Chứng chỉ tiền gửi có liên quan đến chỉ số chứng khoán, còn được gọi là chứng chỉ tiền gửi có liên quan đến cổ phần, tạo cơ hội để tạo ra lợi nhuận đầu tư tương tự như các chứng chỉ được cung cấp bởi các chỉ số thị trường lớn nổi tiếng như Chỉ số Standard & Poor's 500 (S & P 500) trung bình ngành công nghiệp Dow Jones (DJIA) hoặc Nasdaq, với sự an toàn và bảo mật của việc bảo vệ chính được cung cấp bởi các chứng chỉ tiền gửi truyền thống (CD). Ngân hàng Chase Manhattan là công ty đầu tiên cung cấp chứng chỉ tiền gửi có liên quan đến chỉ mục, được ra mắt vào năm 1987 và nhanh chóng được cung cấp bởi nhiều nhà cung cấp đầu tư khác. Trong bài này, chúng tôi sẽ giải thích lợi ích của các khoản đầu tư này và tại sao bạn có thể muốn xem xét chúng cho danh mục đầu tư của mình.

Các chứng chỉ tiền gửi có liên quan với chỉ số chứng chỉ quỹ có một sức hút mạnh mẽ đối với các nhà đầu tư muốn kiếm được thị trường chứng khoán như lợi tức đầu tư của họ nhưng không muốn mạo hiểm mất tiền gốc liên quan đến đầu tư vào thị trường chứng khoán. Để đáp ứng nhu cầu này, chứng chỉ liên kết liên kết tiền gửi liên kết các khoản thu nhập mà các nhà đầu tư sẽ kiếm được cho thu nhập được tạo ra bởi một trong nhiều chỉ số thị trường vốn chủ sở hữu lớn. Một số cung cấp để khớp 100% lợi nhuận được tạo ra bởi một chỉ mục nhất định. Những người khác kết hợp một tỷ lệ cụ thể, chẳng hạn như 90%. Nếu chỉ số giảm, một số chứng chỉ có liên quan đến chỉ số chứng chỉ có thể đảm bảo đầu tư tối thiểu được đảm bảo, trong khi các chứng chỉ khác chỉ đảm bảo sự trở lại của đầu tư ban đầu. Tại Hoa Kỳ, Tổng công ty Bảo hiểm Tiền gửi Liên bang đảm bảo khoản nợ gốc lên đến 100.000 đô la Mỹ. (

Có Phải Ngân hàng của bạn có bảo hiểm
) Các cân nhắc Mặc dù các chứng chỉ tiền gửi đảm bảo không mất tiền gốc khi được giữ đến khi đáo hạn, còn có các yếu tố khác cần được xem xét trước khi đầu tư. Chẳng hạn, tiếp cận với hiệu trưởng và thu nhập thường bị hạn chế. Các điều khoản cụ thể về đầu tư khác nhau tùy theo nhà cung cấp, với một số nhà cung cấp cấp giấy chứng nhận trong ba năm, năm năm hoặc một khoảng thời gian khác. Một số chứng chỉ không cho phép truy cập cho đến khi chứng chỉ đã đến hạn. Một số khác cung cấp một cửa sổ, ví dụ như mỗi năm một lần, khi tài sản có thể được rút khỏi hình phạt miễn phí. Nếu cần có khoản tiền vào bất kỳ thời điểm nào khác, có thể bị phạt.

Ngoài ra, nếu chỉ số đã chọn giảm giá trị, lợi tức đầu tư có thể thấp bằng không. Điều này làm tăng vấn đề chi phí cơ hội, bởi vì tiền có thể đã tạo ra lợi nhuận tích cực nếu nó được đầu tư ở nơi khác.

Những ý nghĩa về thuế là một vấn đề khác cần được tính đến, vì thu nhập phát sinh từ các chứng chỉ tiền gửi có liên quan đến chỉ mục được đánh thuế trong năm phát sinh. Để trì hoãn nghĩa vụ thuế, chứng chỉ có thể được mua trong tài khoản thuế hoãn lại, ví dụ như một tài khoản hưu trí cá nhân (IRA).

Chiến lược

Chứng chỉ tiền gửi có liên quan với chỉ số có thể được sử dụng theo nhiều cách. Họ có thể cung cấp lưu trữ an toàn cho tiền mà bạn không mong đợi để cần trong nhiều năm. Chúng cũng có thể được sử dụng như là một kết thúc bảo thủ hơn trong chiến lược phân bổ tài sản của một danh mục đầu tư lớn hơn. (Để tìm hiểu thêm về việc lựa chọn đúng chứng khoán là chìa khóa để giảm thiểu rủi ro trong khi tối đa hóa lợi nhuận, hãy đọc

Đạt được Phân bổ Tài sản Tối ưu và Chiến lược Phân bổ Tài sản .) chứng chỉ liên kết cũng có thể được sử dụng như là một phần của một chiến lược thu nhập cố định bậc thang. Đầu tư thu nhập cố định thường chiếm một phần ghế sau trong suy nghĩ của chúng ta đối với thị trường chứng khoán có nhịp độ nhanh, với hành động hàng ngày và hứa hẹn lợi nhuận cao, nhưng nếu bạn là một nhà đầu tư đã nghỉ hưu, hoặc sắp nghỉ hưu, đầu tư thu nhập cố định có thể trở thành tiêu điểm. Ở giai đoạn này, bảo toàn nguồn vốn có nguồn thu nhập được đảm bảo trở thành mục tiêu quan trọng nhất. Sử dụng các chứng khoán có liên quan đến chỉ số có tiềm năng tăng lợi nhuận của một danh mục đầu tư. (Để có thêm thông tin chi tiết về chiến lược này, hãy đọc Tăng mức thu nhập của bạn bằng thang máy CD

.) Đọc Trước khi Mua Chứng chỉ tiền gửi có liên kết với chỉ mục có từ nhiều nhà cung cấp, mặc dù họ không thường xuyên chào hàng bởi các công ty môi giới bởi vì họ không phải là nguồn tạo doanh thu lớn về doanh thu hoa hồng hoặc phí bán hàng. Bởi vì chúng có nhiều thuật ngữ với các điều khoản cơ bản khác nhau, việc mua sắm cẩn thận sẽ giúp bạn xác định được sản phẩm chính xác nhất đáp ứng mục tiêu đầu tư cá nhân của bạn.

Bottom Line
Trong mọi trường hợp, các chứng chỉ tiền gửi có liên quan đến chỉ mục đều phù hợp nhất với các nhà đầu tư không cần tiếp cận tiền của mình ngay lập tức. Trước khi đầu tư, điều quan trọng là phải đảm bảo rằng bạn hiểu tất cả các điều khoản và điều kiện, đặc biệt là những điều liên quan đến chỉ mục mà đầu tư của bạn sẽ theo dõi, tỷ lệ phần trăm của lợi nhuận của chỉ mục sẽ tích lũy vào tài khoản của bạn, số tiền bạn sẽ kiếm được nếu chỉ số cơ bản sụt giảm về giá trị, khả năng tiếp cận của nhà đầu tư và hình phạt cho việc thu hồi sớm. Chú ý đến các chi tiết này trước khi bạn đầu tư sẽ đi một chặng đường dài hướng tới đảm bảo bạn hài lòng với đầu tư vào ngày mai.