Dịch vụ tư vấn ngân hàng đầu tư bao gồm việc cung cấp các dịch vụ tư vấn và quản lý các giao dịch tài chính phức tạp, và cung cấp các dịch vụ liên quan đến việc tạo vốn cho các tập đoàn, tổ chức hoặc thậm chí chính phủ. Hai trong số các hoạt động chính của các ngân hàng đầu tư là bảo lãnh phát hành nợ và phát hành chứng khoán vốn cổ phần, như trong đợt chào bán cổ phiếu lần đầu ra công chúng (IPO) và tư vấn và tạo điều kiện thuận lợi cho việc mua bán sáp nhập (M & A) cho các công ty,

Ngoài ra, các ngân hàng đầu tư còn trợ giúp việc bán chứng khoán và đặt cổ phiếu, cùng với việc xử lý các khoản đầu tư và môi giới môi giới cho các khách hàng doanh nghiệp, các chủ thể có chủ quyền hoặc các cá nhân giàu có (HNWIs). Các ngân hàng đầu tư cũng là những nhà tư vấn chính, các nhà quy hoạch và các nhà quản lý để tái cấu trúc doanh nghiệp hoặc sắp xếp lại tổ chức, chẳng hạn như xử lý các khoản phải thu.

Sự phân chia điển hình trong các ngân hàng đầu tư bao gồm các nhóm bảo hiểm trong ngành và các nhóm sản phẩm tài chính. Các nhóm bảo hiểm được thành lập để có các nhóm riêng biệt trong ngân hàng, mỗi nhóm có chuyên môn sâu rộng trong các ngành cụ thể hoặc các ngành thị trường, như công nghệ hoặc chăm sóc sức khoẻ. Các nhóm này phát triển mối quan hệ với khách hàng với các công ty thuộc nhiều ngành khác nhau để mang lại cho ngân hàng tài chính, phát hành cổ phiếu hoặc kinh doanh M & A.

Các nhóm sản phẩm của ngân hàng đầu tư tập trung vào các sản phẩm tài chính ngân hàng đầu tư cụ thể như IPO, M & A, tái cấu trúc doanh nghiệp và các loại hình tài trợ khác nhau. Có thể có các nhóm sản phẩm riêng biệt chuyên về tài chính, cho thuê, tài trợ đòn bẩy và tài chính công. Các nhóm sản phẩm có thể được tổ chức thêm theo các hoạt động chính hoặc sản phẩm của họ. Do đó, một ngân hàng đầu tư có thể có các nhóm sản phẩm được chỉ định là thị trường vốn cổ phần, vốn vay, M & A, kinh doanh và mua bán, quản lý tài sản và nghiên cứu cổ phần.

Các doanh nghiệp tham gia vào ngành ngân hàng đầu tư thường được phân thành ba loại: ngân hàng thương mại, các ngân hàng trung gian và ngân hàng cửa hàng. Các ngân hàng nhỏ thường được chia thành các cửa hàng thời trang và các cửa hàng ưu tú khu vực. Các ngân hàng thương mại ưu tú đôi khi có nhiều điểm chung với các ngân hàng ngân hàng phình lên so với các cửa hàng trong khu vực. Việc phân loại ngân hàng đầu tư chủ yếu dựa vào quy mô; Tuy nhiên, "kích cỡ" có thể là một thuật ngữ tương đối trong ngữ cảnh này và có thể đề cập đến quy mô của ngân hàng về số lượng nhân viên hoặc văn phòng, hoặc với quy mô trung bình các giao dịch mua bán và sáp nhập được thực hiện bởi ngân hàng.

Các ngân hàng nhỏ lẻ khu vực

Các ngân hàng đầu tư nhỏ nhất, cả về quy mô doanh nghiệp và quy mô hoạt động, là các ngân hàng được gọi là các ngân hàng cửa hàng khu vực.Các cửa hàng khu vực thường chỉ có không ít hơn vài chục nhân viên. Do kích thước nhỏ của hầu hết các cửa hàng trong khu vực, chúng thường không cung cấp tất cả các dịch vụ do các ngân hàng đầu tư lõm cung cấp và chỉ đơn giản là chuyên về một lĩnh vực duy nhất, chẳng hạn như quản lý M & A trong một khu vực thị trường cụ thể.

Theo phân loại, các ngân hàng này có văn phòng hoặc hoạt động được giới hạn hoặc ít nhất là tập trung ở một vùng cụ thể của đất nước. Văn phòng của ngân hàng thậm chí có thể bị giới hạn ở một thành phố. Một ví dụ là một ngân hàng đầu tư có trụ sở tại Texas với một văn phòng duy nhất và dưới 20 nhân viên quản lý chặt chẽ các giao dịch M & A cho các công ty dầu khí. Các cửa hàng khu vực có thể có khách hàng bao gồm các công ty lớn có trụ sở chính tại các khu vực của họ, nhưng thường phục vụ các công ty và tổ chức nhỏ hơn. Họ không tham gia làm việc với các chính phủ khác ngoài cơ sở của địa phương hoặc tiểu bang. Họ cũng thường quản lý các giao dịch M & A nhỏ hơn, trong khoảng từ 50 đến 100 triệu USD hoặc thấp hơn.

Elite Boutique Banks

Các ngân hàng đầu tư thương mại ưu tú thường hoàn toàn khác biệt với các cửa hàng trong khu vực. Các cửa hàng sang trọng gần giống với các ngân hàng trong ngành ngân hàng liên quan đến giá trị đồng đô la của các giao dịch họ quản lý, thường là trên 1 tỷ đô la, mặc dù họ có thể xử lý một số giao dịch nhỏ hơn. Các cửa hàng cao cấp một lần nữa trông giống như các ngân hàng ở các khu vực phình rộng vì chúng thường có quy mô lớn trên toàn quốc và có mặt ở nước ngoài, hoạt động hàng chục văn phòng ở nhiều quốc gia. Tuy nhiên, họ vẫn thiếu loại hiện diện toàn cầu của một ngân hàng đầu tư lớn như JPMorgan Chase & Company.

Các cửa hàng cao cấp thường giống như các cửa hàng thời trang ở khu vực mà họ thường không cung cấp đầy đủ các dịch vụ ngân hàng đầu tư và có thể hạn chế hoạt động của họ để xử lý các vấn đề liên quan đến M & A. Họ có nhiều khả năng hơn khu vực để cung cấp dịch vụ tái cơ cấu hoặc quản lý tài sản.

Hầu hết các ngân hàng cửa hàng ưu tú đều bắt đầu từ các cửa hàng trong khu vực và sau đó dần dần đạt tới vị trí ưu tú thông qua việc xử lý các hợp đồng lớn hơn và lớn hơn cho khách hàng có uy tín hơn. Một số cửa hàng ưu tú, như Qatalyst Partners, đạt được sự tiến bộ nhanh chóng về tình trạng chủ yếu do danh tiếng của các ngân hàng đầu tư của các nhà sáng lập công ty. Ví dụ về các ngân hàng đầu tư ưu tú danh tiếng nổi tiếng là Lazard LLC, Evercore Group LLC và Moelis & Company.

Các ngân hàng trung gian

Các ngân hàng đầu tư ở mức trung bình thường là những gì mà tên gọi cho thấy. Họ chiếm vị trí trung bình giữa các công ty ngân hàng đầu tư nhỏ trong khu vực và các ngân hàng đầu tư lớn. Các ngân hàng trung gian thường làm việc với các giao dịch bắt đầu ở cấp khu vực và đi đến mức gần mức phình lên, thường khoảng từ 50 triệu đến 500 triệu đô la trở lên. Các thị trường trung gian thường nằm ở vị trí trung tâm nếu như có phạm vi địa lý, có sự hiện diện lớn hơn đáng kể so với các cửa hàng trong khu vực nhưng lại thiếu tầm vóc đa quốc gia của các ngân hàng phình.

Không giống các ngân hàng thương mại, các công ty thị trường trung gian thường cung cấp đầy đủ các dịch vụ ngân hàng đầu tư như các ngân hàng thương mại nổi, bao gồm thị trường vốn cổ phần và các dịch vụ thị trường vốn vay, và các dịch vụ tài chính và quản lý tài sản, và M & A và tái cơ cấu. Một số ngân hàng trung gian giống như các cửa hàng trong khu vực mà họ chuyên cung cấp dịch vụ cho một ngành hoặc ngành cụ thể. Ví dụ, một trong những công ty ngân hàng đầu tư thị trường trung cấp được công nhận là KBW, một ngân hàng đầu tư chuyên về làm việc với các công ty dịch vụ tài chính. Một số doanh nghiệp thị trường trung gian nổi tiếng hơn là các công ty Piper Jaffray, Cowen Group và Houlihan Lokey.

Ngân hàng thương mại mở rộng là các ngân hàng đầu tư lớn có tên dễ dàng nhận biết như Goldman Sachs, Deutsche Bank, Credit Suisse Group, Morgan Stanley và Bank of America. Các công ty khung phình lớn nhất về số lượng văn phòng và nhân viên, cũng như về xử lý các giao dịch lớn nhất và các khách hàng doanh nghiệp lớn nhất. Phần lớn khách hàng là Fortune 500, nếu không phải là Fortune 100, các công ty. Các ngân hàng đầu tư lớn thường phải đối phó với các khoản vay M & A hàng tỉ đô la, mặc dù, tùy thuộc vào tình hình chung của nền kinh tế hay khách hàng cụ thể, ngân hàng thương mại có thể thỉnh thoảng xử lý những giao dịch trị giá hàng trăm triệu đô la.

Mỗi ngân hàng khung phình hoạt động trên phạm vi quốc tế và có sự hiện diện toàn cầu, cũng như trong nước. Các ngân hàng đầu tư lớn cung cấp cho khách hàng đầy đủ các dịch vụ ngân hàng đầu tư, bao gồm kinh doanh, các loại tài chính, dịch vụ quản lý tài sản, nghiên cứu vốn cổ phần và phát hành, và bánh mì và bơ của dịch vụ ngân hàng đầu tư, dịch vụ M & A. Hầu hết các ngân hàng khung phình lên đều có bộ phận ngân hàng thương mại và bán lẻ và tạo thêm thu nhập bằng các sản phẩm tài chính chéo.

Một sự thay đổi khủng hoảng sau khủng hoảng tài chính trên thị trường ngân hàng đầu tư là số khách hàng có tài sản cao và khách hàng của Fortune 500 đã lựa chọn để giữ lại các dịch vụ của các ngân hàng đầu tư bouquet ưu tú trong các công ty kinh doanh.

Làm việc trong Ngân hàng Đầu tư

Những người quan tâm đến hoạt động trong lĩnh vực ngân hàng đầu tư nên suy nghĩ cụ thể về loại công việc họ muốn làm trước khi quyết định áp dụng cho một ngân hàng đầu tư cụ thể. Hãy nhớ rằng các cửa hàng boutique không cung cấp tất cả các dịch vụ của thị trường trung gian và các công ty khung phình. Ví dụ, nếu bạn quan tâm chủ yếu đến việc làm việc tại bàn giao dịch, chỉ có các công ty lớn hơn mới có thể cung cấp cơ hội đó. Tuy nhiên, nếu bạn quan tâm đến việc xử lý các giao dịch M & A, các ngân hàng nhỏ hơn thường cung cấp con đường sự nghiệp nhanh hơn để quản lý trực tiếp những giao dịch đó.

Ngân hàng đầu tư bồi thường có thể không khác nhau nhiều giữa làm việc cho một trong những ngân hàng khung lớn nhất so với ngân hàng bouquet nhỏ hơn, ưu tú. Trong khi các ngân hàng lớn hơn thường quản lý các giao dịch lớn hơn, những giao dịch này ít hơn và xa hơn giữa các giao dịch nhỏ hơn.Ngoài ra, các công ty ngân hàng đầu tư nhỏ hơn không có chi phí đầu tư khổng lồ của các ngân hàng khung phình, và do đó, thường quản lý lợi nhuận lớn hơn từ đó để trả cho nhân viên. Nhìn về phía trước để có cơ hội nghề nghiệp trong tương lai, kinh nghiệm tại một trong những ngân hàng lớn nhất khung nêm thường nhìn tốt nhất trên một lý lịch, chỉ đơn giản là do sự công nhận tên.