xu hướng đi vào các vị trí dài. Tuy nhiên, đợt phục hồi đã chạm ngưỡng kháng cự mạnh vào tháng 4 năm 2010 trên ngưỡng cửa, cũng là dấu hiệu cho trở ngại tiếp theo và mục tiêu thưởng. Điều này cho biết thương nhân có ý thức rủi ro để vượt qua vị trí và tìm kiếm một thiết lập thưởng cao hơn. Phần thưởng: Tỷ lệ rủi ro So sánh khoảng cách giữa giá dự kiến ​​với rủi ro và mục tiêu khen thưởng. Điều này tạo ra phần thưởng: rủi ro, đưa ra một cái nhìn nhanh về khả năng sinh lợi của thiết lập so với dự kiến ​​sẽ mất nếu được chứng minh là sai. Theo nguyên tắc chung, chỉ nhập ngành nghề khi tỷ lệ này là 3: 1 hoặc cao hơn. Có những trường hợp ngoại lệ khi 2:01 và thậm chí là 1: 1 được chấp nhận nhưng bạn sẽ tìm thấy nhiều thiết lập thương mại có tỷ lệ 4: 1 hoặc cao hơn, giảm sự cần thiết phải thỏa hiệp với cơ hội có ít sinh lợi hơn.

Bottom Line

Đo lường các khoản thưởng và các mục tiêu rủi ro trước khi thực hiện giao dịch và để những con số này hướng dẫn vị trí mở của bạn. Khoảng cách giữa mục nhập dự định của bạn và trở ngại tiếp theo trong khoảng thời gian nắm giữ của bạn đo lường phần thưởng. Khoảng cách giữa đầu vào và giá phá vỡ thương mại xác định rủi ro. Đặt tỷ lệ cược vững chắc trong lợi của bạn bằng cách chỉ tham gia giao dịch với phần thưởng cao và rủi ro thấp.